LBO Buy-Side

p Este artigo é especificamente sobre LBOs nos gestores de ativos institucionais buy-sideBuy-Side, conhecido como Buy Side, oferece uma ampla gama de empregos, incluindo private equity, gerenciamento de portfólio, pesquisar. Aprenda sobre o trabalho de finanças corporativas. Em uma aquisição alavancada (LBO) Aquisição alavancada (LBO) Uma aquisição alavancada (LBO) é uma transação em que um negócio é adquirido usando dívida como principal fonte de consideração., uma empresa de private equity usa o máximo de alavancagem possível para adquirir um negócio e maximizar a taxa interna de retorno Taxa interna de retorno (TIR) ​​A taxa interna de retorno (TIR) ​​é a taxa de desconto que torna o valor presente líquido (VPL) de um projeto zero. Em outras palavras, é a taxa de retorno anual composta esperada que será obtida em um projeto ou investimento. (TIR) ​​para investidores em ações. Entidades de compra de LBO incluem empresas de capital privado, companhias de seguros de vida, fundos de hedge, fundos de pensão, e fundos de investimento. Essas entidades têm pools de fundos que estão prontas para investir em empreendimentos lucrativos, para gerar retornos para si ou para seus clientes. Eles contam com carreiras de sell-sideBanking (Sell-Side). Os bancos, também conhecido como Dealers ou coletivamente como Sell-Side, oferecem uma ampla gama de funções, como banco de investimento, pesquisa de capital, relatórios de vendas e negociações para realizar suas próprias análises e fazer recomendações.

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p Leia mais sobre modelos LBO Modelo LBO Um modelo LBO é construído no Excel para avaliar uma transação de aquisição alavancada (LBO), a aquisição de uma empresa financiada com um montante significativo de dívida., e se você quiser aprender como construir um do zero, em seguida, confira o Curso de Modelagem LBO do CFI.

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Qual é o trabalho de um analista buy-side?

p Analistas buy-side Buy Side AnalystUm analista buy side é um analista que trabalha com gestores de fundos em empresas de fundos mútuos, firmas de consultoria financeira, e outras firmas, como fundos de hedge, confia, e comerciantes proprietários. Essas empresas compram grandes porções de títulos para a gestão de fundos. As recomendações feitas por analistas buy side são trabalho confidencial em firmas não corretoras, e eles conduzem pesquisas sobre investimentos potenciais e dão recomendações aos gerentes de dinheiro da empresa. Ao contrário dos relatórios do lado do vendedor (equity researchEquity Research OverviewEquity research profissionais são responsáveis ​​por produzir análises, recomendações, e relatórios sobre oportunidades de investimento que os bancos de investimento, instituições, ou seus clientes podem estar interessados. A Divisão de Equity Research é um grupo de analistas e associados. Este guia de visão geral da pesquisa de patrimônio líquido) que são tornados públicos, as recomendações do lado da compra são mantidas em sigilo. O objetivo das empresas do lado da compra é identificar e comprar ativos subvalorizados, e obter altos retornos sobre seus investimentos.

p Em uma situação em que o analista de compra conduz uma pesquisa de mercado e identifica uma empresa de alto desempenho que está sendo vendida, ele isola essas informações para que outros investidores não influenciem no aumento dos preços. Se ele estiver convencido de que o negócio é lucrativo e o estoque é competitivo, ele faz uma recomendação de compra para a empresa ou para clientes poderosos. Se ambas as partes concordarem que vale a pena investir na empresa, então eles vão em frente no financiamento da compra, com uma mistura de capital e dívida alavancada para garantir maiores retornos sobre o investimento.

p O sucesso do analista de compras é medido com base no número de recomendações lucrativas que ele faz, com o objetivo de comprar na baixa e vender na alta. Eles ganham comissões e bônus em cada investimento bem-sucedido.

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Modelos LBO do lado da compra

p Abaixo está um exemplo de um modelo financeiro usado em uma transação LBO. Existem muitos tipos de modelos financeirosTipos de modelos financeiros Os tipos mais comuns de modelos financeiros incluem:3 modelo de declaração, Modelo DCF, Modelo de M&A, Modelo LBO, modelo de orçamento. Descubra os 10 principais tipos, e LBOs são apenas um deles.

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p Aprender mais, navegue pelos cursos de modelagem financeira da CFI.

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Buy-side vs. Sell-side

p Em uma compra alavancada, há um lado da venda e um lado da compraBuy Side vs Sell SideBuy Side vs Sell Side. O Buy Side refere-se a empresas que compram títulos e incluem gestores de investimento, fundos de pensão, e fundos de hedge. O lado da venda. As entidades sell-side compreendem corretoras, como bancos de investimento, corretores da bolsa, e criadores de mercado. Eles acompanham as ações e o desempenho de várias empresas, que eles analisam, e gerar relatórios de pesquisa. Os relatórios são geralmente disponibilizados ao público. As entidades buy-side do LBO utilizam esses relatórios para fazer suas próprias análises e fazer recomendações a seus superiores. As entidades do lado da compra assumem posições especulativas e visam ganhar com os movimentos do mercado e acréscimos.

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p Use os recursos listados abaixo para aprender mais sobre buy-side vs. sell-side em M &ABuy Side vs Sell Side M&A buy-side significa trabalhar com os compradores em oportunidades para eles adquirirem outros negócios. Fusões e aquisições do lado da venda significa trabalhar com os vendedores.

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Recursos adicionais

p CFI é o fornecedor oficial da certificação Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA) ™Torne-se um Certified Financial Modeling &Valuation Analyst (FMVA) ® A certificação Financial Modeling and Valuation Analyst (FMVA) ® irá ajudá-lo a ganhar a confiança que você precisa em suas finanças carreira. Inscreva-se hoje !, projetado para transformar qualquer pessoa em um analista financeiro de classe mundial. Para aprender mais e avançar em sua carreira, esses recursos suplementares de CFI serão úteis:

• Tipos de modelos financeirosTipos de modelos financeiros Os tipos mais comuns de modelos financeiros incluem:modelo de 3 demonstrativos, Modelo DCF, Modelo de M&A, Modelo LBO, modelo de orçamento. Descubra os 10 principais tipos
• Buy-side vs Sell-sideBuy Side vs Sell SideBuy Side vs Sell Side. O Buy Side refere-se a empresas que compram títulos e incluem gestores de investimento, fundos de pensão, e fundos de hedge. O lado da venda
• Analista Buy-sideBuy Side AnalystUm analista buy side é um analista que trabalha com gestores de fundos em empresas de fundos mútuos, firmas de consultoria financeira, e outras firmas, como fundos de hedge, confia, e comerciantes proprietários. Essas empresas compram grandes porções de títulos para a gestão de fundos. As recomendações feitas por analistas buy side são confidenciais
• Analista do lado da compra e da aquisição Lado da compra vs Lado da venda M&A lado da compra significa trabalhar com os compradores em oportunidades para eles adquirirem outros negócios. Fusões e aquisições do lado da venda significa trabalhar com os vendedores.