Fundos mútuos com base na capitalização de mercado

Os fundos mútuos podem ser categorizados com base em vários parâmetros. Uma classificação padrão categoriza fundos de ações com base na capitalização de mercado. A capitalização de mercado é o valor total das ações em circulação negociadas no mercado de ações.

Capitalização de mercado de fundos mútuos na Índia

Os fundos mútuos são categorizados da seguinte forma com base na capitalização de mercado das empresas do portfólio:fundos de grande capitalização, fundos de capitalização média, fundos de pequena capitalização, fundos multi-capitalização, e fundos flexi-cap.

Fundos de ações de grande capitalização:significado e recursos-chave

As empresas de grande capitalização são as primeiras 100 empresas em um índice, como Bombay Stock Exchange (BSE) e National Stock Exchange (NSE), com base na capitalização de mercado. O BSE100 inclui as maiores empresas listadas na BSE, e o NSE100 representa as 100 maiores empresas do NSE.

De acordo com as diretrizes do SEBI, fundos de grande capitalização devem investir pelo menos 80% dos ativos totais do fundo em ações e instrumentos relacionados a ações de empresas de grande capitalização. Exemplos de instrumentos relacionados a patrimônio incluem ações preferenciais conversíveis e debêntures conversíveis.

Fundos de ações de média capitalização:significado e recursos-chave

Com base na classificação do SEBI, as empresas de média capitalização classificam-se entre o 101º e 250º em termos de capitalização de mercado em um índice. NIFTY Midcap 100 cobre os 100 melhores midcaps do país listados no NSE. O índice mid-caps da BSE inclui os 100 mid-caps mais cotados na BSE.

Empresas de média capitalização oferecem maior potencial de crescimento do que empresas de grande capitalização, mas também são mais arriscadas em comparação. De acordo com o mandato do SEBI, um fundo mútuo de média capitalização deve investir pelo menos 65% de seus ativos totais em ações e instrumentos relacionados a ações de empresas de média capitalização.

Fundos de ações de pequena capitalização:significado e recursos-chave

As empresas de pequena capitalização passam do 250º lugar no índice em termos de capitalização bolsista. O NIFTY Small Cap 100 e o BSE 250 SmallCap incluem as primeiras 100 e as primeiras 250 empresas de pequena capitalização listadas na NSE e na BSE.

O SEBI exige que os fundos de ações de pequena capitalização invistam pelo menos 65% de seus fundos em ações e instrumentos relacionados a ações de empresas de pequena capitalização.

Fundos de ações com múltiplas capitalizações:significado e características principais

Os fundos de ações de múltiplas capitalizações investem em ações de todos os tamanhos de capitalização de mercado, incluindo letras grandes, mid-cap, e empresas de pequena capitalização. O SEBI exige que os fundos de ações de múltiplas capitalizações invistam pelo menos 75% de seus fundos em ações e instrumentos relacionados a ações de empresas de todos os tamanhos.

Recentemente, O SEBI determinou que os fundos de ações de múltiplas capitalizações investissem pelo menos 25% cada em ações de cada categoria, ou seja, maiúsculo, mid-cap, e versalete. Antes deste mandato, fundos multi-capitalização tinham uma tendência de grande capitalização, com a maior parte de seus fundos investidos em ações de grande capitalização.

Fundos de ações Flexi-Cap:significado e recursos-chave

Os esquemas de capitalização flexível são como esquemas de capitalização múltipla, pois podem investir em empresas de qualquer tamanho de capitalização de mercado. Contudo, ao contrário dos fundos de ações multi-capitalização, os gestores de fundos flexi-cap podem reduzir sua exposição a ações de média e pequena capitalização a zero. Essa flexibilidade permite que eles aloquem uma proporção maior de seu portfólio para ações de grande capitalização, se necessário.

Essencialmente, não há restrições sobre a percentagem dos fundos que o gestor do fundo pode atribuir a cada categoria, ou seja, maiúsculo, mid-cap, e versalete.

Principais vantagens

• Os fundos de ações de grande capitalização investem nas 100 maiores empresas listadas em bolsas de valores, como BSE e NSE, com base na capitalização de mercado.
• Os fundos de ações de capitalização média investem nas empresas da 101ª a 250ª em termos de valor de mercado.
• Os fundos de ações de pequena capitalização investem em empresas além da 251ª em termos de capitalização de mercado.
• Os fundos de múltiplas capitalizações investem em empresas de todos os portes. O SEBI determinou que esses fundos alocem pelo menos 25% de suas participações em cada categoria, ou seja, maiúsculo, mid-cap, e versalete.
• Os fundos Flexi-cap investem em empresas de qualquer capitalização de mercado, sem restrições de participações mínimas em qualquer categoria de capitalização de mercado.

FAQs

Por que existem tantos tipos de fundos de ações?

Quando se trata de investir, o tamanho de uma empresa desempenha um papel na previsão de seus retornos potenciais e riscos negativos. Os fundos mútuos criam diferentes tipos de fundos de ações com base nos tamanhos das empresas no portfólio de um fundo. Por exemplo, as grandes empresas são consideradas estáveis ​​e de baixo risco, mas oferecem um potencial de retorno menor do que as médias ou pequenas empresas. Essa categorização ajuda os investidores a escolher os fundos mútuos apropriados com base em seu apetite de risco e retornos esperados.

Conclusão

É essencial conhecer os riscos associados a cada tipo de fundo mútuo e as recompensas potenciais como um investidor. Depois de estar ciente das diferenças, você pode criar um portfólio diversificado que pode ajudá-lo a encontrar um equilíbrio entre risco e recompensa.

Este blog foi escrito por Sundaram AMC. As opiniões expressas não são da Groww.