Impacto sobre os investidores:categorização e racionalização de fundos mútuos existentes

Você conhece as duas principais qualidades de um fundo mútuo? Uma é que eles são altamente alavancados, E em segundo lugar, você também pode investir em outros fundos mútuos, o que o torna desordenado. Não é? Mas em primeiro lugar, fundos mútuos foram feitos para tornar o investimento bastante fácil, e os investidores não teriam realmente que se preocupar com a escolha de ações individuais.

Mas recentemente, SEBI veio com uma categorização e racionalização dos fundos mútuos existentes a fim de alcançar consistência no funcionamento dos AMCs em classes explícitas. Isto, na verdade, é uma grande mudança em termos de fundos mútuos da Índia. A nova simplificação é um exercício que vai na direção certa para comparações. Então, vamos ver em detalhes a categorização e do que se trata.

As novas categorias e subcategorias de fundos mútuos (2021)

Os primeiros cinco grupos para classificar esquemas

1. Esquemas de ações
2. Esquemas de dívida
3. Esquemas Híbridos
4. Esquemas orientados para solução
5. Outros Esquemas

Fundos de ações e subcategorias

1. Fundos de grande capitalização
2. Fundos de grande e média capitalização
3. Fundos Mid Caps
4. Fundos Small Caps
5. Fundos Multi Caps
6. Fundos de rendimento de dividendos
7. Fundos de valor
8. Contra fundos
9. Fundos focalizados
10. Fundos setoriais e temáticos
11. Fundos ELSS

Fundos de dívida e subcategorias

1. Fundos bancários e PSU
2. Fundos dourados
3. Fundos dourados; Duração constante de 10 anos
4. Fundos flutuantes
5. Fundos de títulos corporativos
6. Fundos de risco de crédito
7. Fundos de longa duração
8. Fundos de títulos dinâmicos
9. Fundos de curta duração
10. Fundos de média duração
11. Fundos de média a longa duração
12. Fundos noturnos
13. Fundos líquidos
14. Fundos de duração ultracurta
15. Fundos de baixa duração
16. Fundos do mercado monetário

Subcategorias de fundos híbridos

1. Fundos híbridos conservadores
2. Fundos híbridos equilibrados
3. Fundos híbridos agressivos
4. Alocação dinâmica de ativos
5. Fundos de múltiplos ativos

Esquemas orientados para solução

1. Planos de aposentadoria
2. Planejamento Futuro das Crianças

Outros Esquemas

1. Fundos de Índice
2. Fundo e fundos
3. ETFs

Isso mudará desempenhos anteriores?

Quando o fundo está mudando seu mandato para mudança na estratégia de portfólio para que a categorização e racionalização entrem em vigor, então, é bastante óbvio que a estratégia anterior também resultaria na não validade do desempenho anterior.

É fato que uma nova estratégia surgiu e assumiu, então você não pode esperar retornos passados ​​daqui para frente, e você não sabe como a estratégia funcionará. Quando o fundo muda de natureza, isso significa que o padrão anterior não é válido daqui para frente.

Como isso ajuda os investidores?

- Antes era difícil avaliar o que era grande e o que não era, e com cada fundo tendo sua própria definição, foi muito difícil fazer as comparações corretamente. Houve momentos em que os fundos de grande capitalização podiam facilmente ser chamados de fundos de capitalização média. Portanto, a definição das definições ajuda a eliminar, até certo ponto, a confusão associada ao limite.

- Ao longo do tempo, tem havido muitos esquemas que surgiram. Então, a limpeza vai, sem duvida, irá reduzir a desordem.

- Havia também muitos esquemas desequilibrados que eram preenchidos com muito mais patrimônio do que o necessário. Isso dificultou a comparação dos dois fundos equilibrados com base nos retornos.

- Uma das maiores vantagens disso é que torna muito mais fácil as comparações de fundos mútuos. Isso também levará a comparações dentro das mesmas categorias, e sem dúvida fornecerá comparações relativas nas mesmas categorias, o que fará muito mais sentido. Não seria como comparar laranjas e maçãs, seria?

Conclusão

Sempre haverá novas formas de classificação, isso sem dúvida. Em breve, essa classificação também pode estar desatualizada. Mas para agora, temos uma classificação melhor do que antes, o que traz enormes benefícios para os investidores, casas de fundos, e todos os associados. Para ser muito justo, esta é uma grande mudança, e os AMCs levarão tempo para estabilizar suas carteiras e reclassificar os esquemas. As coisas estão mudando para sempre, e alguns investidores podem sentir que é um momento de incerteza, mas você não pode resistir a uma mudança que acontece para sempre. Além disso, você definitivamente leu os benefícios disso.