Qual é a taxa de rotação de caixa (CTR)?

O índice de rotatividade de caixa (CTR) é um índice de eficiência que mostra o número de vezes que o dinheiro é movimentado em um período contábil Ano Fiscal (FY) Um ano fiscal (FY) é um período de 12 meses ou 52 semanas usado pelos governos e empresas para fins contábeis para formular anual. O índice de rotação de caixa funciona de maneira mais eficaz para empresas que não oferecem vendas a crédito.

Fórmula para a taxa de rotação de caixa

A fórmula para calcular o índice de rotação de caixa é a seguinte:

Onde:

• Receita é a receita de uma empresa e pode ser encontrada na demonstração do resultado
• Caixa e equivalentes de caixa são os ativos mais líquidos no balanço de uma empresa.

Geralmente, itens de linha retirados do balançoBalançoBlançoO balanço é uma das três demonstrações financeiras fundamentais. As demonstrações financeiras são fundamentais para a modelagem financeira e para a contabilidade. deve ser calculada a média. Portanto, caixa e equivalentes de caixa devem ser um valor médio do último período contábil e do período contábil atual.

Resumo

• O índice de giro de caixa é um índice de eficiência que revela o número de vezes que o dinheiro é girado em um período contábil.
• O índice de rotação de caixa é calculado como a receita dividida por caixa e equivalentes de caixa.
• O índice de rotação de caixa é ideal para empresas que não oferecem vendas a crédito.

Exemplo de relação de rotação de caixa

Atualmente estamos em 2014 - John é um empresário que busca obter uma melhor compreensão da gestão de caixa de sua empresa em uma base de tendência (2013-2014) usando o índice de rotatividade de caixa. O que se segue é um balanço parcial e demonstração de resultados da empresa:

O índice de rotatividade de caixa da empresa em 2013 é calculado em $ 118, 086 / (($ 150, 000 + $ 181, 210) / 2) = 0,71x .

O índice de rotatividade de caixa da empresa em 2014 é calculado em US $ 131, 345 / (($ 181, 210 + $ 183, 715) / 2) = 0,72x .

De 2013 a 2014, o rácio de rotação de caixa da empresa melhorou ligeiramente. Portanto, a gestão de caixa da empresa melhorou marginalmente ano após ano.

Interpretando o Índice de Rotatividade de Caixa

O índice de rotatividade de caixa indica quantas vezes uma empresa passou por seu saldo de caixa ao longo de um período contábil e a eficiência do caixa de uma empresa na geração de receita. Adicionalmente, o índice de rotatividade de caixa é frequentemente usado por contadores; Guia de Contabilidade de Salários Neste guia de contabilidade de salários, damos-lhe os valores médios de compensação para aqueles empregados em contabilidade pública e privada. Os contadores são responsáveis ​​por examinar as demonstrações financeiras para garantir a precisão e conformidade com as leis e regulamentos existentes, lidar com tarefas relacionadas a impostos, como calcular o para fins de orçamento.

Um índice de rotatividade de caixa mais alto é desejável, pois indica uma maior frequência de reposição de dinheiro por meio da receita. Contudo, é importante observar que não existe um número ideal de índice de rotação de caixa. Tal como acontece com outras proporções, deve ser comparado aos concorrentes e benchmarks do setor.

Reposição de caixa em dias

Estender o índice de giro de caixa dividindo 365 pelo CTR fornece o número de dias, na média, que leva para uma empresa repor seu saldo de caixa. Esta fórmula é a seguinte:

Por exemplo, se uma empresa relatar uma taxa de rotação de caixa de 2, os dias que leva para a reposição de dinheiro seriam 365/2 = 183 .

Desvantagens do Índice de Rotatividade de Caixa

A principal desvantagem do índice de rotação de caixa é que ele não leva em conta as vendas a créditoVendas a crédito As vendas a crédito referem-se a uma venda na qual o valor devido será pago em uma data posterior. Em outras palavras, vendas a crédito são compras feitas por, que são vendas realizadas por clientes em que o pagamento está atrasado. O índice de rotação de caixa é mais apropriado para empresas que não oferecem vendas a crédito. Usar o índice de rotatividade de caixa para empresas que oferecem vendas a crédito distorce o CTR, tornando-o maior do que realmente é.

Adicionalmente, acumular dinheiro para futuras aquisições inclina o índice de rotatividade de caixa para baixo. O CTR é melhor usado se o saldo de caixa da empresa ano a ano não observar mudanças significativas.

Recursos adicionais

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• Taxa de giro de ativos; Índice de giro de ativos; a taxa de giro de ativos, também conhecido como índice de rotação do ativo total, mede a eficiência com que uma empresa usa seus ativos para produzir vendas. Uma empresa com uma alta taxa de giro de ativos opera de forma mais eficiente em comparação com concorrentes com uma taxa mais baixa.
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