Retorno Absoluto

A maioria dos fundos usa retornos do período de retenção como base de comparação, mas há momentos em que retorno absoluto é uma ferramenta necessária para comparação. O retorno absoluto é o retorno medido desde o início até a data atual. É o retorno total experimentado pelo fundo, depois de subtrair quaisquer taxas e impostos. Embora o retorno do período de retenção seja usado com mais frequência na comparação de fundos, o retorno absoluto tem sua vantagem quando se trata de mera simplicidade.

Vantagens

Vamos supor que um fundo de quinze anos tenha uma taxa média de retorno anual igual a 7%. Este fundo pode ser comparado a outros fundos com anos iniciais semelhantes, anualmente. Contudo, ao comparar fundos com diferentes datas de início, o modo de comparação deve recorrer a retornos absolutos para descobrir o quão bem o fundo cresceu ao longo de sua vida, . Um retorno médio pode ser enganoso com fundos jovens.

Cálculo

O retorno absoluto é calculado tomando a soma total do capital menos as taxas, impostos e quaisquer outras responsabilidades. Então, você divide esse número pela soma de capital inicial, mais quaisquer taxas e impostos. Este quociente resultará no retorno absoluto. Este cálculo é usado principalmente para comparação rudimentar para fundos jovens.