Como construir uma escada de CD

Embora a maioria das pessoas considere produtos de investimento testados e comprovados, como um plano 401(k) ou um IRA, há outra opção que pode ser adequada para investimentos de curto e longo prazo:a escada de CD. Veja como e por que você pode considerar usar uma escada de CD para construir uma estratégia de investimento sólida, degrau por degrau.

O que é uma escada de CD?

Um certificado de depósito (CD) é um produto de investimento. Você investe uma quantia de dinheiro por um período específico de tempo em troca de uma taxa de juros fixa quando o CD “amadurece”.



Uma escada de CD é uma estratégia que envolve investir uma quantia igual de dinheiro em CDs separados com várias datas de vencimento. Isso permite que você aproveite diferentes taxas de retorno sem se preocupar com o tempo de subida e descida das taxas de juros ou o rendimento percentual anual (APY). O APY informa quanto seu investimento rende, levando em consideração os efeitos dos juros compostos.



Ao renovar regularmente as contas de CDs, você pode se beneficiar das taxas mais altas pagas por CDs de longo prazo e ter acesso potencial aos fundos no curto prazo.

Um CD Ladder é um bom investimento?

Como qualquer estratégia de investimento, uma escada de CD tem prós e contras, que você deve considerar em relação aos seus objetivos financeiros e orçamento. Sempre discuta estratégias financeiras com um consultor qualificado para garantir que elas sejam adequadas para você. Aqui estão algumas coisas a considerar sobre uma escada de CD

Os benefícios de uma escada de CD

Uma escada de CD pode oferecer uma variedade de benefícios, sendo um dos mais críticos a tranquilidade que vem do menor risco, pois com um CD você nunca perderá sua quantia inicial de dinheiro. Isso também evita que você se preocupe com flutuações nas taxas de juros porque a série de CDs é projetada para aproveitar os retornos mais altos que vêm com dados de vencimento de CD mais longos.


Também permite que você tenha acesso mais flexível ao seu dinheiro, pois os CDs amadurecerão em momentos diferentes. Embora o ideal seja reinvestir essa quantia em um novo CD, você poderá usar esse dinheiro conforme necessário para um adiantamento em uma casa, uma despesa com educação ou outra necessidade que tenha um horizonte de tempo mais curto do que a aposentadoria. Essa liquidez traz sua própria paz de espírito.


Como um CD é vendido por um banco, é um produto segurado pelo FDIC, assim como sua conta corrente ou poupança.

As desvantagens de uma escada de CD

No entanto, essa paz de espírito vem com uma pegadinha – como a taxa de juros de um CD é fixa, você fica preso a esse valor, mesmo que o mercado suba mais do que o esperado. Risco e recompensa tendem a andar de mãos dadas quando se considera veículos de investimento, e há outras opções, como ações, que podem ter uma taxa de retorno mais alta, embora isso não seja de forma alguma garantido.


O retorno pode ser particularmente baixo agora, dado que estamos atualmente em um ambiente de taxas de juros relativamente baixas, o que, embora atraente para as taxas de hipoteca, não é tão benéfico para os retornos de CD. E à medida que a inflação aumenta, os CDs podem nem acompanhar isso. Eles também não vêm com as vantagens fiscais que alguns outros produtos de investimento, como os planos 401(k), e você pode ter que pagar multas por saque antecipado se precisar dos fundos antes da data de vencimento.

Como configurar uma escada de CD

Se a ideia de baixo risco combinado com um retorno fixo parece atraente, uma escada de CD pode ser para você. Aqui está como funciona.

1. Abra CDs iniciais separados

Para construir os degraus da sua “escada”, você deve colocar dinheiro em CDs com datas de vencimento escalonadas, geralmente de 1 a 5 anos. Se você tivesse $ 5.000 para investir, a escada ficaria assim:

• $ 1.000 em um CD de 1 ano
• $ 1.000 em um CD de 2 anos
• $ 1.000 em um CD de 3 anos
• $ 1.000 em um CD de 4 anos
• US$ 1.000 em um CD de 5 anos

2. Reinvestir após o vencimento de cada CD

Cada vez que seu CD amadurece (começando com o CD de um ano), você pega esse dinheiro e o reinveste em um CD de cinco anos para continuar construindo sua escada. Então, agora a escada começa a ficar assim:

• $ 1.000 + 1 ano de juros em um CD de 5 anos
• US$ 1.000 + 2 anos de juros em um CD de 5 anos
• US$ 1.000 + 3 anos de juros em um CD de 5 anos
• US$ 1.000 + 4 anos de juros em um CD de 5 anos
• US$ 1.000 + 5 anos de juros em um CD de 5 anos

Se você seguir a estratégia, depois de 5 anos, você terá cinco CDs de 5 anos, um dos quais amadurecerá anualmente (e você pode continuar construindo essa escada, se quiser).


Claro, você pode decidir quebrar a escada à medida que suas metas de investimento mudam; por exemplo, não reinvestir um dos valores totais do ano se você decidir usá-lo para aumentar seu adiantamento. Além disso, os CDs podem ser renovados automaticamente, portanto, certifique-se de saber o status de todos os seus investimentos e o que precisa fazer, se houver, para colher os benefícios do reinvestimento.

Estruturas alternativas de CD Ladder

Existem maneiras de usar a estrutura de escada do CD que diferem da mais comum descrita acima. Aqui estão dois a considerar:

Escada Mini CD

Não tem certeza de que deseja mergulhar com CDs de vários anos? Você também pode optar por colocar seu investimento em CDs com datas de vencimento de vários meses, em vez de anos. Nesse cenário, você teria acesso aos fundos a cada três meses (ou qualquer prazo que escolher). É importante perceber que esses CDs de curto prazo normalmente pagam taxas de juros ainda mais baixas, mas a desvantagem é que você pode acessar seu dinheiro mais rapidamente.

Divisões desiguais

Embora o cenário descrito acima recomende colocar a mesma quantia de dinheiro em cada CD, essa estratégia implica colocar quantias diferentes nos CDs com vários termos. Você vai querer ter uma boa compreensão das taxas de juros futuras para usar essa estratégia para sua melhor vantagem, pois é uma opção de maior risco.


Isso significa que você precisará ter uma maior tolerância ao risco, porque é possível que você acabe adivinhando “errado” e colocando menos dinheiro em um CD com taxa de juros mais alta ou, inversamente, mais dinheiro em um com taxa de juros mais baixa, perdendo ganhos potenciais.



Lembre-se de que ninguém pode cronometrar o mercado com certeza, portanto, embora uma compreensão da projeção de taxas torne essa estratégia mais suscetível de gerar os retornos desejados, não há uma maneira infalível de saber.

O resultado final

Um CD pode ser uma escolha inteligente para investidores que têm baixa tolerância ao risco e desejam garantir que estão preservando e aumentando constantemente seu capital. Ao criar uma escada de CD, você pode aproveitar os benefícios dos investimentos de longo prazo, sem sacrificar a liquidez.


Como acontece com qualquer veículo de investimento, não é certo para todos. É importante conversar sobre seus objetivos com um consultor financeiro antes de tomar qualquer decisão financeira de longo prazo. Eles o ajudarão a explorar dicas para economizar e investir que o manterão no caminho do bem-estar financeiro, garantindo que você alcance as metas que tem hoje, juntamente com uma aposentadoria frutífera.