O que são fundos mútuos?

Para muitas pessoas, fundos mútuos podem parecer um conceito complicado. As pessoas estão familiarizadas com os métodos tradicionais de aumento de riqueza, como depósitos fixos, que são tão simples quanto parecem. Fundos mútuos, por outro lado, pode parecer complicado, mas funciona em um princípio muito simples.

Ao contrário do investimento em ações, fundos mútuos não investem em uma ação específica. O investimento em fundos mútuos ocorre em várias opções de investimento para que o investidor obtenha o máximo retorno. O próprio investidor não precisa selecionar as ações para investimento. O gestor do fundo seleciona as ações com opções de investimento de alto desempenho que podem trazer os melhores retornos possíveis.

Um fundo mútuo é como um fundo que reúne dinheiro de diferentes investidores que compartilham um objetivo de investimento mútuo. Este fundo é administrado por um gestor de fundos profissional. O gerente usa esses fundos para investir em ações, ações, e diferentes instrumentos do mercado monetário que ajudam a aumentar a riqueza. A receita obtida com este investimento coletivo é então distribuída entre todos os investidores proporcionalmente após a dedução de algumas despesas.

Imagine que há uma caixa de 12 laranjas que custa Rs.40. Existem 4 amigos, quem quer comprar esta caixa, mas tem apenas Rs.10 cada. Eles decidem juntar seu dinheiro e comprar a caixa. Com base em cada uma de suas contribuições, eles têm direito a 3 laranjas. Agora tente igualar este exemplo a fundos mútuos. O custo por unidade é calculado simplesmente dividindo o valor total do investimento pelo número total de ações / ações. Cada investidor é co-proprietário do fundo e, coletivamente, possuem todo o dinheiro.

Net Asset Value (NAV) é o preço do fundo mútuo, que é essencialmente o valor de mercado combinado dos títulos, compartilhamentos, e títulos mantidos por um fundo, após deduzir todas as despesas e encargos. Se você combinar o valor de mercado de todas as ações e títulos do fundo e dividi-lo pelo número total de unidades do fundo, você chegará ao NAV por unidade.

Idealmente, qualquer pessoa pode investir em um fundo mútuo, uma vez que os valores de investimento necessários começam em Rs.500 por mês. Para quem não é avesso ao risco e quer aumentar sua riqueza com uma pequena quantia de investimento mensal, pode ser a escolha perfeita. Adicionalmente, existem várias opções de produtos em fundos mútuos que atendem a vários objetivos inclinados à economia, por exemplo - educação, casado, aposentadoria, etc. Há uma infinidade de opções e esquemas para as pessoas escolherem.

Em termos gerais, Os fundos mútuos podem ser classificados como fundos abertos e fechados. Um fundo mútuo aberto, como o nome sugere, não tem limites ou restrições, um investidor pode optar por entrar ou sair do fundo a qualquer momento. É perpétuo por natureza e está disponível para assinatura durante todo o ano, ao passo que um fundo mútuo fechado vem com uma data de vencimento fixa e está aberto para subscrição apenas durante o período da oferta inicial. Um investidor pode resgatar seu investimento no vencimento da data.

O SEBI (Securities Exchange Board of India) classificou os fundos mútuos nessas quatro categorias-

• Fundos mútuos de ações

  Um fundo de ações é um tipo de fundo mútuo em que pelo menos 65% do corpus do fundo é dedicado a ações e investimentos orientados a ações. Os fundos mútuos de ações são conhecidos por seu potencial de alto retorno. Contudo, existem vários tipos de fundos de ações, com base em suas características e potencial de risco-recompensa.

  Fundos de pequena capitalização

  Os fundos de pequena capitalização são aqueles fundos de ações que investem seu dinheiro em ações de empresas com uma capitalização de mercado inferior a Rs. 500 crores. Em índices de ações, como Sensex, As empresas de pequena capitalização são geralmente aquelas classificadas abaixo do 250º lugar.

  Fundos de capitalização média

  Os fundos de capitalização média são aqueles fundos de ações que investem seu dinheiro em ações de empresas com uma capitalização de mercado de Rs. 500 crores a Rs. 10, 000 crores. As empresas de capitalização média são classificadas de 101 a 250 nos índices de ações.

  Fundos de grande capitalização

  Os fundos de grande capitalização são aqueles fundos de ações que investem seu dinheiro em ações de empresas com uma grande capitalização de mercado. As empresas de grande capitalização são classificadas de 1 a 100 nos índices de ações.

  Fundos Multi-Cap

  Os Fundos Multi-Cap são tipos de fundos de ações que investem em ações de empresas com todas as capitalizações de mercado. A alocação de ativos é alterada pelo gestor do fundo com base nas condições de mercado para gerar melhores retornos.

  Esquema de poupança vinculada ao patrimônio (ELSS)

  ELSS é o tipo de fundo mútuo coberto pela Seção 80C da Lei do Imposto de Renda, 1961. Com investimento em fundos ELSS, um investidor pode reivindicar deduções fiscais de até Rs. 1, 50, 000 por ano.

  Fundos de Índice

  Fundo de índice é um tipo de fundo que investe no índice (Nifty50, Sensex, índices setoriais, etc.). Seu desempenho tende a espelhar o do índice que está replicando.

  Fundos Setoriais

  Fundo setorial ou fundo temático é um tipo de fundo que investe em ações de um determinado setor ou indústria, como Pharma e FMCG.

• Fundo Mútuo de Dívida

  Um fundo de dívida é um fundo mútuo que gera retornos para seus investidores, investindo em uma variedade de títulos de renda fixa e depósitos, como títulos corporativos, letras do tesouro, títulos do governo, etc. Abaixo estão os tipos de fundos de dívida:

  Fundos de Renda

  Os fundos de dívida de renda investem em títulos de dívida com vários períodos de vencimento, mas a maioria são investimentos de longo prazo com prazo médio de vencimento em torno de 5 a 6 anos.

  Fundos de títulos dinâmicos

  Os fundos de obrigações dinâmicas movem-se dinamicamente em fundos de longo e curto prazo com diferentes perfis de maturidade. Com base em regimes de juros flutuantes, os fundos de obrigações dinâmicos movimentam-se em todas as classes de títulos de dívida e instrumentos do mercado monetário.

  Fundos de curto prazo

  Os fundos de dívida de curto prazo têm um prazo de vencimento mais curto, variando de 1 a 3 anos. Eles investem em títulos do governo, dívida, e instrumentos do mercado monetário.

  Fundos de ultracurto prazo

  Os Fundos de Ultra Curto Prazo são fundos de dívida com prazo de vencimento mais curto, mas principalmente inferior a um ano.

  Fundos Líquidos

  Os fundos de dívida líquidos podem ser facilmente convertidos em dinheiro e têm um período de vencimento muito baixo de 91 dias. O investimento é feito em Letras do Tesouro, CDs, ou Certificado de Depósito.

  Planos de Maturidade Fixa

  Planos de maturidade fixa ou FMPs têm um período fixo de lock-in. Pode variar de meses a anos. Por causa do período de aprisionamento, os FMPs não são afetados pelas mudanças nas taxas de juros.

  Fundos GILT

  Os fundos de dívida da Gilt investem apenas em títulos emitidos pelos governos central e estadual. O período de maturidade varia de médio a longo prazo.

  Fundo de oportunidades de crédito

  Os fundos de oportunidades de crédito investem em diferentes instrumentos. Os investimentos variam de curto a longo prazo com o objetivo de gerar juros elevados.

• Fundos mútuos equilibrados ou híbridos

  Os fundos mútuos equilibrados ou híbridos são um tipo de fundo em que uma parte do corpus é investida em ações e o restante é investido em fundos de dívida. Um fundo híbrido é equilibrado de forma que o investidor obtenha melhores retornos do que fundos puramente de dívida, mas o risco dos fundos de ações é bastante minimizado.

  Fundos Híbridos Orientados a Ações

  Os fundos híbridos orientados a ações são o tipo de fundos híbridos em que mais de 65% dos ativos são alocados em ações, enquanto o restante é investido em fundos de dívida e outros títulos de renda fixa.

  Fundos Híbridos Orientados à Dívida

  Os fundos híbridos orientados para a dívida são aqueles em que 65% ou mais dos fundos são alocados em títulos de renda fixa, como fundos de dívida, debêntures e letras do tesouro.

  Arbitrage Funds

  Os fundos de arbitragem são aqueles fundos que se concentram em obter mais retornos, comprando títulos em um mercado a um preço mais baixo e vendendo a uma taxa mais alta em outro mercado.

  Planos de renda mensal

  Os Planos de Renda Mensal são um tipo especial de fundos híbridos que são predominantemente investidos em fundos de dívida, digamos cerca de 80 a 90%. Os restantes 10-20% são investidos em capital.

• Fundos mútuos orientados para soluções

  Os fundos mútuos orientados para soluções são aqueles fundos concebidos para atingir um objetivo financeiro específico. Exemplos são fundos de aposentadoria, fundos infantis etc.

Os fundos mútuos apresentam várias vantagens. Para iniciantes, há um gestor de fundos que cuida de todos os seus investimentos, o que pode economizar muito tempo para você e vem com experiência.

Pode ser bastante desafiador criar uma carteira diversificada para um investidor com somas escassas, mas com fundos mútuos, cada investidor pode obter retornos proporcionais aos seus investimentos. Os fundos mútuos também são de natureza diversa em termos de carteiras de investimento. Você corre um risco maior ao investir em um único título, mas quanto mais diversificado for o seu portfólio, o menor risco que você corre

Antes de ir em frente e fazer um investimento em fundos mútuos, você deve saber que não há retornos garantidos, pois eles dependem fortemente do desempenho do mercado. Também não há proteção de capital garantido, portanto, se você está pensando em investir em um, comece com investimentos menores e faça sua pesquisa de acordo.

Contudo, ao contrário de seus métodos tradicionais de poupança e investimento, como investir em ouro e FDs, Os fundos mútuos podem ajudá-lo a multiplicar sua riqueza a um ritmo muito mais rápido. Quanto melhor for o desempenho do mercado, melhores são os retornos.