Fundos de data-alvo:como saber se eles são adequados para você

Você pode ter se deparado com o termo fundos com data-alvo ao aprender como investir dinheiro. Esses fundos muitas vezes parecem uma maneira fácil de investir com base em um cronograma. Na verdade, eles às vezes são discutidos como uma solução única para o planejamento de aposentadoria, embora possam ser usados ​​para outros objetivos financeiros. O elemento-chave é escolher a data-alvo que mais se aproxima da data estimada de aposentadoria.

Os fundos com data-alvo podem funcionar bem para certos indivíduos, desde que entendam como esses fundos funcionam. Mesmo assim, você precisa examinar as especificidades dos investimentos do fundo, as taxas cobradas, e o que esperar conforme você se aproxima da data alvo que o fundo especifica.

Os fundos da data-alvo são mais complexos do que a maioria das pessoas imagina. Aqui está o que você deve saber antes de decidir se os fundos na data-alvo são a estratégia de investimento certa para aumentar suas economias para a aposentadoria.

• O que é um fundo de data-alvo?
• Como funcionam os fundos de data-alvo
• Prós e contras dos fundos na data-alvo
• Como investir em fundos na data-alvo
• Perguntas frequentes sobre fundos de data-alvo
• Resultado

O que é um fundo de data-alvo?

Os fundos na data-alvo são um veículo de investimento, geralmente na forma de um fundo mútuo. Os fundos mútuos são mais bem visualizados como uma cesta de investimentos. Eles podem conter muitos tipos de ativos e geralmente são vistos como uma forma de diversificar facilmente seus investimentos. Por exemplo, fundos mútuos podem ser fundos do mercado monetário, fundos de títulos, ou fundos de ações. Em particular, fundos mútuos de data-alvo geralmente possuem um punhado de fundos mútuos que, por sua vez, possuem ações, títulos, ou outros ativos.

Os fundos da data-alvo podem ter um nome diferente, dependendo da corretora que você usa. Thrift Savings Plans (TSPs) os chamam de fundos de ciclo de vida, e a Fidelity os chama de fundos da Liberdade.

Os fundos na data-alvo visam fazer investimentos com o objetivo de sacar seu dinheiro facilmente em uma determinada data no futuro. Investir para a aposentadoria é um uso comum para esses fundos. Você pode usá-los para qualquer objetivo que quiser, no entanto. Outros objetivos podem incluir economizar para a faculdade ou comprar uma casa.

Como funcionam os fundos de data-alvo

Os fundos na data-alvo normalmente investem em uma cesta de outros fundos mútuos ou ETFs. Por esta razão, eles às vezes podem ser chamados de "fundo de fundos". Eles visam corresponder à tolerância ao risco que o fundo acredita que você deve ter quando estiver a um certo número de anos a partir da data-meta, que geralmente é o ano de sua escolha de aposentadoria.

A alocação, ou misturar, dos investimentos subjacentes do fundo é frequentemente mais agressivo se você tiver um período mais longo até atingir seu objetivo. Conforme a meta se aproxima, o fundo move a alocação alvo para uma combinação menos arriscada. Quanto menor o perfil de risco, vendendo investimentos mais agressivos e comprando investimentos mais conservadores.

A mudança de uma alocação de investimento mais agressiva para uma mistura menos agressiva é chamada de glide path. Os fundos geralmente mostram uma representação visual de sua trajetória de planagem pretendida dentro do material que descreve o investimento.

O caminho de planagem é projetado com base na data prevista. O objetivo é minimizar o risco à medida que você se aproxima da data prevista. Quando você se aposentar, seu fundo pode ser transferido para um fundo de renda de aposentadoria ou pode continuar como o fundo de data-alvo com um mix de investimentos conservador.

Os fundos na data-alvo geralmente são nomeados com base na data em que você espera precisar do seu dinheiro. Alguém que investe para se aposentar no ano de 2050 selecionaria um fundo com data-alvo para 2050. As empresas de fundos mútuos não têm um fundo com data-alvo para cada ano, no entanto. Eles normalmente criam carteiras com datas-alvo em incrementos de cinco anos.

Por exemplo, A Vanguard oferece o Vanguard Target Retirement 2045 Fund (VTIVX), Vanguard Target Retirement 2050 Fund (VFIFX), e Fundo de Data de Aposentadoria Vanguard Alvo 2055 (VFFVX). Se a data de sua necessidade esperada não corresponder exatamente a um desses anos, você pode escolher a data que melhor se adapta às suas metas de investimento.

Prós e contras dos fundos na data-alvo

Como acontece com qualquer produto de investimento, os fundos com data-alvo têm vantagens e desvantagens. Se eles são adequados para você, depende se os prós superam os contras quando você os analisa em comparação com seus objetivos de investimento.

Profissionais de fundos de data-alvo

• Maneira simples de escolher um investimento: É extremamente fácil escolher um fundo de investimento com data-alvo, contanto que você concorde com o plano de previsão do fundo com data-alvo e as opções de investimento. Tudo o que você precisa fazer é encontrar o fundo da data alvo mais próximo da data em que deseja começar a acessar seu dinheiro.
• Altera automaticamente o nível de risco à medida que a data-alvo se aproxima: Os fundos da data-alvo publicam seu plano de vôo. Isso mostra como o investimento muda conforme sua data-alvo se aproxima. Eles ajustam automaticamente seu portfólio de uma alocação de risco mais alto para investimentos de risco mais baixo conforme você se aproxima de quando precisa de seu dinheiro.
• Pode ser uma solução de um fundo: Se o seu único objetivo para seus investimentos é financiar a aposentadoria, um único fundo com data-alvo que você investigue minuciosamente pode ser o único investimento de que você precisa. Claro, você deve avaliar todas as suas opções antes de decidir se isso se encaixa na sua situação.
• Pode ser uma opção de investimento diversificada: A maioria dos fundos com datas-alvo incluem diversificação em uma mistura de investimentos focados em ações e títulos. A alocação e diversificação de ações e títulos mudam conforme sua data-alvo se aproxima, mas deve permanecer bem diversificado com base no plano de flutuação do fundo.

Contras de fundos na data-alvo

• Existem taxas além das taxas. Os fundos da data-alvo têm uma relação de despesas, ou custos, para gerir o fundo. Os investimentos em fundos com datas-alvo geralmente consistem em outros fundos mútuos e ETFs. Esses investimentos têm suas próprias despesas e índices de despesas. Isso significa que seu fundo de fundos pode acabar fazendo você pagar taxas além das taxas, o que diminui seus retornos. As pessoas que se sentem confortáveis ​​em administrar seus investimentos e mudar para uma alocação de ativos mais conservadora à medida que se aproximam da aposentadoria podem investir por conta própria nos mesmos fundos que um fundo com data-alvo faz. Isso pode ajudá-los a evitar as taxas extras que o fundo da data-alvo cobra.
• Os caminhos de deslizamento podem variar de produto para produto. Cada família de fundo de aposentadoria com data prevista é diferente. Embora os fundos de data-alvo do Vanguard possam todos ter trajetórias de deslizamento semelhantes com base no número de anos até você atingir sua meta, Os fundos do Fidelity’s Freedom podem ter planos de voo completamente diferentes. Você deve examinar o plano de deslizamento de cada fundo para se certificar de que se encaixa em sua tolerância ao risco e objetivos.
• Os caminhos de deslizamento podem não se adequar à sua tolerância ao risco. Os fundos na data-alvo geralmente têm uma grande porcentagem de seus investimentos em ações e classes de ativos mais arriscados no início da existência de um fundo na data-alvo. Se você é incrivelmente avesso ao risco, um fundo com data-alvo pode não ser uma boa opção para você. De forma similar, as pessoas que desejam correr mais riscos à medida que se aproximam de sua data-alvo podem não gostar de quão conservadora a alocação de um fundo com data-alvo se torna conforme a data-alvo se aproxima.
• Isso pode acabar complicando sua estratégia de alocação de ativos. Os fundos da data-alvo mudam sua alocação de ativos ao longo do tempo. Se você tiver outros investimentos fora de um fundo de data-alvo, você pode não se lembrar de mudar sua estratégia geral de alocação de ativos com base nas mudanças em seu fundo de data-alvo. Isso pode resultar em exposição excessiva ou insuficiente a certos tipos de investimentos e afetar seus retornos gerais.
• Pode não funcionar bem se você alterar a data-alvo. A vida acontece e as pessoas mudam regularmente seus objetivos. Você pode acabar desenvolvendo uma deficiência que o obrigue a se aposentar mais cedo. Alternativamente, você pode decidir que ama seu trabalho e quer trabalhar por mais uma década. Mudanças de última hora em sua linha do tempo podem afetar drasticamente o investimento do fundo na data-alvo. Se você acabar precisando do dinheiro cedo, o fundo da data-alvo pode investir seu dinheiro de forma muito agressiva. Ele pode acabar perdendo seu valor antes de você precisar dele. Se você atrasar sua data alvo, os investimentos conservadores em um fundo de data-alvo podem diminuir seus retornos quando você mais precisa de seu dinheiro para crescer.

Como investir em fundos na data-alvo

Você pode investir em fundos com datas-alvo hoje. Muitos planos 401 (k) se outros planos de aposentadoria no local de trabalho oferecem fundos com datas fixas como uma opção de investimento para os participantes do plano. Se você tem uma conta de corretora, você normalmente tem várias opções de fundos com data-alvo para escolher.

Pessoas que desejam investir em uma família específica de fundos de datas-alvo, como Vanguard’s, pode achar que é menos caro fazê-lo abrindo uma conta de corretora diretamente com a empresa que oferece o fundo. Para investir em um fundo de data-alvo, você pode precisar de um investimento inicial mínimo, como $ 1, 000. Outros fundos de data-alvo podem não ter um valor mínimo de investimento inicial, como as ofertas de fundos Fidelity’s Freedom.

Perguntas frequentes sobre fundos de data-alvo

Os fundos na data-alvo pagam dividendos?

Embora cada fundo de data-alvo funcione de maneiras diferentes, a maioria dos fundos com datas-alvo pagam dividendos. A maioria paga dividendos uma vez por ano. Verifique o prospecto de resumo do fundo para ver quando as distribuições são normalmente feitas. Mesmo que um fundo tenha feito pagamentos de dividendos regularmente no passado, pode não ser necessário continuar pagando dividendos.