Dividendos vs. Interesse

p Dividendos e juros são os dois principais tipos de renda que os investidores podem receber. A distinção entre dividendos e juros é determinada pelo tipo ou classificação de investimento que paga a receita. Os dividendos e os juros também têm consequências fiscais diferentes tanto para as partes recebedoras como para as entidades pagadoras.

Identificação

p Os juros são a receita recebida de títulos, CDs de banco, salvando contas, contas bancárias do mercado monetário ou empréstimos feitos como credores. Os dividendos são pagos aos acionistas como parte dos lucros da empresa e todas as distribuições da empresa de investimento são classificadas como dividendos. Fundos mútuos, fundos fechados e fundos negociados em bolsa são os diferentes tipos de empresas de investimento. A receita de juros é informada ao indivíduo e ao IRS no Formulário 1099-INT do IRS e os dividendos são informados no Formulário 1099-DIV do IRS.

Tributação de juros

p Os juros recebidos podem se enquadrar em várias categorias fiscais diferentes. Os juros de títulos municipais estão isentos de imposto de renda federal. Juros de letras do Tesouro, notas e títulos estão isentos de imposto de renda estadual. Outras formas de receita de juros são tributáveis ​​como receita regular. Os juros pagos pelas empresas aos detentores de títulos são uma despesa dedutível do imposto para a empresa.

Tributação de Dividendos

p Os dividendos são classificados como qualificados ou não qualificados. Dividendos qualificados são pagos por empresas regulares com o lucro líquido da empresa. Para investidores, os dividendos qualificados são tributados à mesma taxa baixa que os ganhos de capital de longo prazo. Os dividendos não qualificados são de empresas organizadas de acordo com uma disposição de repasse do código tributário, como fundos de investimento imobiliário (REITs). Dividendos de empresas de investimento, como fundos mútuos, são qualificados ou não qualificados com base na fonte de receita do fundo. Um fundo que ganha dividendos corporativos qualificados pagará dividendos qualificados. Um fundo que ganha juros de obrigações tributáveis ​​pagará dividendos não qualificados. Os fundos que compram títulos municipais isentos de impostos pagarão dividendos com isenção de impostos ao investidor.

Recursos

p Muitos investimentos que pagam juros pagam uma taxa fixa de juros que não pode ser alterada. Títulos e CDs bancários pagam uma taxa constante até o vencimento. O pagamento de dividendos corporativos é decidido pelo conselho de administração de cada empresa. As corporações podem aumentar, diminuir ou interromper seus pagamentos de dividendos a qualquer momento. Os investidores de renda devem comparar os pagamentos de juros constantes de títulos ou fundos de títulos com os pagamentos de dividendos menos seguros de ações de alto rendimento. Muitas empresas que pagam dividendos têm um histórico de aumento das distribuições à medida que os lucros corporativos aumentam ao longo do tempo.

Considerações

p Os investidores devem comparar o nível de renda potencial e as consequências fiscais antes de decidir sobre os investimentos que pagam juros ou dividendos. Os dividendos corporativos podem se qualificar para uma taxa de imposto mais baixa e têm o potencial de aumentar com o tempo. Os juros de títulos ou CDs são uma obrigação legal do emissor e podem ser mais estáveis ​​e a uma taxa mais alta do que os rendimentos de dividendos. Os juros dos títulos municipais podem ser pagos a uma taxa mais baixa, mas têm um retorno maior após os impostos para contribuintes de alta renda.