Como contabilizar o patrimônio dos proprietários em seu balanço

Um balanço patrimonial é conhecido por listar os ativos e passivos de uma empresa, mas há um terceiro componente -- patrimônio do proprietário - isso não é entendido tão bem.
Um balanço patrimonial é uma das demonstrações financeiras mais importantes com as quais todos os empresários devem estar familiarizados. É aqui que você descobriria quanto sua empresa possui, bem como quanto deve - conhecido como ativos e passivos em termos financeiros. Mas também informa quanto do negócio você, ou os proprietários, possui. Este é um conceito conhecido como patrimônio líquido.

Visão geral:o que é patrimônio do proprietário?

O patrimônio do proprietário refere-se à parte de uma empresa que é propriedade dos acionistas ou proprietários da empresa. A explicação simples do patrimônio do proprietário é que é a quantidade de dinheiro que uma empresa teria deixado se encerrasse suas operações, vendesse todos os seus ativos e pagasse suas dívidas.

O patrimônio líquido é mais comumente referido como patrimônio líquido, especialmente nos casos em que a empresa é negociada publicamente. Mas é importante notar que esses termos são essencialmente intercambiáveis.

Além disso, o patrimônio líquido também é comumente conhecido como "valor contábil", especialmente quando se refere a uma empresa por ação. Por exemplo, se o patrimônio líquido de uma empresa for de US$ 10 milhões e houver 1 milhão de ações em circulação, você poderia dizer que o valor contábil por ação é de US$ 10.

Por fim, é importante observar que o patrimônio do proprietário é diferente do sorteio do proprietário, que se refere ao dinheiro que é realmente pago ao(s) proprietário(s) de uma empresa.

Como calcular o patrimônio líquido

Pense no patrimônio do proprietário no contexto de possuir uma casa. Se você possui uma casa de $ 500.000, mas deve $ 300.000 em sua hipoteca, a diferença de $ 200.000 é o patrimônio em sua casa.

A mesma fórmula matemática básica se aplica a um balanço patrimonial, onde você encontrará os ativos, passivos e uma demonstração do patrimônio líquido de uma empresa. E aqui está a equação contábil básica para saber:

Ativos - Passivos =Patrimônio Líquido

Portanto, a resposta simples de como calcular o patrimônio líquido em um balanço patrimonial é subtrair os passivos de uma empresa de seus ativos. Se uma empresa possui $ 10 milhões em ativos e $ 3 milhões em passivos, o patrimônio de seu proprietário é de $ 7 milhões.

Em situações do mundo real, o software de contabilidade para pequenas empresas pode ajudá-lo a calcular o patrimônio do seu proprietário.

Obviamente, fica um pouco mais complexo do que isso. Os ativos são mais do que apenas propriedades físicas que uma empresa possui, e os passivos são mais do que apenas dívidas. Veremos um exemplo na próxima seção, mas aqui estão os principais itens que precisam ser incluídos ao determinar os ativos e passivos de uma empresa:

Ativos de negócios

Embora isso não seja uma lista exaustiva e certamente seja possível que a terminologia exata que você vê seja um pouco diferente, aqui estão os tipos mais comuns de ativos que você verá em um balanço patrimonial:

• Caixa e equivalentes de caixa: Dinheiro real no banco, bem como títulos do Tesouro e CDs de curto prazo
• Títulos negociáveis: Ações e títulos e outros investimentos que a empresa possui, que podem ser vendidos prontamente, se necessário
• Contas a receber: Dinheiro devido à empresa
• Inventário: Itens que a empresa possui e que estão disponíveis para venda
• Investimentos de longo prazo: Títulos que não podem ser facilmente liquidados no próximo ano
• Ativos fixos: Edifícios, equipamentos de fabricação e outros ativos tangíveis
• Ativos intangíveis: Ativos que não são físicos ou monetários - propriedade intelectual, por exemplo - que podem ter um valor significativo para uma empresa

Responsabilidades comerciais

Assim como a lista de ativos acima, esta não é uma lista exaustiva de todos os passivos que uma empresa pode ter, mas aqui estão algumas das categorias mais comuns:

• Dívida da empresa: Dívida de longo prazo e dívida de curto prazo (normalmente com vencimento em um ano)
• Contas a pagar: Dinheiro que a empresa deve aos fornecedores
• Passivos previdenciários: Dinheiro que a empresa precisa para pagar nas contas de aposentadoria dos funcionários
• Pré-pagamentos do cliente: Dinheiro que a empresa coletou por bens ou serviços que ainda não entregou
• Responsabilidade fiscal diferido: Impostos acumulados, mas que não serão pagos por pelo menos mais um ano

Exemplo de patrimônio líquido

Para ilustrar como o patrimônio do proprietário funciona com um exemplo do mundo real, vamos dar uma olhada no balanço mais recente da Apple (NASDAQ:AAPL).

Na coluna de ativos, o detalhamento da Apple é o seguinte:

Item	Valor ($ bilhões)
Dinheiro e equivalentes	$ 38,0
Investimentos de curto prazo	$ 52,9
Contas a receber	$ 37,4
Inventário	$ 4,1
Outros ativos atuais	$ 11,3
Imobilizado e equipamentos	$ 45,3
Investimentos de longo prazo	$ 100,9
Outros ativos de longo prazo	$ 32,2
Total de recursos	$ 323,9

Agora, vamos dar uma olhada no passivo da Apple:

Item	Valor ($ bilhões)
Contas a pagar	$ 42,3
Despesas acumuladas	$ 1,4
Dívida de curto prazo	$ 5,0
Parcela atual da dívida de longo prazo	$ 8,8
Outros passivos circulantes	$ 47,9
Dívida	$ 113,1
Outros passivos	$ 53,9
Total de passivos	$ 258,5

A subtração dos passivos dos ativos mostra que os acionistas da Apple têm patrimônio de US$ 65,4 bilhões.

É importante observar quando se trata de empresas de capital aberto que o patrimônio do proprietário e a capitalização de mercado (valor de mercado) são dois conceitos muito diferentes. O patrimônio do proprietário é simplesmente o valor no papel dos ativos de uma empresa menos seus passivos.

Por outro lado, a capitalização de mercado é o valor total de mercado das ações em circulação de uma empresa. O valor de mercado atual da Apple é de cerca de US$ 2,2 trilhões , então os investidores pensam claramente que os negócios da Apple valem muitas vezes mais do que os acionistas têm na empresa.

Deficiências do patrimônio líquido

O patrimônio do proprietário não é a mesma coisa que o valor de mercado real de um negócio. Dependendo das circunstâncias, um negócio pode realmente valer muito mais do que o patrimônio de seus proprietários, como no caso da Apple, ou se houver algo fundamentalmente errado com um negócio, seu valor real pode ser menor do que o patrimônio dos proprietários.

A razão para isso é que há um pouco de informação importante que um balanço patrimonial e patrimônio líquido não nos diz. Por exemplo, não nos diz se um negócio é lucrativo ou não, qual é sua margem operacional ou se produz fluxo de caixa operacional positivo.

Por isso, o patrimônio líquido é apenas uma peça do quebra-cabeça quando se trata de avaliar um negócio. E é também por isso que um balanço patrimonial é apenas uma das três demonstrações financeiras importantes (as outras duas são a demonstração do resultado e a demonstração do fluxo de caixa). Para realmente entender as finanças de uma empresa, você precisa olhar para o quadro geral, não apenas quanto é seu valor contábil teórico.

O resultado final em balanços e patrimônio líquido

O patrimônio do proprietário ou patrimônio do acionista é um conceito importante para todos os empresários e investidores entenderem, pois pode mostrar o valor intrínseco real e a saúde financeira de um negócio. Conhecer o básico de como ler um balanço e calcular o patrimônio líquido é uma habilidade importante para proprietários de empresas de todos os tamanhos, bem como para investidores de empresas públicas.