Tudo o que você precisa saber sobre fundos fiduciários no Canadá

A confiança é um veículo para manter e transmitir a propriedade da família. Como tal, normalmente serve a pelo menos um de dois propósitos:pode reduzir os impostos de uma família transferindo a renda para membros em faixas de impostos mais baixas, e pode atender membros menos afortunados (ou mais impulsivos), controlando como seu dinheiro é gasto.

As leis que cercam os trustes variam de um país para o outro. Só porque pode haver certas regras sobre trusts nos Estados Unidos, não significa que essas regras se apliquem a trusts no Canadá. Este artigo analisa alguns dos princípios básicos do estabelecimento de trustes no Canadá e como eles são mantidos nesse país.

Principais vantagens

• As leis de confiança tendem a variar de acordo com o país.
• O congelamento de propriedades pode tornar os trustes indispensáveis ​​até mesmo para empresas familiares de sucesso modesto.
• Existem dois tipos de trusts no Canadá:Trusts testamentários são criados como parte de um testamento e entram em vigor após a morte do testador, enquanto um trust inter-vivos, é estabelecido enquanto seu arquiteto ainda está vivo.
• Embora um trust canadense não seja uma entidade legal, é considerado contribuinte com as taxas mais altas de acordo com a legislação canadense.

O que é um Trust?

A confiança nada mais é do que um relacionamento. Acontece quando uma pessoa, frequentemente chamado de colonizador, dá propriedade a outra pessoa - o administrador - para administrar em nome de outras pessoas. Essas pessoas são conhecidas como beneficiários. Usando o congelamento de propriedade, por exemplo, proprietários de uma empresa em crescimento convertem suas ações do negócio existente em ações preferenciais calibradas para o valor do negócio e vendem novas ações ordinárias para o fundo da família que captura o crescimento futuro da empresa.

Dependendo do tipo configurado, um trust não é uma entidade legal que pode celebrar contratos ou incorrer em responsabilidades. Como tal, relações de confiança não são particularmente difíceis de estabelecer. Na verdade, Tecnicamente falando, a maioria dos trusts nem mesmo exige um documento fundador. Mas a legislação tributária em torno dos trustes é tão complexa quanto se poderia esperar. Uma pessoa interessada em estabelecer um trust deve primeiro falar com um advogado.

Como os trustes canadenses são diferentes

Por causa do crédito fiscal de dividendos e crédito fiscal pessoal, um canadense sem nenhuma outra renda - especialmente um estudante com despesas educacionais dedutíveis - poderia receber dezenas de milhares de dólares em dividendos de empresas canadenses isentas de impostos. Mas, embora o fundo da família tenha uma reputação bem merecida de ferramenta para os ricos , esses benefícios podem atingir profundamente a classe média. Por exemplo, uma regra especial conhecida como congelamento de bens pode tornar um trust indispensável até mesmo para empresas familiares de sucesso modesto. Um congelamento de propriedade é um tipo de estratégia pela qual o proprietário de uma propriedade transfere ativos para seus beneficiários sem incorrer em quaisquer consequências fiscais.

Ao bloquear a participação da geração atual no valor atual da empresa, eles podem se preparar para a responsabilidade tributária quando morrerem, sem se preocupar em ter que vender a empresa. Enquanto isso, a próxima geração pode compartilhar os lucros da empresa por meio de dividendos alocados às ações ordinárias.

Living or Estate Trust?

Existem basicamente dois tipos de relações de confiança. Os trusts testamentários são criados como parte de um testamento e entram em vigor após a morte do testador. As alterações à lei canadiana retiraram a vantagem fiscal da criação de trusts de bens testamentários de longo prazo, tornando-os menos úteis.

Qualquer outra confiança, incluindo um usando um congelamento de propriedade, é uma vida, ou intervivos, Confiar em, estabelecido enquanto seu arquiteto ainda está vivo. Um trust vivo pode ser estabelecido para uma variedade de propósitos - a Agência de Receitas do Canadá (CRA) identificou 33 tipos diferentes de trustes vivos - para uma variedade de beneficiários diferentes. Alguns deles incluem:

• Confiança Alter Ego: Essa confiança permite ao instituidor, com 65 anos ou mais, para receber toda a renda durante sua vida. Essa pessoa também é a única que pode receber renda ou capital do fundo durante a vida do instituidor.
• Confiança do funcionário: Os empregadores neste tipo de trust fazem pagamentos a um trustee. Eles são feitos para o benefício de seus funcionários. Qualquer renda comercial adquirida não pode ser distribuída e é tributada.
• Master Trust: Entre as regras que envolvem essa confiança, nunca deve ter recebido nenhum depósito, foi um residente do Canadá, e só pode ter investido seus fundos.
• Fundo de investimento imobiliário (REIT): Algumas das condições neste truste incluem pelo menos 90% do portfólio do truste deve incluir propriedades REIT qualificadas. Além disso, pelo menos 90% da receita gerada deve vir de aluguel - entre outros.

Regras especiais permitem que um indivíduo com 65 anos ou mais para transferir ativos para esses fundos sem ter que pagar ganhos de capital sobre os ativos primeiro. Apenas o indivíduo - e o parceiro, no caso de um truste conjunto - podem se beneficiar com o truste enquanto estão vivos. Quando o colonizador ou parceiro sobrevivente morre, o trust paga impostos sobre ganhos de capital realizados, mas a propriedade do trust pode ser distribuída aos herdeiros sem estar sujeita a taxas de inventário.

Somente o indivíduo que o estabeleceu pode se beneficiar da confiança enquanto permanecer vivo.

Cuidado com as regras de atribuição

Embora um trust canadense não seja uma entidade legal, é considerado contribuinte com as taxas mais altas de acordo com a legislação canadense. É por isso que os fiduciários tentam repassar qualquer renda auferida pela propriedade fiduciária aos beneficiários, para que eles possam pagar os impostos por conta própria, presumivelmente mais baixo, cotações. Mas, em um esforço para limitar o uso de trusts para evasão fiscal, A lei tributária canadense atribui renda fiduciária à pessoa que transferiu a propriedade para o fideicomisso, se os destinatários forem parentes próximos.

Em geral, essas regras de atribuição se aplicam quando o beneficiário é cônjuge ou menor de 18 anos, no caso de dividendos e receita de juros, mas não ganhos de capital. As regras de atribuição não se aplicam quando o beneficiário é um filho adulto, neto, sobrinha, ou sobrinho.

Outras regras atribuem a renda a um cedente que pode efetivamente controlar, ou reclamar, os ativos da confiança. Existem exceções, incluindo relações de confiança de alter-ego e relações de confiança de parceiros conjuntos. Mas por outro lado, as regras tornam trusts revogáveis ​​cada vez mais comuns nos EUA, embora seja difícil de usar no Canadá.

Escolha um instituidor e administrador

As regras de atribuição orientam essas decisões. Uma vez que um cedente é incapaz de controlar a propriedade em um fideicomisso, eles não podem ser um único administrador. A pessoa que transfere a propriedade a ser depositada geralmente pede a outra pessoa para ser o depositante. Este pode ser um avô, possivelmente, ou amigo próximo da família.

Tem vezes, Contudo, quando você deve nomear outra pessoa como administrador, como uma empresa fiduciária. Por exemplo, se você quiser estabelecer uma relação de confiança em outra província, o administrador - ou a maioria, se houver vários curadores - deve residir lá. Em outros casos, você pode nomear um curador externo quando desejar independência pura ou antecipar conflito dentro da família.

Decida sobre qual propriedade transferir

Um trust não existe sem que alguma propriedade seja transferida, ou como é chamado, assentou. A perspectiva ou promessa de fazer a transferência não é suficiente para criar um trust antecipadamente. Além disso, dadas as regras de atribuição, pode ser insensato estabelecer um fideicomisso com a propriedade real que proporcionará renda ou capital aos beneficiários, embora a propriedade de assentamento deva ter algum valor.

Se os beneficiários de um trust acionariam as regras de atribuição, o instituidor ou o indivíduo com os ativos reais pode evitá-los, fazendo o que é conhecido como um empréstimo de taxa de juros prescrita, um empréstimo documentado com uma taxa de juros não inferior à taxa de juros prescrita do CRA.

O trust pode então usar o produto do empréstimo para comprar os ativos que manterá. Por exemplo, no caso de congelamento de propriedade, um pequeno empréstimo de, dizer, $ 100, deve ser o suficiente para o trust comprar as novas ações ordinárias da empresa familiar por um valor nominal. O trust pode reembolsar o empréstimo quando receber o primeiro cheque de dividendos.