Por que o "máximo de 52 semanas" é tão importante - e como jogá-lo com lucro

Tom Gentile p É uma frase que ouvimos muito, especialmente hoje em dia, com os mercados crescendo cada vez mais alto:"ABC Corp. está em máximas de 52 semanas."

p É uma ideia muito simples:o estoque está tão alto quanto esteve em 12 meses. Mas muitos comerciantes entendem mal o que isso realmente significa.

p Essas pessoas pensam em uma alta de 52 semanas como uma espécie de luz amarela. Eles estão claramente preocupados que o estoque não pode vai muito mais alto porque é executado o mais longe que pode.

p Eu ouço muito isso. O raciocínio é algo como, " Nós vamos, ABC está em máximas de 52 semanas. Este é realmente o momento certo para comprar ou apostar nele? Quanto mais alto pode ir? "

p A resposta certa é:muito, muito mais alto.

p Vou mostrar o porquê - e então vou mostrar uma ação que você pode jogar que prova isso ...

Psicologia de mercado em ação - de algumas maneiras diferentes

p Uma alta de 52 semanas é psicologicamente importante, mas não pelos motivos que você possa imaginar. Isso assusta muito alguns comerciantes, e é como um doce para os outros.

p As ações que atingem esse nível afastarão os investidores inexperientes ou cautelosos (não que isso seja ruim - todos temos nossa tolerância ao risco), enquanto os comerciantes de impulso e observadores de tendências tenderão a entrar, dando ao estoque o suco de que ele precisa para subir mais.

p Usamos o Calendário de Dinheiro, que tem 10 anos de dados de ação de preço sobre as 250 melhores ações do mercado, para testar essa ideia em uma seleção de ações de pequena e grande capitalização.

p Aqui está o que encontramos:

• As pequenas maiúsculas ganham 0,62% em média durante a semana após uma alta de 52 semanas.
• As pequenas capitalizações ganham em média 1,89% em média durante o mês seguinte.

p Os grandes não se saíram tão bem, mas ainda - nada mal:

• As grandes capitalizações ganham 0,17% em média durante a semana após um máximo de 52 semanas.
• As grandes capitalizações ganham em média 0,7% durante o mês seguinte.

p Esses ganhos médios são pequenos - estamos olhando para 250 ações, afinal - mas os dados são claros, inequivocamente otimista.

p Além disso:quando você está negociando opções, você pode fazer pequenos movimentos como esse e transformá-los em lucros substanciais.

p Por isso, olhamos o que gosto de chamar de "ações Alpha":

p Facebook Inc. (NASDAQ:FB)
Apple Inc. (NASDAQ:AAPL)
Tesla Motors Inc. (NASDAQ:TSLA)
Amazon.com Inc. (NASDAQ:AMZN)
Alphabet Inc. (NASDAQ:GOOGL)

p Interessantemente, o Money Calendar digitou em alguns fundos negociados em bolsa desta vez, o que realmente faz sentido quando você pensa sobre como as ações estão se saindo:

p SPDR S&P 500 ETF (NYSEArca:SPY)
iShares Barclays 20+ Year US Treasury ETF (NASDAQ:TLT)
United States Oil Fund LP (NYSEArca:USO)
Índice PowerShares DB do dólar americano (NYSEArca:UUP)

É assim que eu jogaria

p O Facebook é um ótimo exemplo de ação que atingiu várias altas durante o verão, desde seu primeiro problema com um boicote de anunciantes. É apenas desligado seu recorde de 52 semanas, e não consigo ver nenhuma resistência se formando para impedi-lo de ir novamente, então, há algumas possibilidades aqui.

p Uma possibilidade:você poderia comprar 100 ações imediatamente, por quase $ 30, 000. Isso pode muito bem ser certo para você, e você provavelmente ganhará dinheiro ao vender, mas é um pouco rico para o meu sangue.

p Se você está comigo há um tempo, isso não o surpreenderá; você sabe, com algumas exceções, Não gosto de pagar mais de US $ 500 por uma transação - mesmo uma que provavelmente terá retorno.

p Comprando uma chamada ligeiramente out-of-the-money (OTM), digamos um FB 15 de janeiro, 2021 chamada de $ 315, ainda vai custar cerca de US $ 2, 430 embora, novamente, há um alto grau de probabilidade de que seja lucrativo.

p O comércio Identificação faz com que os custos sejam bem menos do que 500 dólares, e eu só preciso que o estoque chegue a $ 315 antes de Duplo minha estaca.

p Hora do spread - venda e compra de um conjunto de opções de compra da mesma ação com strikes diferentes e mesmo vencimento.

p Se vendermos um FB em 15 de janeiro, 2021 chamada de $ 325, receberemos $ 20,59, ou $ 2, 059 por 100.
Se comprarmos um FB em 15 de janeiro, 2021 chamada de $ 315, isso vai nos custar $ 24,20, ou $ 2, 430 por 100.

p Seu custo líquido, não contabilizando comissões e slippage, é a diferença entre o que você recebe e o que você paga, ou $ 361.

p Tudo que o Facebook precisa fazer até 15 de janeiro, 2021, deve ser igual ou superior a $ 325. Isso poderia acontecer até 15 de janeiro?

p Pode apostar. Caramba - poderia acontecer uma semana a partir de hoje do jeito que este mercado está indo. Essa é a história real que temos visto com essas altas de 52 semanas.

Este fenômeno de mercado raro PAGA VOCÊ para comprar ações

p Imaginando ser pago pela chance de comprar uma ação que você deseja - talvez até com um grande desconto?

p Isso soa como um ganha-ganha certo?

p Nós vamos, Detectei o raro fenômeno "Rising Money Line" que pode tornar isso uma realidade. Clique aqui para dar uma olhada...