Por que ser otimista com relação às commodities?

As commodities são como ações e outros títulos. Esses valores teoricamente poderiam subir e descer no longo prazo. Alguns especialistas têm sugerido que o futuro é um momento particularmente bom para investir em commodities. Eles acreditam que existem vários fatores demográficos que tornam as commodities um investimento mais preferível em comparação com os outros. Este artigo lista por que esse é o caso.

Algumas das principais razões para um investidor estar otimista com as commodities são as seguintes:

Explosão populacional

O mundo está à beira de uma explosão populacional. Quase todos os países do mundo estão experimentando aumentos recordes simultâneos em sua população. As commodities são essenciais por natureza. Portanto, se o número de pessoas presentes no mundo aumentar, o mesmo acontece com a demanda por produtos essenciais. Na verdade, existem vários estudos que prevêem uma escassez de produtos essenciais e uma fome resultante. Do ponto de vista dos investidores, a demanda é muito alta e há quase nenhuma chance de cair no futuro. Portanto, o investimento em commodities é uma boa aposta de investimento dado que a avaliação atual é adequada. Os fundamentos são fortes, apenas a avaliação precisa ser apropriada.

Urbanização

Países em desenvolvimento como Índia e China estão se urbanizando em um ritmo nunca antes ouvido. No momento presente, menos de 15% da população mundial reside nas cidades. Contudo, espera-se que essa taxa seja superior a 50% até 2030!

Novas cidades inteligentes estão sendo construídas para acomodar a crescente população dessas nações e o setor imobiliário está em um boom. Esse é um cenário muito positivo para as commodities. Isso ocorre porque muitos metais como ferro e aço são amplamente utilizados na construção de casas e edifícios. Também, commodities como o cimento desempenham um papel vital nesses projetos de construção.

Portanto, à medida que mais casas e edifícios estão sendo construídos, a demanda por essas commodities está disparando. Espera-se que esse cenário se mantenha por vários anos, senão décadas! Do ponto de vista do investidor, mais uma vez, isso representa um investimento estável em um fluxo de caixa crescente que pode se sustentar por vários anos. Isso definitivamente vai exercer uma pressão de alta sobre os preços das commodities.

Industrialização

O mundo testemunhou uma grande onda de industrialização no século XIX. Isso é o que criou o mundo ocidental ou o mundo desenvolvido como conhecemos hoje. Uma segunda onda desse tipo já está em andamento. Essa onda está transformando quase todos os países. Contudo, os pioneiros da revolução industrial moderna são os países do BRIC, ou seja, o Brasil, Rússia, Índia e China.

A economia chinesa tem crescido mais de 9% ao ano há vários anos. A economia indiana está em seus saltos, com taxas de crescimento oscilando em torno de 7%. Com um grande número de cidadãos em idade ativa, esses países estão fadados a testemunhar uma repetição da revolução industrial. Esta é uma boa notícia para as commodities, já que a maioria das fábricas são construídas com commodities e também um grande número de matérias-primas usadas no processo de produção também são commodities.

Inelasticidade

O conceito econômico de elasticidade é o grau em que a demanda por um bem flutua com seu preço. Portanto, se uma pequena mudança no preço causar uma grande mudança na demanda, o produto é elástico. Contudo, commodities geralmente têm uma demanda inelástica. Isso ocorre porque geralmente são necessários para manter uma boa condição de vida. Por exemplo, a demanda por aquecimento e eletricidade não é opcional no mundo moderno. Tampouco o é a demanda por não ter casa ou não comer alimentos. As pessoas continuarão a comprar esses produtos, a menos que o preço seja ridiculamente caro. Do ponto de vista do investidor, ter controle sobre essas commodities parece uma boa proposta de valor que provavelmente pagará ricos dividendos no futuro.

Porto Seguro

Mercadorias como ouro e prata também fornecem um refúgio seguro em tempos de turbulência. Esses metais têm sido usados ​​como dinheiro há séculos e ainda fornecem um porto seguro em caso de crise. Por exemplo, qualquer crise desde a Alemanha de Weimar até o atual Zimbábue viu o sistema de moeda fiduciária entrar em colapso e fez com que o preço do ouro e da prata subisse. A flexibilização quantitativa que está sendo empreendida pelos governos ocidentais provavelmente causará uma hiperinflação nas nações desenvolvidas. Se tal cenário se apresentasse, a demanda por ouro e prata simplesmente dispararia. É por isso que investidores como os bancos centrais estão fazendo fila para comprar o máximo de ouro possível.

Sem manipulação de mercado

Os mercados de ações estão sujeitos à manipulação de mercado. Contudo, o mesmo não pode ser dito em relação aos mercados de commodities. Não há informações específicas da empresa que podem fazer ou quebrar os mercados. Também, o mercado de commodities está espalhado por todo o globo. Portanto, obter informações preferenciais de forma consistente ou ser capaz de monopolizar o mercado repetidamente é uma ideia rebuscada, para dizer o mínimo. É isso que torna o investimento em commodities um jogo justo, independentemente do tamanho ou sofisticação do investidor que está fazendo as apostas.

Também, as commodities têm melhor desempenho na desaceleração, ou seja, boom tardio e recessão inicial. Muitos economistas prevêem que esse período ocorrerá em um futuro próximo. Portanto, é uma boa ideia manter algumas commodities como os principais elementos defensivos de seu portfólio.