O que é um fundo de reserva?

Um fundo de reserva refere-se a uma conta de poupança ou ativos de alta liquidez reservados para atender a custos inesperados ou obrigações financeiras. Negócios, indivíduos, e associações de proprietários de condomínios são usuários comuns dos fundos de reserva.

Compreendendo os fundos de reserva

Os fundos de reserva são estabelecidos para atender a custos futuros inesperados ou obrigações financeiras que possam ocorrer. Adicionalmente, eles podem ser usados ​​para cobrir despesas programadas e rotineiras. Os depósitos periódicos são geralmente feitos no fundo, e dinheiro ou ativos altamente líquidos são retirados conforme necessário. Os fundos de reserva são normalmente mantidos em uma conta de alta liquidez, como uma conta de poupança. Conta de poupança Uma conta de poupança é uma conta típica de um banco ou cooperativa de crédito que permite a um indivíduo depositar, seguro, ou retirar dinheiro quando necessário. Uma conta de poupança geralmente paga alguns juros sobre os depósitos, embora a taxa seja bastante baixa ..

Por exemplo, considere uma empresa que faz depósitos bimestrais de $ 500 em um fundo de reserva e enfrenta um custo inesperado de $ 1, 500 em agosto:

Por meio de um fundo de reserva, a empresa é capaz de acumular dinheiro e pagar a obrigação financeira inesperada em agosto, sem ter que sacar dinheiro do fundo operacional geral da empresa.

Exemplo

A ABC Company está procurando estabelecer um fundo de reserva devido à inconveniência de ter que sacar dinheiro do fundo operacional geral da empresa. A empresa prevê o pagamento de despesas de US $ 10, 000 semestralmente relacionados com contratos de terceiros. Atualmente, é o início de 2027. Assumindo nenhuma receita de jurosRenda de juros A receita de juros é o valor pago a uma entidade por emprestar seu dinheiro ou permitir que outra entidade use seus fundos. Em uma escala maior, receita de juros é o valor ganho pelo dinheiro de um investidor que ele coloca em um investimento ou projeto. ou custos futuros inesperados, quanto a empresa precisaria depositar no fundo mensalmente?

Para atender às despesas de $ 10, 000 pagos semestralmente, a empresa deve depositar pelo menos $ 1, 667 a cada mês para o fundo de reserva. Ao fazê-lo, a empresa teria $ 10, 002 ($ 1, 667 x 6) para atender aos $ 10, 000 despesas devidas no final de julho e $ 10, 002 ($ 1, 667 x 6) para atender aos $ 10, 000 despesas devidas no final de dezembro.

No fim do ano, a empresa teria $ 4 ($ 1, 667 x 12 - $ 10, 000 x 2) restante no fundo.

Reservas para associações de proprietários

As associações de proprietários de condomínios costumam usar esses fundos para lidar com projetos de renovação, custos de manutenção inesperados, emergências, etc. Em Ontário, Canadá, a Lei do Condomínio, 1998 exige que todos os condomínios mantenham um fundo de reserva.

Para condomínios, as entradas de dinheiro são por meio de:

1. Contribuições para taxas de despesas comuns:taxas que os proprietários das unidades pagam que cobrem comodidades, seguro de construção, impostos sobre a propriedade, etc.
2. Receita de juros do investimento de fundos excedentes

Para um condomínio fechado, as saídas de caixa são por meio de:

1. Grandes reparos
2. Substituições de ativos existentes

O “ano crítico”

O saldo do fundo de reserva oscila ano a ano, dependendo das obrigações financeiras. Portanto, o saldo do fundo pode ser alto em um ano e baixo no ano seguinte.

Nesse contexto, um "ano crítico" refere-se a um ano em que o saldo do fundo é anormalmente baixo. Baixa é referenciada em relação ao saldo médio do fundo.

Por exemplo, suponha que o saldo médio do fundo de reserva planejado seja de $ 100, 000 para o período de 2021-2026. Inesperadamente, em 2027, um grande custo de reparo é incorrido, baixando o saldo do fundo para um mínimo de $ 20, 000. Neste caso, 2027 seria considerado um "ano crítico".

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