Acordos de participação nos rendimentos (ISAs) vs. empréstimos estudantis:um guia abrangente

(Esta página pode conter links afiliados e podemos ganhar taxas por compras qualificadas sem nenhum custo adicional para você. Consulte nossa Divulgação para obter mais informações.)

Se você deseja frequentar uma universidade, faculdade ou escola profissionalizante, mas está preocupado com o encargo financeiro de contrair um empréstimo estudantil, convém procurar um acordo de divisão de renda ou ISA.

Não é surpreendente se você nunca ouviu falar de um ISA. Eles são praticamente desconhecidos em algumas partes do país.

Mas se você está procurando uma alternativa aos empréstimos estudantis, um acordo de participação nos rendimentos pode ser uma opção viável. Ainda assim, há muito o que saber antes de decidir.

Um ISA é um tipo específico de empréstimo estudantil que permite que você peça dinheiro emprestado para a faculdade e depois o pague com base em uma estimativa de salário projetada para o futuro.

Apesar de a maioria dos fornecedores de ISA comercializarem os seus produtos financeiros para mutuários como substitutos dos empréstimos estudantis, o Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) determinou que se trata, de facto, de empréstimos estudantis.

Eles são apenas diferentes daquele típico que muitos estudantes solicitam no início do ensino superior.

Os acordos de partilha de rendimentos acarretam alguns riscos, como qualquer dívida, e só devem ser considerados depois de esgotados todos os outros empréstimos federais para estudantes de graduação, bolsas Pell ou outras oportunidades de financiamento.

Certifique-se de verificar também quaisquer empréstimos estudantis privados tradicionais para os quais você se qualifica antes de decidir qual contrato firmar com um provedor ISA.

E faça uma comparação completa de todas as ofertas e termos antes de tomar uma decisão final.

Como funcionam os ISAs?

Essencialmente, este é um tipo de acordo de participação nos lucros. É um acordo no qual o tipo de empréstimo estudantil que você recebe vai para ajudar no custo de sua educação ou treinamento com base na expectativa de que você ganhe um salário que permitirá o reembolso do empréstimo.

Um empréstimo de um credor ISA é igual a um empréstimo de qualquer outro credor.

Como resultado da assunção da dívida, você concorda em reembolsar ao fornecedor do contrato uma porcentagem fixa de sua renda por um período predeterminado após concluir sua educação ou treinamento universitário.

Normalmente, isso ocorre por um prazo acordado ou por um determinado número de pagamentos.

Em alguns casos, você pode acabar pagando mais ou menos do que o valor que recebeu para pagar as despesas da faculdade.

Os programas ISA ganharam popularidade nos últimos anos, apesar de serem relativamente incomuns como forma de financiamento universitário em comparação com outros empréstimos estudantis.

Benefícios e desvantagens das ISAs

Quando comparados com os empréstimos estudantis tradicionais, os acordos de participação nos rendimentos apresentam várias vantagens. Freqüentemente, são usados ​​​​em conjunto com outras formas de ajuda financeira, como subsídios, bolsas de estudo ou empréstimos estudantis tradicionais.

Por não cobrarem taxas de juros sobre o valor que você terá que pagar, podem ser uma opção melhor do que empréstimos estudantis com taxas de juros variáveis, que podem ser mais caras.

O planejamento financeiro de longo prazo é possível porque o prazo de pagamento costuma ser definido e limitado. Ainda assim, os pagamentos mensais podem ser difíceis de estimar se o seu salário futuro for desconhecido ao contratar o ISA.

Assim como os planos de reembolso baseados em renda para empréstimos federais a estudantes, os pagamentos do ISA exigem que você receba um contracheque.

Embora os pagamentos possam ser suspensos se você ganhar menos do que o limite de renda mínima para seu trabalho, os empréstimos federais podem oferecer opções de perdão de empréstimos de serviço público se você estiver trabalhando com um empregador qualificado ou tiver uma alta relação dívida / renda devido a um salário baixo.

As ISAs também têm algumas desvantagens.

Um trabalho com melhor remuneração pode exigir uma porcentagem maior de seu salário na forma de pagamento mensal.

Além disso, apenas algumas instituições de ensino normalmente oferecem acordos de partilha de rendimentos, e também podem restringir os serviços do ISA a estudantes de áreas específicas ou àqueles que cumpram outros requisitos.

Cerca de cinquenta faculdades, incluindo a Northeastern University, a Purdue University e a University of Utah, oferecem atualmente seus programas de acordo de divisão de renda.

Ainda assim, a maioria dos programas universitários do ISA são especificamente para seus alunos. Muitas escolas que oferecem ISAs aos alunos possuem uma ferramenta de comparação para explorar diferentes opções de empréstimo. 

Por outro lado, credores privados como o Stride Funding oferecem acordos de participação nos rendimentos aceitos pela maioria das outras faculdades e universidades.

Faça sua lição de casa e seja extremamente cuidadoso ao utilizar uma empresa de financiamento privada para um ISA, pois descobriu-se que algumas têm taxas injustas para estudantes de baixa renda ou outras práticas enganosas em torno desses empréstimos para educação privada.

Um ISA está listado em um relatório de crédito?

Um empréstimo estudantil privado aprovado quase sempre exige a presença de um fiador ou de uma pontuação de crédito mínima.

Pessoas com baixa pontuação de crédito (ou falta de histórico de crédito) ou aquelas que gastaram todas as suas economias na faculdade podem se beneficiar de acordos de divisão de renda porque normalmente não atendem aos requisitos dos empréstimos tradicionais.

No entanto, um relatório de crédito mostrará um acordo de partilha de rendimentos porque o Consumer Financial Protection Bureau decidiu que se trata de facto de produtos de crédito.

As ISAs oferecem algum benefício fiscal?

De acordo com a atual legislação tributária dos EUA, não é possível deduzir os pagamentos do ISA da mesma forma que os juros de alguns empréstimos estudantis são dedutíveis porque a renda gerada por um ISA é considerada tributável pelos investidores.

(Alguns empréstimos estudantis cancelados não são tributáveis, como é o caso dos acordos de participação nos rendimentos cancelados.)

Compare isso com as deduções fiscais para aqueles que contraíram um empréstimo estudantil privado ou federal e atendem a requisitos de renda específicos, permitindo-lhes deduzir até US$ 2.500 em juros de empréstimo de seus impostos anuais.

Isso não é possível com um acordo de partilha de rendimentos (ISA) porque normalmente não cobram taxas de juros de empréstimos.

Você consegue sair de um ISA?

Certifique-se de compreender completamente os termos de um acordo de participação nos rendimentos antes de assinar na linha pontilhada, pois isso pode afetar seu futuro financeiro.

Depois de começar a ganhar um salário em uma profissão bem remunerada, você poderá achar difícil aceitar as condições de pagamento que afetariam significativamente seu salário mensal.

Assim como os empréstimos estudantis tradicionais, que também têm um cronograma de reembolso definido, essas opções de reembolso são contratualmente obrigatórias para o mutuário.

Ainda assim, como acontece com outros empréstimos estudantis, geralmente existem disposições que permitem a pausa nos pagamentos se a renda mensal de um graduado da faculdade cair abaixo de um determinado valor ou se houver outros motivos pelos quais os pagamentos não possam ser efetuados.

Existem maneiras de se retirar de um acordo de participação nos rendimentos, embora possam ser mais restritivas do que os empréstimos estudantis normais.

Obviamente, a principal maneira de encerrar um ISA é concluir os pagamentos exigidos.

Seu ISA também será encerrado antecipadamente se o valor total em dólares dos pagamentos atingir o limite de pagamento, que é estabelecido para proteger os que ganham mais de terem que pagar muito.

Um ISA também terminará se o período de reembolso terminar. O tempo total necessário para efetuar pagamentos termina quando a janela de pagamento termina, independentemente de quanto foi pago.

Como outras formas de dívida, os ISAs podem ser mais facilmente cancelados do que os empréstimos estudantis típicos se o mutuário declarar falência.

Mas as disposições impedem que isso aconteça em muitas circunstâncias, portanto, você não deve entrar em um ISA esperando declarar falência a qualquer momento.

Além disso, a tendência crescente na lei de falências é tornar mais difícil a quitação de dívidas estudantis de empréstimos de qualquer tipo em caso de falência, portanto, isso está sujeito a alterações no futuro.

Quando considerar um acordo de participação nos rendimentos

Se você teve bolsas de estudo negadas, não consegue encontrar um empréstimo estudantil com um plano de pagamento e termos que considere aceitáveis ​​e esgotou todas as outras opções de financiamento, um ISA pode ser uma opção viável.

Em vários casos, ingressar em um ISA é vantajoso, mas há algumas exceções, como aqueles que planejam seguir carreiras de alto rendimento, o que significará pagamentos mensais mais elevados.

Em geral, existem alguns cenários em que um acordo de partilha de rendimentos deve ser considerado em vez de empréstimos estudantis tradicionais.

Os ISAs são os mais vantajosos se você deseja evitar completamente dívidas de empréstimos estudantis devido à baixa pontuação de crédito ou está pensando em entrar em uma área de baixa remuneração.

Contrair um empréstimo estudantil para uma carreira que pague menos do que alguns outros, como ensino ou serviço social, o Peace Corps ou um cargo ministerial, permitirá que você mantenha seus pagamentos de ISA baixos e sua obrigação será cumprida para com o credor após um período específico definido.

Muitas vezes, isso é preferível a contrair um empréstimo estudantil, onde uma taxa percentual anual (APR) pode fazer com que sua obrigação cresça ao longo do tempo, a ponto de você não poder mais fazer pagamentos mensais.

Hora de escolher

Sem acesso a opções de financiamento, como empréstimos federais para estudantes, subsídios, benefícios militares, empréstimos privados a juros baixos ou outras formas de financiamento educacional, você pode considerar um acordo de partilha de renda.

No entanto, mesmo que sua escola lhe dê a opção de utilizar um ISA, certifique-se de encontrar aquele com as melhores condições para suas aspirações futuras.

Lembre-se de que os termos do contrato e a porcentagem de participação na renda de um ISA são geralmente fixos e baseados em estimativas de renda futura após a formatura.

Algo que tira 10% do seu salário do seu salário futuro não pode ser trocado por algo que tira apenas 5%.

Deve-se lembrar também que, embora seja possível pausar os pagamentos de um ISA ou cancelá-lo totalmente, essas opções são poucas e raras.

E muitas vezes é preciso atender a um conjunto específico de critérios de dificuldade antes que a quitação da dívida por falência seja permitida.

Qualquer empréstimo ou acordo e os termos de reembolso que você celebrar devem ser mutuamente benéficos, não consumir muito de seu salário futuro e permitir que você conclua seus estudos sem dificuldades financeiras significativas no futuro. Escolha com cuidado.

Amy e Vicki são co-autoras de Planejamento patrimonial 101, De Evitando sucessões e Avaliando ativos até Estabelecendo diretivas e entendendo impostos, Sua cartilha essencial para Planejamento patrimonial, da Adams Media.



Mulheres que ganham dinheiro

Amy Blacklock e Vicki Cook cofundaram a Women Who Money em março de 2018 para fornecer informações úteis sobre finanças pessoais, carreira e tópicos de empreendedorismo para que você possa administrar seu dinheiro com confiança, aumentar seu patrimônio líquido, melhorar sua saúde financeira geral e, eventualmente, alcançar independência financeira.