CD vs. Bond:Como eles são diferentes e o que é certo para você

Certificados de depósito e títulos podem ser boas opções para pessoas que desejam ganhar juros sobre seu dinheiro. Mas são veículos financeiros distintamente diferentes.

Os CDs são contas que rendem juros, geralmente seguradas pelo governo federal. Você deposita dinheiro por um determinado prazo, e as taxas de juros dos CDs são normalmente fixas. Títulos são veículos de investimento que podem ser comprados e vendidos em um mercado secundário. As taxas de juros são fixas, mas os preços dos títulos irão flutuar na direção oposta das taxas de juros.

Aqui está uma olhada em como funciona um CD vs. bônus para ajudá-lo a decidir qual é o certo para você.

Neste artigo

• CD vs. título:uma comparação rápida
• Como funciona um CD?
• Como funciona um vínculo?
• Principais diferenças entre uma conta de CD e um título
• Você pode escolher um CD se ...
• Você pode escolher um vínculo se ...
• FAQs
• Resultado

CD vs. título:uma comparação rápida

CD Ligação Emitente

• Bancos
• Cooperativas de crédito

• Governo federal dos EUA
• Municípios
• Empresas

Taxa de juros 0,20% -1,00%, varia por credor 0,50% -1,99% para títulos do Tesouro dos EUA, varia para outros tipos de títulos Prazo Até 5 anos até 30 anos Liquidez Geralmente não pode ser retirado sem penalidade até a data de vencimento. Normalmente pode ser comprado e vendido no mercado secundário Devoluções Pagará juros no final do prazo do CD Pagará juros em intervalos regulares, geralmente a cada seis meses ou todos os anos Para quem é melhor ... Alguém que deseja colocar dinheiro em uma conta bancária que rende juros decentes Alguém que deseja diversificar sua carteira de investimentos e potencialmente ganhar juros decentes

Como funciona um CD?

Um certificado de depósito ou conta em CD é um veículo de poupança oferecido por um banco, cooperativa de crédito, ou algum outro tipo de instituição financeira. Os CDs normalmente exigem um depósito mínimo e geralmente têm um prazo definido, que exige que você mantenha seu dinheiro na conta por um determinado período de tempo.

Embora existam alguns CDs sem penalidade, a maioria dos CDs impõe uma penalidade de retirada antecipada se você retirar dinheiro antes da data de vencimento do CD. Essas penalidades variam, mas muitas vezes envolvem a perda de parte dos juros ganhos no CD.

A maioria dos CDs abertos por meio de um banco tem seguro da Federal Deposit Insurance Corporation até um determinado valor - geralmente $ 250, 000. CDs emitidos por meio de uma cooperativa de crédito, que são conhecidos como certificados de compartilhamento, pode ser segurado até $ 250, 000 através da National Credit Union Administration. Esses tipos de seguro ajudam a proteger seu depósito no caso de falência de um banco ou cooperativa de crédito. Para ter certeza, vale a pena verificar o seguro por meio de qualquer instituição financeira que você esteja considerando.

Tipos de CDs disponíveis

Se você está procurando uma conta de CD, existem vários tipos a serem considerados, Incluindo:

• CDs tradicionais :CDs tradicionais são normalmente oferecidos por bancos e cooperativas de crédito. Em troca de depositar seu dinheiro por um determinado prazo, você recebe uma determinada taxa de juros anual durante esse período. Uma vez que o CD amadurece, voce pode pegar seu dinheiro, ou você pode reinvesti-lo em outro CD, se desejar.
• CDs sem penalidade :Esses CDs são o que o nome indica. Com esses CDs, não há nenhuma penalidade se você retirar seu dinheiro antes do final do prazo do CD. Alguns oferecem taxas mais altas do que outros, portanto, verifique a taxa de juros e outros termos para ter certeza de que essa é uma boa opção para você em comparação com algum outro tipo de poupança ou conta do mercado monetário.
• CDs Jumbo :Estes são semelhantes aos CDs tradicionais, apenas eles geralmente exigem um depósito mínimo maior. A $ 100, O depósito mínimo de 000 não é incomum. Um CD jumbo geralmente oferece uma taxa de juros mais alta do que um CD tradicional. Contudo, antes de investir tanto dinheiro em um CD, é uma boa ideia garantir que este veículo ofereça um retorno decente em comparação com outras opções de investimento em potencial.
• CDs de alto rendimento :Esses CDs podem oferecer rendimentos mais elevados do que os CDs tradicionais. Você pode encontrar esses tipos de CDs em um banco online, já que eles podem oferecer rendimentos mais altos porque têm despesas gerais mais baixas do que um banco de tijolo e argamassa.
• CDs mediados :CDs corretados são vendidos por corretoras. Eles são semelhantes aos CDs tradicionais de bancos, exceto que podem ser comprados ou vendidos no mercado secundário. Esses CDs podem ou não ter seguro FDIC. Eles também poderiam oferecer maior liquidez por meio da capacidade de vendê-los e oferecer taxas mais altas. Você pode perder dinheiro se vender um CD corretora antes de sua data de vencimento, no entanto.

Como funciona um vínculo?

Um título é um instrumento de dívida, ou uma ferramenta para levantar capital, emitido por uma corporação, o Tesouro dos EUA, outras agências federais, ou estados ou municípios. O emissor do título oferece os títulos aos investidores que investem neles. Os títulos normalmente têm um valor de face - $ 1, 000 é comum, embora você possa ver títulos com um valor de face superior ou inferior, também. Os títulos são considerados um investimento de renda fixa porque geralmente pagam juros em intervalos regulares, semestralmente é comum.

Como os títulos são um instrumento de dívida, eles atuam como uma alternativa ao empréstimo de um banco para empresas. O emissor é obrigado a pagar a dívida por meio do resgate dos títulos no vencimento. A inadimplência de um título pode significar a falência de um emissor corporativo - e de um órgão governamental, como vimos em Detroit há vários anos.

As obrigações não são seguradas por uma entidade como o FDIC ou NCUA, mas alguns títulos têm seguro. O seguro é mais comum com títulos municipais do que com títulos emitidos por uma empresa. Os títulos do Tesouro não precisam de seguro, visto que são apoiados por toda a fé e crédito do governo dos Estados Unidos.

Ao contrário da maioria dos CDs, os títulos podem ser comprados ou vendidos no mercado secundário. Na verdade, isso é comum.

Embora os títulos sejam considerados investimentos relativamente seguros, existem alguns riscos a ter em conta, incluindo risco de taxa de juros e risco de inadimplência. Uma vez emitido, o preço de um título negociado no mercado secundário flutua com a direção das taxas de juros. Os preços dos títulos geralmente se movem inversamente com as taxas de juros, então, quando as taxas de juros sobem, os preços dos títulos normalmente caem.

Também existe o risco de inadimplência, o que pode acontecer se o emitente do título não puder pagar os juros prometidos ou resgatar os títulos no vencimento. Agências de classificação de títulos - como Standard and Poor’s, Fitch Ratings, e Moody's Investors Service - classifica vários títulos com base na força financeira do emissor. Títulos com uma classificação mais baixa geralmente têm que pagar uma taxa de juros mais alta para atrair investidores, porque geralmente são um investimento de alto risco.

Tipos de títulos disponíveis

Se você está se perguntando como comprar títulos, existem vários tipos diferentes disponíveis para investidores, Incluindo:

• Títulos corporativos :Títulos corporativos são emitidos por empresas para levantar capital para financiar seus negócios. Esses títulos são avaliados pela Standard and Poor’s, Serviço de Investidores da Moody's, e Fitch Ratings, e pode ser classificado como grau de investimento ou inferior. Geralmente, quanto mais alta for a avaliação, maiores são as chances de o emissor pagar sua dívida. Os títulos classificados abaixo do grau de investimento são freqüentemente chamados de títulos de alto risco ou de alto rendimento. Esses títulos geralmente têm uma taxa de juros mais alta para atrair os investidores a comprá-los.
• Títulos municipais: Títulos municipais, ou munis, são emitidos por estados, cidades, condados, e outras agências municipais. Geralmente, os juros sobre munis estão isentos de imposto de renda federal e podem ser isentos de imposto de renda estadual se o título for emitido por uma entidade em seu estado de residência. Os Munis também estão sujeitos a classificações de títulos com base na saúde financeira do emissor.
• Títulos do Tesouro dos EUA :Esses títulos vêm em uma variedade de tipos. T-Bills são títulos de curto prazo com vencimento em um ano ou menos. Os títulos e notas do Tesouro geralmente levam mais tempo para vencer. Os tesouros são considerados o equivalente a um ativo sem risco porque são apoiados pelo governo federal. Os juros sobre títulos do Tesouro estão isentos de imposto de renda estadual.
• Fundos de títulos: Os fundos de títulos e os fundos negociados em bolsa (ETFs) são uma forma de investir em títulos. Existem fundos mútuos e ETFs ativamente gerenciados, bem como fundos que investem em índices de títulos. Esses investimentos oferecem diversificação instantânea entre uma série de títulos.

Principais diferenças entre uma conta de CD e um título

CDs e títulos são duas opções completamente diferentes. Um CD é um tipo de conta bancária, enquanto um título é um veículo de investimento que pode ser comprado ou vendido como um título individual ou por meio de um fundo mútuo de títulos ou ETF. Eles são essencialmente como maçãs e laranjas.

1. Emissores

Os CDs são contas oferecidas por alguns dos melhores bancos e cooperativas de crédito. Os títulos são emitidos pelo mutuário final, seja uma empresa ou entidade governamental. Os títulos também podem ser adquiridos no mercado secundário por meio de uma corretora.

2. Taxas de juros

A taxa de juros de um CD geralmente é fixada para o prazo do CD. As taxas de CD são normalmente definidas pelos bancos e com base em vários fatores. Os bancos online podem oferecer taxas mais altas do que as instituições tradicionais porque os bancos online costumam ter custos gerais mais baixos.

As taxas de juros dos títulos são determinadas por fatores como o risco do emissor do título, a saúde financeira do emissor, e o prazo do vínculo. Geralmente, há mais risco com um título que vence em 20 anos do que com outro que vence em dois anos, porque mais coisas podem mudar com o tempo.

3. Acesso ao seu dinheiro

Embora CDs sem penalidade sejam uma exceção a isso, se você retirar dinheiro de um CD antes do tempo, você geralmente incorrerá em uma penalidade. Os títulos são normalmente mais líquidos. Você pode vendê-los no mercado secundário se precisar de dinheiro - no entanto, o preço que você recebe pode ser maior ou menor do que o que você pagou pelo título.

Você pode escolher um CD se ...

Um CD pode ser uma boa escolha para dinheiro que você não precisa imediatamente, mas não quero correr um grande risco com. É importante escolher um período de CD durante o qual você não precisará do dinheiro para evitar possíveis penalidades.

Você também pode considerar a criação de uma escada de CD, o que pode lhe dar mais flexibilidade. Isso envolve a compra de vários CDs que amadurecem em épocas diferentes. Então, em vez de investir uma grande quantia como $ 20, 000 em um CD com prazo de cinco anos, você pode investir $ 5, 000 em um CD de um ano, $ 5, 000 em um CD de 18 meses, $ 5, 000 em um CD de três anos, e $ 5, 000 em um CD de cinco anos.

Escalando as datas de vencimento, você terá CDs amadurecendo em intervalos diferentes, que pode dar a você acesso ao seu dinheiro mais cedo do que se você tivesse investido tudo em um CD com um prazo mais longo. Você pode optar por reinvesti-lo em um novo CD ou usá-lo em outro lugar.

Você pode escolher um vínculo se ...

Os títulos são um veículo de investimento, e não uma conta de poupança. Os títulos podem ser uma boa escolha se seu objetivo é diversificar sua carteira de investimentos.

Um título com uma taxa de juros atraente poderia fornecer sólidos, renda contínua. Idealmente, se a taxa for decente, você manteria o título até o vencimento. Mas é bom saber que você tem a opção de vender se necessário ou se as condições de mercado aumentaram consideravelmente o preço do título.

FAQs

É um CD melhor do que um título?

Nenhum é melhor ou pior que o outro, mas eles são diferentes. Um CD é um tipo de conta bancária, ao passo que um título é um tipo de investimento. Embora ambos possam oferecer uma oportunidade de ganhar juros, a opção certa para você dependerá de suas necessidades e objetivos de finanças pessoais.

Os CDs valem a pena?

Os CDs podem oferecer uma taxa de juros mais alta do que contas de poupança regulares, mas eles normalmente vêm com um prazo definido. Depois de depositar dinheiro em um CD, você geralmente incorrerá em uma penalidade se retirar essa quantia antes do final do prazo do CD. Entender como os CDs funcionam pode ajudá-lo a decidir se eles são uma boa opção para você.

Os títulos valem a pena?

Se os títulos valem a pena dependerá de sua situação única e de seus objetivos financeiros. Títulos são uma parte comum de uma carteira de investimento diversificada e também podem servir como um lugar autônomo para ganhar juros sobre o dinheiro que você investiu.

Embora os títulos sejam considerados investimentos de risco relativamente baixo em comparação com ações, eles não são totalmente isentos de riscos. É importante entender os riscos envolvidos na compra de títulos, e se sentir confortável com esse risco.

Resultado

Tanto os CDs quanto os títulos podem ser uma escolha sólida para quem deseja ganhar juros. Mas a escolha certa dependerá da sua situação.

Se você está pensando em depositar dinheiro em um CD, confira nossas escolhas para as melhores contas de CD.