As taxas de juros estão subindo:veja onde manter seu dinheiro

p Nos últimos 10 anos, as taxas de juros estão tão baixas que quase não importa o que você faça com o seu dinheiro. Havia uma certa conveniência nisso - você não precisava movimentar dinheiro para frente e para trás entre contas correntes e contas de taxas mais altas, porque eles pagaram quase o mesmo. Como um bônus, você não precisava acompanhar os retornos do mercado financeiro para ter certeza de que a taxa paga por sua conta ainda era competitiva, porque todos eles pagaram apenas uma fração acima de 0 por cento.

p Isso mudou. O Fed já começou a aumentar as taxas de juros, e provavelmente aumentará as taxas em mais três quartos de um ponto percentual este ano. Já, as taxas são altas o suficiente para fazer diferença onde você guarda o seu dinheiro, e essa diferença está começando a ficar significativa. (Veja também:Como se beneficiar com o aumento das taxas de juros)

p Vamos dar uma olhada em onde você deve guardar seu dinheiro, bem como alguns motivos pelos quais você precisa de dinheiro em caixa.

Que dinheiro guardar

p Existem quatro razões principais para reter dinheiro:saldos de liquidez, despesas planejadas, propriedades temporárias, e um fundo de emergência. O tamanho de seus acervos temporários pode variar um pouco de vez em quando, mas os outros têm parâmetros bem específicos sobre os quais vale a pena esclarecer.

Saldos de liquidez

p Sua receita chega em parcelas que não correspondem precisamente às datas de vencimento de suas contas. Os saldos de liquidez são o dinheiro que você mantém em mãos para suavizar isso, para que você possa pagar cada fatura no vencimento. É fácil dimensionar as demandas de caixa de seus saldos de liquidez:é o total de todas as contas que podem vencer entre os pagamentos de receitas. Depois de saber esse valor, você pode reservá-lo para quando precisar.

Despesas planejadas

p Todo mundo tem algumas despesas que não são contas mensais regulares, mas, no entanto, são conhecidos com antecedência. Alguns desses estão regular, eles simplesmente não são mensais:pagamentos de impostos, prêmios de seguro, pagamentos de mensalidades, etc. Outros são irregulares, como pagamentos discricionários em coisas como melhorias na casa, passagem aérea para as suas férias, comprando um barco, etc. Regular ou irregular, se houver um pagamento de curto prazo a ser feito, é uma boa administração de dinheiro reter algum dinheiro para pagá-lo.

Investimentos temporários

p Às vezes você tem dinheiro que decidiu investir, mas que você não está pronto para investir ainda . Talvez você não saiba exatamente para onde o dinheiro deve ir até a próxima vez que você reequilibrar seu portfólio. Talvez você espere que as condições do mercado melhorem. Talvez você esteja acumulando dinheiro para atingir o saldo mínimo de algum fundo. Seja qual for a razão, até que você esteja pronto para investir, você está segurando o dinheiro em espécie. (Veja também:Como o avesso ao risco pode entrar no mercado de ações)

Emergências

p Seu fundo de emergência é dinheiro reservado para lidar com uma crise financeira - uma perda de emprego, uma conta médica, um conserto doméstico, Ter o dinheiro em mãos significa que você não terá que recorrer a cartões de crédito ou outras formas de dívida para passar por sua emergência. Os especialistas costumam recomendar um colchão de emergência de três a seis meses de despesas diárias. Sua situação única - como uma condição médica cara ou um emprego bem remunerado que seria difícil de substituir - pode exigir um fundo maior. (Veja também:Finanças em 5 minutos:Iniciar um Fundo de Emergência)

Onde guardar seu dinheiro

p Nos E.U.A., temos um histórico complexo de regras relacionadas aos tetos das taxas que os bancos podem pagar, exceções especiais a essas regras, e esforços de mercado livre para contornar essas regras. Existem muitos tipos diferentes de instituições que mantêm dinheiro e muitos tipos diferentes de contas disponíveis em uma ou outra dessas instituições.

p Seja qual for o tipo de instituição que você escolher, você ainda precisa descobrir que tipo de contas usar para seu dinheiro. Aqui estão os suspeitos do costume.

Checando contas

p Para a maioria das pessoas, uma conta corrente é a sua principal porta de entrada no sistema bancário. Seu cheque de pagamento é depositado diretamente em sua conta, e a maioria de suas contas são pagas com sua conta corrente.

p Nos anos 1980 e 1990, os bancos tiveram de pagar taxas de juros razoavelmente competitivas para puxar dinheiro para apoiar seus empréstimos (altamente lucrativos). Isso se tornou cada vez menos verdadeiro no início do século 21, até que a crise financeira acabasse com isso. No momento, contas correntes pagam tão poucos juros que você pode simplesmente ignorá-los.

p Isso não significa que você não deve ter uma conta corrente - simplesmente não é mais onde você deve manter seus saldos de liquidez ou seu dinheiro para cobrir despesas planejadas, até um ou dois dias antes de precisar fazer um pagamento. (Veja também:9 erros comuns que você está cometendo com sua conta corrente)

Cartões de débito recarregáveis

p Esta é uma invenção relativamente nova, criado para pessoas que não precisam (ou não podem gerenciar) uma conta corrente comum. Como o nome sugere, funciona como um cartão de débito. Geralmente, há algum acesso limitado ao caixa eletrônico e algum tipo de recurso de pagamento de contas.

p Antes um pouco mais do que uma bobagem geradora de taxas para os bancos, as mudanças nas regras os tornaram bastante justos para os consumidores alguns anos atrás. Desde que essas novas regras entraram em vigor, um cartão de débito recarregável era um lugar razoável para manter seus saldos de caixa quando as taxas estavam baixas, mas agora que as taxas de juros estão subindo, elas são razoáveis ​​apenas para pessoas cujas circunstâncias tornam uma conta bancária impraticável.

Contas de poupança

p Costumava ser que você abria uma conta poupança antes mesmo de abrir uma conta corrente. Agora, uma conta de poupança comum é quase inútil. Pelo menos no meu banco, uma conta poupança paga a mesma taxa minúscula que uma conta corrente, portanto, posso muito bem deixar meu excesso de dinheiro em minha conta corrente.

p Quando você pensa em contas de poupança hoje em dia, no entanto, você geralmente não está pensando em uma conta poupança no banco local. Você está pensando em uma conta poupança na Internet. (Veja também:6 coisas importantes para procurar em uma conta poupança)

Contas de poupança na Internet

p Estas são apenas contas de poupança comuns, exceto que eles estão em um banco que está disposto a pagar para receber seu dinheiro, e que oferece uma interface web conveniente para mover dinheiro de e para sua conta corrente. O dinheiro se move por transferência ACH, normalmente em dois ou três dias. Isso é rápido o suficiente para tornar essas contas muito úteis como um local para guardar seu dinheiro.

p Ao contrário de muitos outros tipos de contas financeiras (onde os termos e condições variam de maneiras complexas), os termos e condições das contas de poupança na Internet tendem a ser relativamente padrão, tornando mais fácil para os poupadores comparar uma conta com outra e escolher aquela que oferece o melhor negócio. (Veja também:5 Melhores Contas Poupança Online)

Fundos do mercado monetário

p Os fundos de dinheiro são um legado das regulamentações de taxas de juros dos anos 1970. Eles juntam dinheiro dos acionistas, investir em títulos de curto prazo, e compartilhe o retorno. Porque eles simplesmente compartilham o retorno que obtêm, os retornos sobem rapidamente quando as taxas de juros sobem. (Ao contrário de contas de poupança e mercado monetário, onde os bancos que já têm seu dinheiro não aumentarão as taxas até que seja necessário.)

p Embora muito seguro, os investimentos em um fundo do mercado monetário não são garantidos. Na verdade, um fundo do mercado monetário perdeu dinheiro suficiente durante a crise financeira que não foi capaz de fazer os investidores inteiros. Isso fez com que os principais participantes do mercado monetário tentassem, simultaneamente, se livrar dos ativos mesmo com o menor risco. Basicamente, essa foi a crise financeira.

Contas do mercado monetário

p Criado no início dos anos 1980 como uma exceção cuidadosamente esculpida às regulamentações das taxas de juros, contas do mercado monetário foram criadas de uma forma que não canibalizava em contas correntes ou de poupança (basicamente, permitiam apenas seis saques por mês e apenas três deles podiam ser em cheque). Eles tinham vantagens sobre um fundo do mercado monetário:eles pagavam uma taxa anunciada (em vez de apenas o que o fundo pudesse ganhar no mercado), eles tinham a garantia de pagar 100 centavos por dólar, e eles tinham seguro FDIC. Isso tudo ainda é verdade. (Veja também:Contas do mercado monetário:ideal para fundos de emergência)

Outras possibilidades

p Existem muitos outros lugares onde você pode reter dinheiro a curto prazo:contas de notas de demanda (basicamente um IOU de uma grande empresa financeira empacotado como uma conta de poupança na Internet), contas de gerenciamento de caixa (um fundo de dinheiro ou conta do mercado monetário dentro de uma conta de corretagem), CDs, e letras do Tesouro.

Resultado

p Não faz mais sentido apenas manter seu dinheiro em sua conta corrente - a versão mais simples de gerenciamento de caixa. Agora que você pode obter um retorno superior a uma fração acima de zero, chegou a hora de gerenciar seu dinheiro de forma mais ativa.

Simples, mas não muito simples

p A versão mais fácil de gestão ativa é apenas mudar a maior parte de seus saldos de liquidez, despesas planejadas de curto prazo, e investimentos temporários em algum tipo de conta de maior rendimento.

p Basta fazer o seguinte:quando seu cheque de pagamento (ou qualquer outro dinheiro) chegar em sua conta corrente, transfira a maior parte para sua conta de maior rendimento. Dois ou três dias antes de suas contas precisarem ser pagas, transfira a quantia necessária de dinheiro de volta para sua conta corrente.

Não tão simples

p Se você gosta desse tipo de coisa, você pode ficar tão sofisticado quanto quiser.

p Se suas finanças estão suficientemente sob controle, você pode pular a etapa de ter sua renda entrando por meio de sua conta corrente apenas para ser transferida para sua conta de maior rendimento. Em vez de, você pode providenciar para que seu depósito direto vá direto para sua conta de alto rendimento. Isso faz com que você ganhe um rendimento maior alguns dias antes, e potencialmente corta pela metade o número de transferências que você precisa fazer.

p Principalmente para despesas com datas de vencimento bem conhecidas, mas mais distantes do que este mês, pode fazer sentido fazer algo com CDs ou letras do Tesouro.

p Pode ser mais conveniente manter seus investimentos temporários mais próximos de onde os investimentos serão mantidos - talvez em um fundo do mercado monetário da mesma família que os outros fundos mútuos que você mantém, ou um com sua corretora.

p As possibilidades são infinitas. Mas acabou o tempo de simplesmente deixar o dinheiro ocioso na conta corrente.