O que é uma empresa financeira não bancária (NBFC)?

Uma empresa financeira não bancária, também conhecido como instituições financeiras não bancárias, são empresas que oferecem serviços e produtos financeiros, mas não são oficialmente reconhecidas como um banco com licença bancária completa.

Geralmente, a distinção entre um banco reconhecido e uma empresa financeira não bancária é o fato de que as empresas não bancárias não podem aceitar depósitos à vista tradicionais. Os depósitos à vista são fundos mantidos em uma conta bancária que podem ser retirados a qualquer momento, geralmente na forma de uma conta correnteConta de verificaçãoA conta corrente é um tipo de conta de depósito que os indivíduos abrem em instituições financeiras com o objetivo de sacar e depositar dinheiro. Também conhecido como conta transacional ou de demanda, uma conta corrente é muito líquida. Para simplificar, ele fornece aos usuários uma maneira rápida de acessar seu dinheiro.

Empresa Financeira Não Bancária Explicada

As empresas financeiras não bancárias não estão sujeitas a regulamentações bancárias ou à supervisão usual por parte das autoridades federais, que geralmente são seguidas por bancos reconhecidos. Os tipos de empresas consideradas NBFCs são os seguintes:

• Instituições de risco
  • Empresas de seguro de vida e saúdeSeguradoras de vida e saúde As seguradoras de vida e saúde (L&H) são empresas que oferecem cobertura contra o risco de perda de vidas e despesas médicas decorrentes de doenças ou ferimentos. O cliente - o comprador da apólice de seguro - paga um prêmio de seguro pela cobertura.
  • Companhias de seguros de bens e acidentes
  • Empresas de resseguro Empresas de resseguro Empresas de resseguro, também conhecidos como resseguradores, são empresas que fornecem seguros a companhias de seguros. Em outras palavras, As resseguradoras são aquelas que recebem passivos de seguro das seguradoras.
  • Seguradoras especializadas

• Instituições de poupança
  • Fundos de pensão
  • Fundos mútuos
  • Fundos do mercado monetário
  • Fundos de private equity
  • Fundos de hedge Fundo de hedge Um fundo de hedge, um veículo de investimento alternativo, é uma parceria onde investidores (investidores credenciados ou investidores institucionais) se agrupam
  • Fundos de capital de risco

• Criadores de mercado
  • Instituições corretoras

• Credores especializados
  • Credores imobiliários
  • Empresas de leasing
  • Credores do dia de pagamento

• Prestadores de serviços financeiros em geral
  • Empresas de banco de investimento
  • Agências de classificação de crédito
  • Empresas de consultoria de gestão
  • Conselheiros financeiros
  • Negociantes e corretores de valores mobiliários

Os NBFCs nos Estados Unidos geralmente se enquadram nas regulamentações da Lei Dodd-Frank de Reforma de Wall Street e de Proteção ao Consumidor Lei Dodd-FrankA Lei Dodd-Frank, ou a Lei de Reforma e Proteção ao Consumidor de Wall Street de 2010, foi promulgada em lei durante a administração Obama como uma resposta à crise financeira de 2008. Ela procurou introduzir mudanças significativas na regulamentação financeira e criar novas agências governamentais encarregadas de implementar as várias cláusulas da lei. A legislação foi aprovada em 2010 entre a ampla reforma financeira nos Estados Unidos como uma resposta à crise financeira global de 2008.

O objetivo da Lei Dodd-Frank era reformar os setores específicos do sistema financeiro que estavam na origem da crise financeira. As empresas incluíam bancos, credores hipotecários, e agências de notação de crédito.

Efeitos da crise financeira global de 2008

Os NBFCs antes da Lei Dodd-Frank eram chamados de “bancos paralelos” para descrevê-los como a abundância de instituições em rápida expansão que contribuíram para o ambiente de empréstimo de dinheiro fácil. O colapso das hipotecas subprime e a crise financeira que se seguiu foram um produto direto do fato de os “bancos sombra” terem se tornado proeminentes demais e sem regulamentação suficiente.

Muitas corretoras e empresas de investimento de grande porte e proeminentes estiveram envolvidas nas atividades que levaram à crise financeira. Após a crise financeira, os bancos tradicionais se viram sob um intenso microscópio regulatório. Isso levou a uma grande contração das atividades de empréstimo, à medida que as regulamentações para empréstimos e outras atividades de crédito se tornavam mais rígidas. Contudo, a demanda por empréstimos permaneceu a mesma, e os NBFCs foram capazes de preencher a lacuna de financiamento.

Após a crise financeira global de 2008, Os NBFCs foram capazes de crescer muito rapidamente, e em vários setores.

Diferenças entre países

A existência de NBFCs é mais proeminente em algumas localizações geográficas do que em outras. Por exemplo, no Canadá, Os NBFCs são muito menos proeminentes do que nos EUA. Isso se deve aos ambientes competitivos diferentes entre os dois países. O setor bancário do Canadá é muito mais concentrado, semelhante a um oligopólioOligopólio O termo oligopólio se refere a uma indústria onde há apenas um pequeno número de empresas operando. Em um oligopólio, nenhuma empresa possui um.

Um oligopólio é uma indústria dominada por um pequeno grupo de grandes empresas. As empresas exercem forte poder de precificação e mais controle de mercado do que outras empresas normalmente fariam. Os bancos canadenses são totalmente diversificados e fornecem uma gama completa de serviços financeiros, incluindo a maioria das funções que uma empresa financeira não bancária normalmente desempenharia, como seguros, gestão de fortunas, investimento bancário, e serviços de corretagem.

Em contraste, o setor bancário dos EUA é muito mais fragmentado. Uma indústria fragmentada é aquela em que as empresas competem fortemente, e não há nenhum grupo de empresas que domine. Isso significa que há muito mais competição entre empresas menores e mais oportunidades para o florescimento dos NBFCs.

Controvérsia com NBFCs

Muitos argumentariam que os NBFCs são serviços essenciais que fornecem outros serviços que não são atendidos pelos bancos tradicionais e são capazes de se especializar nos serviços e ter um melhor desempenho. Essas instituições ajudam a atender à demanda de crédito exigida por pessoas físicas e jurídicas que os bancos não podem fornecer.

Contudo, o fato de que as NBFCs não são tão regulamentadas quanto os bancos representam um risco adicional. Esse risco foi destacado durante a Crise Financeira Global de 2008, quando as práticas de crédito das empresas não foram verificadas e resultaram em um resultado desastroso.

Daqui para frente, é claro que as empresas são necessárias para atender às demandas dos mercados financeiros. Contudo, mais supervisão regulatória deve ser instituída para garantir que práticas inadequadas não sejam seguidas como em 2008.

Mais recursos

CFI é o provedor oficial da página do programa Commercial Banking &Credit Analyst (CBCA) ™ - CBCAGet Certificação CBCA ™ da CFI e torna-se um Commercial Banking &Credit Analyst. Inscreva-se e progrida em sua carreira com nossos programas e cursos de certificação. programa de certificação, projetado para transformar qualquer pessoa em um analista financeiro de classe mundial.

Para ajudá-lo a se tornar um analista financeiro de classe mundial e avançar em sua carreira com seu potencial máximo, esses recursos adicionais serão muito úteis:

• Pension FundPension FundUm fundo de pensão é um fundo que acumula capital a ser pago como pensão aos funcionários quando eles se aposentam no final da carreira.
• Pooled FundsPooled FundsPooled funds é um termo usado para se referir coletivamente a um conjunto de dinheiro de investidores individuais combinados, ou seja, "agrupados" para fins de investimento
• Fundos de patrimônio privadoFundos de patrimônio privado Os fundos de patrimônio privado são pools de capital a serem investidos em empresas que representam uma oportunidade para uma alta taxa de retorno. Eles vêm com um
• Seguradoras de propriedade e sinistroSeguradoras de propriedade e sinistro As seguradoras de propriedade e sinistro (P&C) são empresas que fornecem cobertura de ativos (por exemplo, casa, carro, etc.) e também seguro de responsabilidade civil para acidentes, lesões, e danos a outras pessoas ou seus pertences.