Ótima hora para um HELOC? O que taxas de juros de 0% (ou negativas) significam para os investidores

O Federal Reserve recentemente cortou sua meta de taxa de juros para perto de 0% como uma forma de impulsionar a economia dos EUA enquanto ela se recupera dos efeitos do COVID-19. Essa redução das taxas de juros pode ser uma grande oportunidade para os proprietários de imóveis economizarem no empréstimo de dinheiro por meio de linhas de crédito de home equity (HELOCs), seja para a compra de uma nova propriedade ou para a reabilitação de uma propriedade existente.

Tão baixo quanto 0% de juros é, O presidente Trump ainda pressionou por uma redução adicional nas taxas de juros, e diz que poderia “se acostumar com [taxas de juros negativas] muito rapidamente”. Ainda não se sabe se o Federal Reserve vai recorrer a uma política de taxas de juros negativas para ajudar a revigorar a economia, os EUA não seriam o primeiro país a adotar esse tipo de medida.

Então, o que exatamente são taxas de juros negativas e como elas impactam os investimentos imobiliários? Vamos explicar isso, e, em seguida, mergulhe no que as taxas de juros de 0% e as taxas de juros negativas podem significar para os investidores que procuram tirar proveito dessas taxas baixas com um HELOC especificamente.

• O que são taxas de juros negativas?
• Como funcionam as taxas negativas
• O que taxas de juros negativas ou de 0% significam para HELOCs
• Resultado

O que são taxas de juros negativas?

Normalmente, as taxas de juros favorecem o credor hipotecário. Eles são usados ​​como uma forma de compensar os credores pelo uso de seu dinheiro. Emprestar dinheiro tem seus riscos, principalmente que o credor pode não receber seu dinheiro de volta. Portanto, as taxas de juros são um meio de contabilizar os riscos associados e de incentivar os credores.

Taxas de juros negativas, Contudo, compensar o mutuário , não o credor. Por que faria sentido pagar a alguém para pedir dinheiro emprestado? Principalmente para combater a fraqueza econômica. Ter uma taxa de juros negativa é um conceito novo adotado apenas na década passada. O experimento foi realizado por bancos centrais de vários países, incluindo o Banco Central Europeu, bem como os bancos centrais do Japão, Suécia, Suíça, e Dinamarca.

Quando as taxas de juros são tão baixas, a ideia é que isso vai encorajar consumidores e empresas a pedir mais dinheiro emprestado, e, Portanto, gaste mais dinheiro. Tudo isso faz parte do processo de tentar fazer uma economia crescer. Os consumidores geralmente estão mais dispostos a comprar quando as taxas são baixas, e as empresas estão em melhor posição para fazer as compras necessárias para a expansão. À medida que os negócios se expandem, eles tendem a contratar mais pessoas para aumentar a produção. Esse, por sua vez, aumenta a riqueza da família, o que estimula ainda mais gastos.

Mas embora uma política de taxa de juros negativa recompense os mutuários, tem um efeito negativo sobre os poupadores. Isso é verdade tanto para consumidores quanto para bancos que desejam ganhar juros sobre suas economias. Este é um movimento proposital, também.

Em junho de 2014, o BCE reduziu sua taxa de depósito de zero para território negativo. A taxa de depósito é a taxa pela qual os bancos ganham juros sobre suas reservas excedentes armazenadas no banco central. Esse movimento foi parte de uma política monetária destinada a melhorar o crescimento econômico e aumentar os empréstimos bancários. Com uma taxa de depósito de -0,1%, os bancos seriam encorajados a emprestar para empresas e consumidores, em vez de estacionar seu dinheiro para ganhar juros no banco central. Se eles optaram por manter suas reservas em excesso, eles teriam que pagar juros em vez de ganhá-los.

Como funcionam as taxas negativas

O terceiro maior banco da Dinamarca, Jyske Bank, pode ter sido o primeiro banco a trazer taxas de juros negativas para o mercado imobiliário quando começou a oferecer hipotecas a -0,5% ao ano em agosto de 2019. Essencialmente, o banco paga aos devedores 0,5% ao ano para contrair um empréstimo. Como sempre, os mutuários fazem seus pagamentos mensais normais, mas, em última análise, pagam menos do que pedem emprestado. Por causa da taxa de juros negativa, seu saldo pendente é reduzido a cada mês em mais do que o valor pago.

Vamos descompactar um pouco mais em termos do que uma taxa de juros negativa significaria se você estivesse procurando um HELOC. Dizer, por exemplo, você estabeleceu um patrimônio significativo em sua casa. Você tem $ 350, 000 casa com um saldo de $ 100, 000 em sua primeira hipoteca. Seu credor oferece um HELOC com base em 85% do valor da sua casa, ou $ 297, 500. Porque você ainda deve $ 100, 000 em sua primeira hipoteca, você pode acessar até $ 197, 500 em sua linha de crédito; Contudo, você precisa de apenas $ 100, 000 para financiar a reviravolta em que você pretende investir. Seu credor oferece um HELOC com uma taxa de juros de -1% e prazo de 20 anos.

A uma taxa de juros de -1%, seu pagamento mensal é de $ 376,21, ou $ 4, 514,52 para o primeiro ano. O valor que você deve após o primeiro ano, Contudo, é $ 94, 510,63. Esta é uma redução de $ 5, 489,37. A diferença entre o que você pagou e a redução no saldo do seu HELOC é de $ 974,85, que é um pouco menos de 1%. Este 1% reflete o pagamento de 1% que você recebe em um saldo decrescente.

Para ver a economia de uma taxa de juros negativa, vamos comparar as taxas de juros de -1%, 0%, e a atual taxa básica de juros de 3,25% (em 16 de março, 2020). A taxa básica de juros é uma taxa de juros definida pela maioria dos maiores bancos do país e é usada como referência para precificar vários produtos de empréstimo. Sob circunstâncias normais, HELOCs tendem a acompanhar de perto a taxa básica de juros.

Esta foi apenas uma situação hipotética, assumindo que o credor não cobrou uma marcação no HELOC. Normalmente, os bancos cobram uma taxa de juros alguns pontos percentuais mais alta do que a taxa definida pelo Federal Reserve. Essa diferença é conhecida como spread, e permite que os bancos lucrem com o empréstimo. Mas mesmo com alguns pontos percentuais adicionados para refletir o lucro do credor, você ainda pode ver quanto uma redução nas taxas de juros poderia economizar em seu HELOC.

O que taxas de juros negativas ou de 0% significam para HELOCs

Não há dúvida de que taxas de juros negativas ou de 0% tornariam o empréstimo muito mais acessível, se você deseja fazer seu primeiro HELOC ou refinanciar um empréstimo de hipoteca existente ou HELOC. Infelizmente, o consenso geral é que os proprietários de casas e os investidores imobiliários regulares não verão as taxas de hipoteca cair para zero ou níveis negativos.

Mas mesmo uma simples redução das taxas de juros pode resultar em economia real e tornar as taxas disponíveis para HELOCs mais atraentes. Mas os investidores imobiliários que buscam aproveitar o valor de sua casa também devem ter em mente que as taxas de juros eventualmente aumentarão novamente. A maioria dos HELOCs tem taxas de juros variáveis, o que significa que seus pagamentos podem aumentar à medida que as taxas sobem. É importante considerar isso se você estiver planejando tirar um HELOC.

Resumindo:a decisão do Fed de cortar as taxas de juros para quase zero deve se traduzir em economia se você estiver procurando por um HELOC. Mas como sempre que você pede dinheiro emprestado, é importante comparar as taxas e levar em consideração todas as taxas associadas para garantir que seu HELOC resulte em economia de dinheiro ao longo da vida do empréstimo.

Resultado

Se você está procurando um HELOC para financiar seu projeto de investimento imobiliário, os movimentos do Fed para reduzir as taxas de juros podem ser um ótimo momento para pedir dinheiro emprestado. Lembre-se de que pode haver um fluxo de candidatos procurando maneiras de obter um empréstimo para aproveitar essas economias, o que poderia fazer com que os bancos aumentassem as taxas ou negassem os pedidos de imediato para conter o fluxo.

Como sempre, pesquise para ter certeza de que está obtendo as melhores taxas em seu HELOC. Estes são tempos interessantes, o que pode resultar em grandes oportunidades de economia. Só você pode determinar se este é um bom momento para comprar um imóvel para você pessoalmente. Mas certifique-se de entender os riscos de tirar um HELOC e boa sorte em seu investimento imobiliário.