Quem garante seu investimento no mercado de ações

Os clientes do banco têm a tranquilidade de saber que seus depósitos de poupança estão protegidos pela Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) por até $ 250, 000 por conta. No entanto, aqueles em busca de retornos mais elevados que estavam dispostos a arriscar seu dinheiro nos mercados de valores mobiliários praticamente não tinham proteção de qualquer tipo durante grande parte da história de Wall Street, até mesmo de perdas devido à falência do corretor ou negociante (ou corretor-negociante). Isso mudou em 1970, quando o Congresso criou uma agência chamada Securities Investor Protection Corporation (SIPC).

As perdas de investimento são seguradas?

Sempre que você investe em uma ação, ligação, ou fundo mútuo, não há seguro contra a possível perda de seu investimento inicial. Mesmo se você estiver investindo em itens colecionáveis, o seguro que você pode adquirir protege apenas contra ocorrências inesperadas, como incêndio ou roubo, não depreciação do valor.

O elemento de risco é inerente ao investimento, razão pela qual os investimentos não podem ser segurados. Para todos os tipos de investimentos, o retorno - seja na forma de juros, dividendos, ou ganhos de capital - é um reflexo do tipo de risco que você está assumindo. Quanto maior o risco, quanto maior o retorno potencial.

Por outro lado, uma redução no risco significa uma redução no retorno potencial. Por exemplo, considere os produtos de investimento que garantem o seu principal. Seu dinheiro está garantido porque você receberá uma taxa de retorno relativamente baixa. Lembrar, não existe almoço grátis.

Seguro contra falência de corretores e revendedores

Em 1970, O Congresso criou uma nova agência, conhecida como Securities Investor Protection Corporation (SIPC), cuja única função é cobrir as perdas das contas dos investidores decorrentes da falência de seu corretor ou distribuidor.

O SIPC não cobre qualquer tipo de perda incorrida como resultado da atividade do mercado, fraude, ou qualquer outra causa de perda que não seja a falência de um corretor ou distribuidor. Agências regulatórias como a Securities And Exchange Commission (SEC) e a Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) lidam com questões relacionadas a fraudes e outras perdas.

O SIPC atua como um fiduciário ou trabalha com o cliente para recuperar ativos no caso de um corretor ou distribuidor tornar-se insolvente. O SIPC também supervisionará o processo de recuperação e garantirá que todas as reclamações do cliente sejam pagas em tempo hábil e ordenado, e todos os títulos recuperados são distribuídos de forma equitativa, base pro-rata.

O SIPC reembolsará os investidores em até $ 500, 000, dos quais até $ 250, 000 pode ser dinheiro. Quaisquer títulos que já estejam registrados no formulário de certificado em nome do investidor também serão devolvidos.

Exemplo de proteção SIPC

Digamos que um investidor tenha $ 300, 000 em dinheiro e $ 150, 000 em títulos detidos em nome de rua com um corretor ou negociante que se torna insolvente. Eles também depositam $ 450, 000 no valor de valores mobiliários registrados em seu próprio nome com o corretor ou distribuidor imediatamente antes de declarar falência.

As diretrizes SIPC determinam que o investidor receberá $ 250, 000 de seu dinheiro e todos os seus títulos mantidos em nome de rua, por um total de $ 400, 000. Embora o SIPC vá reembolsar até $ 500, 000, os $ 50 restantes, 000 em dinheiro não serão cobertos porque está acima dos $ 250, Limite de 000 por dinheiro. Eles vão receber de volta todos os seus certificados de ações, desde que ainda estejam registrados em seu nome.

Quando a proteção SIPC pode não se aplicar

Nem todos os tipos de títulos são elegíveis para reembolso SIPC. Os títulos que o SIPC não reembolsará incluem commodities, futuros, moeda, fixo, e contratos de anuidade indexada, e sociedades limitadas (LP), que são cobertos separadamente pelas seguradoras. Além disso, qualquer título que não esteja registrado na SEC não será elegível para reembolso.

Como o FDIC, o SIPC cobre apenas as firmas-membro. Isso significa que você deve certificar-se de que sua corretora é uma firma-membro. Se você for cliente de uma grande corretora, você provavelmente está bem, mas é sempre uma boa ideia verificar. Se sua conta estiver em uma empresa menor, você não deve apenas certificar-se de que essa firma é um membro, mas também descobrir se outra empresa lida com transações em nome de sua corretora.

Se esse é o caso, você precisa certificar-se de que essa outra empresa também seja membro do SIPC. A adesão à outra empresa é necessária para que a sua conta seja segurada.

A SEC observou que um problema frequente para o SIPC é decidir quanto da conta de uma pessoa sofreu perdas devido aos riscos normais de mercado e quanto é perdido devido à negociação não autorizada, que é uma causa frequente de insolvência da corretora. Se você precisar reclamar perdas resultantes de negociações não autorizadas, você pode ter que provar ao SIPC que a negociação não autorizada ocorreu em sua conta.

Portanto, se você suspeitar que ocorreu uma transação não autorizada em sua conta, certifique-se de enviar uma carta à empresa para fins de documentação. se sua empresa se tornar insolvente, os registros podem ajudar o SIPC a decidir quais partes de suas contas são cobertas e quais não são.

Na realidade, poucos investidores em todo o país já perderam quaisquer ativos reais por insolvência quando a SIPC estava envolvida. Entre a distribuição de recuperação pro-rata, o retorno de todos os certificados de valores mobiliários registrados, e os limites de cobertura de seguro, há pouca chance de um investidor sofrer um prejuízo líquido como resultado da insolvência do corretor ou negociante.

Além da proteção pelo SIPC, muitos corretores e revendedores também oferecem aos seus clientes cobertura adicional por meio de uma operadora privada. Este tipo de cobertura é conhecido como seguro "SIPC excedente" e os limites de cobertura para esta proteção são frequentemente elevados, como $ 100 milhões por conta. Tal como acontece com o SIPC, esta cobertura só reembolsará os investidores por perdas devido à insolvência do corretor ou distribuidor. Os limites de cobertura para esse tipo de seguro variam de empresa para empresa.