REITs são um bom investimento?

A aquisição de um imóvel não é um empreendimento pequeno. Certo, pode ser um investimento lucrativo e levar a um ganho líquido massivo ou a um fluxo de caixa mensal recorrente. Mas ao mesmo tempo, também pode ser muito caro e demorado.

p Ao longo dos anos, muitos jovens investidores entraram no mercado imobiliário pensando que ficarão ricos apenas para ver seus cabelos ficarem grisalhos com as dores de cabeça que isso causa. De inquilinos pesadelos e reparos caros ao fardo de carregar mais de uma hipoteca e tentar pagar as contas, nem sempre é bonito.

p Por estas razões, muitos investidores optam por comprar um fundo de investimento imobiliário (REIT) em vez de comprar uma propriedade diretamente.

p Mas os REITs são um bom investimento? Ou são algo a evitar? Vamos dar uma olhada mais de perto para determinar se você deve investir em REITs em sua jornada de finanças pessoais.

Você deve investir em REITs?

p É impossível dizer se REITs são um bom investimento. Investir é uma decisão muito pessoal, então isso é algo que só você pode responder.

p Para ajudar a restringir sua decisão, vamos explorar os prós e contras dos REITs.

As vantagens dos REITs

Diversificação de portfólio

p Os REITs oferecem uma ótima maneira de investir independentemente do mercado de ações. Você pode usar REITs para espalhar o risco, expanda suas posses, e aumentar seu patrimônio líquido. REITs são normalmente menos voláteis do que ações.

p Isso é importante porque fornece uma maneira de adicionar crescimento e receita ao seu portfólio de uma forma que seja relativamente segura. Ao mesmo tempo, existem muitos tipos de REITs para explorar, Incluindo:

• REIT de varejo
• Saúde REIT
• REIT residencial
• Comunicações REIT
• Hospitalidade REIT
• REIT industrial
• Escritório REIT
• REIT específico do local (por exemplo, o REIT da cidade de Nova York)

p Também há fundos de índice imobiliário para se pensar, como o VNQ do Vanguard.

p Então, uma vez que você decide investir em REITs, há muitas opções para escolher, cada um com seus riscos e recompensas específicos. Alguns investidores optam por investir pesadamente em um mercado REIT, enquanto outros gostam de investir em uma variedade de REITs.

p Faça sua devida diligência e analise os mercados individuais antes de pular para os REITs para ter certeza de que seu dinheiro está indo para a área certa.

Distribuições garantidas

p Outro benefício de investir em REITs são os pagamentos. Por lei, Os REITs são obrigados a pagar 90% de seu lucro líquido como dividendos. De outra forma, não podem ser comprados e vendidos como títulos públicos.

p Então, se você comprar ações REIT de alto desempenho e mantê-las, você pode coletar pagamentos de dividendos constantes, mesmo durante a pandemia.

p Claro, se o seu REIT está indo mal, esses pagamentos podem diminuir continuamente.

Desempenho sólido a longo prazo

p O bom dos REITs é que eles são algo em que você pode investir e manter por um longo período de tempo. Você não precisa se preocupar em sincronizar o mercado e se livrar deles.

p Como tal, REITs se alinham com a maioria das estratégias de investimento de longo prazo. Se você está procurando um fundo básico para adicionar ao seu portfólio e algo que você pode definir e esquecer, pode valer a pena pesquisar REITs.

Barreira baixa para entrada

p REITs são ótimos para investidores iniciantes que não têm fundos para comprar um imóvel imediatamente. Eles também são benéficos para investidores mais velhos que desejam alcançar crescimento, mas não desejam adquirir ações voláteis.

p Ao contrário do setor imobiliário direto, REITs têm uma barreira muito baixa de entrada. Você não precisa fazer um pagamento inicial, encontre um agente imobiliário, ou até mesmo ter uma boa pontuação de crédito. Tudo o que você precisa é de uma conta de corretora e, possivelmente, de dinheiro suficiente para atender a um requisito mínimo de investimento.

Liquidez

p Os REITs são semelhantes às ações, pois você pode movê-los a qualquer momento negociando-os. Não é como ter um certificado de depósito ilíquido (CD) ou um título onde você tem que esperar o fim do prazo.

p Claro, isso só se aplica realmente a REITs em um fundo de corretagem. Você pode negociar REITs em um fundo de aposentadoria, como uma conta de aposentadoria individual (IRA), mas se você retirar o dinheiro antes de atingir a idade de aposentadoria, você terá que pagar impostos e taxas.

p Dito isto, você ainda pode liquidar REITs e reinvestir o dinheiro em outros títulos, se necessário.

Saber mais:

• 3 REITS para Renda Passiva Mensal
• Melhores taxas de CD para 2021 (certificado de depósito)
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• Como viver da receita de juros

As desvantagens dos REITs

Receita tributável de dividendos REIT

p Uma das desvantagens dos REITs é que eles são tributados a uma taxa mais elevada do que os dividendos qualificados. O IRS não os classifica como dividendos, o que significa que você terá que pagar mais pelos ganhos do que pelos dividendos recebidos de uma empresa como a Coca.

Desempenho da indústria

p Investir em REITs normalmente requer a escolha de setores específicos. Por exemplo, você pode investir em um REIT residencial ou no setor de hospitalidade.

p Como tal, o sucesso de seus investimentos REIT dependerá em grande parte do sucesso de setores individuais. Então, se você comprar um REIT residencial e o mercado imobiliário despencar inesperadamente, você provavelmente terá um revés.

p Mesmo assim, existem maneiras de reduzir o risco e a volatilidade. Você só precisa investir em setores normalmente estáveis. Esse é outro motivo para ter participações diversificadas e se proteger de riscos.

Contribuição predial

p Outro risco a ter em conta são os impostos sobre a propriedade. Quando os estados aumentam as taxas de imposto sobre a propriedade, isso afeta negativamente o desempenho do REIT. Isso é outra coisa para se ter em mente ao comprar REITs - especialmente aqueles que são baseados em fatores geográficos.

Como posso saber se vale a pena comprar um REIT?

p Existem várias métricas de avaliação que você pode usar para determinar se vale a pena comprar um REIT. Aqui estão três.

1. Avaliação de crédito

p Dê uma olhada na classificação da dívida do REIT para obter uma avaliação geral de quão estável e confiável é o fundo. Procure REITs com classificações de grau de investimento para ser seguro e evite REITs com classificações questionáveis.

2. Fundos de operações (FFO)

p O FFO fornece um rápido instantâneo do fluxo de caixa total de uma empresa.

3. Preço para FFO (P / FFO)

p A relação P / FFO permite que você veja se um REIT é acessível em comparação com investimentos semelhantes. É semelhante à relação P / L ao comprar ações.

Como funcionam os REITs

O que é um fundo de investimento imobiliário?

p O investimento em REITs não envolve a compra de propriedades independentes. Em vez, envolve a compra de peças de empresas de capital aberto que possuem edifícios comerciais. O processo é muito semelhante à compra de ações por meio de uma corretora.

Tipos de REITs

p Existem alguns tipos diferentes de REITs para escolher, e é importante saber as diferenças.

p Aqui está uma análise dos vários REITs que você pode selecionar.

REITs de ações

p Os REITs de ações referem-se a empresas imobiliárias que administram ou possuem propriedades comerciais ou comerciais geradoras de renda.

p Isso pode incluir tipos de propriedades, como shopping centers, instalações de autoarmazenagem, centros de dados, prédios de escritórios, e condomínios. Os REITs de patrimônio líquido geram receita com o pagamento de inquilinos.

REITs privados

p REITs privados não são listados em trocas públicas. Como resultado, eles não precisam seguir os regulamentos da Securities and Exchange Commission (SEC).

p Por esta razão, REITs privados são normalmente de maior risco, investimentos de maior recompensa. Por um lado, eles geralmente oferecem altos rendimentos de dividendos. No outro, também apresentam falta de transparência e estão disponíveis apenas para investidores credenciados.

mREITS

p Um REIT hipotecário (mREIT) compra hipotecas e títulos lastreados em hipotecas. Nesse tipo de investimento, a receita deriva da receita de juros que esses ativos acumulam.

REITs híbridos

p Outra opção é investir em um REIT híbrido, que reúne REITs de ações e REITs de hipotecas em um fundo. Este tipo de REIT vem com menos risco e produz renda a partir da combinação de juros e aluguel.

Como comprar REITs

p Se você está pensando em investir em REITs, você precisa fazer a devida diligência para determinar quais produtos fazem mais sentido para sua situação financeira única e sua tolerância ao risco. Aqui estão algumas etapas que você deve ter em mente ao restringir suas opções.

1. Determine como você deseja comprar REITs

p Primeiro, pense se você deseja investir em REITs por meio de uma conta de corretora ou de uma conta de aposentadoria individual (IRA, na sigla em inglês).

p Você pode comprar REITs por meio de fornecedores mais confiáveis, incluindo Fidelity, Vanguarda, e Schwab.

2. Determine em qual mercado você deseja investir

p Próximo, pense nos REITs nos quais deseja investir. Existem mais de 200 REITs de capital aberto para navegar.

p Pesquise suas opções e descubra qual espaço tem o melhor valor a longo prazo. Considere a possibilidade de pesquisar setores estáveis ​​e em crescimento, como TI, telecom, e imóveis residenciais.

p Dependendo de quanto dinheiro você tem, você também pode optar por distribuir seus investimentos para reduzir o risco. Não é incomum para investidores REIT colocar seu dinheiro em vários fundos.

3. Faça uma compra

p Não existe uma hora do dia ideal para comprar REITs. Você pode tentar cronometrar REITs para conseguir um preço baixo antes de comprar, mas não fique muito preso às flutuações de preços de curto prazo.

p Como a maioria dos outros títulos, você pode comprar REITs a qualquer hora do dia normal de negociação.

p Este é um investimento de longo prazo que você provavelmente manterá em seu portfólio por anos. Na maioria dos casos, não é algo que você vai querer virar e virar para obter um ganho líquido rápido.

Os REITs são adequados para você?

p Agora que você tem um melhor entendimento de como funcionam os REITs, aqui estão algumas dicas rápidas para determinar se eles são adequados para seu portfólio específico.

Você quer fazer um mergulho no mercado imobiliário

p REITs são ótimos para pessoas que desejam entrar no mercado imobiliário, mas procuram evitar os custos pesados ​​e as complicações de comprar propriedades diretas.

p Investir em REITs permitirá que você comece com rapidez e facilidade para que possa começar a lucrar com imóveis imediatamente.

p Muitas vezes, os investidores imobiliários começam a usar os REITs e, depois de um certo tempo, passam a comprar imóveis físicos. Investir em REITs é uma ótima maneira de aprender como o mercado funciona e construir uma base para um portfólio imobiliário maior.

Saber mais:

• REIT vs. Imobiliário
• O que é um Real Estate IRA?
• Como Investir em Imóveis

Você precisa diversificar seu portfólio

p Dê uma olhada em seu portfólio e determine sua tolerância geral ao risco em comparação com o que você realmente está segurando. Procure uma divisão de onde seu dinheiro está espalhado por várias classes de ativos e tente movimentar os fundos estrategicamente.

p Por exemplo, você pode descobrir que seu portfólio contém muitos fundos de crescimento voláteis. Ou você pode descobrir que seu portfólio contém muitos fundos mútuos e fundos negociados em bolsa (ETF), e você precisa investir em mais ações de crescimento.

p Ao avaliar seu portfólio, você terá mais facilidade para decidir se REITs são adequados para suas necessidades.

Voce tem dinheiro para investir

p Ao revisar sua situação financeira, é uma boa ideia dar um passo para trás e olhar para a carga geral de sua dívida. Pergunte a si mesmo se você está em posição de investir ou se seria melhor investir mais dinheiro para pagar dívidas com juros altos.

p Se você tem dívidas de milhares de dólares em cartões de crédito com altas taxas de juros, faz muito mais sentido pagar essas dívidas antes de fazer compras REIT. Provavelmente, você obterá um melhor retorno pagando sua dívida do que com qualquer retorno obtido por meio de um investimento.

p Se você tem problemas de endividamento, você está jogando dinheiro fora e girando os pneus. Pagar sua dívida é o primeiro passo para a liberdade financeira.

perguntas frequentes

Investir em imóveis é difícil?

p Investir em imóveis pode ser muito difícil, especialmente para novos investidores que não possuem uma visão ou experiência avançada do mercado.

p Pessoas nesta situação devem considerar começar com REITs para aprender como funciona o mercado.

p Só faça uma mudança e compre propriedades diretas quando tiver fundos adequados para apoiar o seu investimento, e você está confiante sobre o estado do mercado.

Devo comprar imóveis?

p A compra de imóveis é uma ótima maneira de diversificar seu portfólio. Você pode reduzir o risco e aumentar suas chances de gerar retornos de longo prazo.

p Se você estiver em posição de comprar um imóvel comercial direto, você deve considerar fortemente fazer isso. Apenas certifique-se de que você pode financiar a propriedade e que é um investimento valioso com um potencial sólido para um bom ROI.

p A última coisa que você quer fazer é comprar um imóvel comercial que não gere um lucro rápido ou um fluxo de caixa mensal forte.

Aprenda mais:

• Investimento em imóveis comerciais vs. residenciais:uma visão geral
• Como Investir em Imóveis Comerciais

Os REITs são tributados como receita ordinária?

p A maioria dos dividendos do REIT é classificada como receita ordinária para fins fiscais.

p Sua melhor aposta é trabalhar com um consultor tributário para reduzir o valor que você paga em impostos ao comprar REITs. É importante ter uma estratégia tributária antes de avançar no mercado imobiliário.

The Bottom Line

p Os investidores individuais devem considerar seriamente o avanço dos REITs.

p Os imóveis comerciais podem ser uma ótima adição a uma carteira de investimentos. Mais, REITs individuais podem ser comprados e vendidos por meio de uma bolsa de valores, tornando-os incrivelmente fáceis de gerenciar.

p Para começar, analise seu portfólio e determine se você está em posição de comprar REITs. Então, vá para sua corretora ou conta de aposentadoria e considere carregá-los.

p No fim do dia, quanto mais você espera para entrar no mercado imobiliário, menos dinheiro você ganhará. Então, pesquise suas opções, descobrir quais REITs parecem melhores para você, e devorar algumas ações. Quem sabe? Talvez você descubra que investir em imóveis sempre foi sua vocação ao longo da vida.