O que é o banquinho de três pernas?

O "banquinho de três pernas" é uma frase antiga que muitos planejadores financeiros costumavam usar para descrever as três fontes mais comuns de renda de aposentadoria:Previdência Social, pensões de funcionários, e poupança pessoal. Esperava-se que esse trio, em conjunto, fornecesse uma base financeira sólida para os anos da terceira idade. Nenhum dos três deveria sustentar a maioria dos aposentados por conta própria.

Os tempos mudaram, no entanto, e também o banquinho de três pernas.

Principais vantagens

• O “banquinho de três pernas” é um termo antigo para o trio de fontes comuns de renda de aposentadoria:Previdência Social, pensões, e poupança pessoal.
• Uma perna do banquinho, pensões, foi substituído por planos de contribuição definida que colocam a carga de investimento sobre o indivíduo.
• Outra perna do banquinho, Seguro Social, está parecendo raquítico, com previsões de que o sistema poderia ficar sem reservas já em 2033.

Uma nova perna para o banquinho

Para os trabalhadores mais jovens do setor privado, a perna da pensão foi quase toda substituída. Em vez de uma pensão, também conhecida como "plano de benefício definido, ”Que foi financiado por uma combinação de contribuições da empresa e dos funcionários - os trabalhadores agora têm 401 (k) e outros planos de contribuição definida, também conhecido como contas de poupança para aposentadoria.

Originalmente, esses planos de poupança para aposentadoria nunca foram concebidos para servir como uma pensão; deviam ser contas de poupança suplementares, construindo a terceira perna do banco. No entanto, desde a década de 1990, os empregadores têm economizado sistematicamente para si próprios dinheiro e responsabilidade financeira, substituindo a pensão corporativa garantida por esses planos com vantagens fiscais. Algumas empresas irão igualar a contribuição do funcionário até uma certa porcentagem, mas muitos nem mesmo oferecem esse grau de assistência.

Pensões tradicionais, oficialmente conhecido como planos de benefícios definidos, garantir um determinado valor da renda mensal na aposentadoria e colocar o risco do investimento e da longevidade no provedor do plano. Planos de contribuição definida, como 401 (k) s, coloque o risco de investimento e longevidade em funcionários individuais, pedindo-lhes que escolham seus próprios investimentos de aposentadoria sem benefícios mínimos ou máximos garantidos.

O Estado da Previdência Social

Quanto à Previdência Social, o Relatório Anual de 2021 do Conselho de Curadores da Previdência Social advertia que o Fundo Fiduciário da Previdência Social poderia secar dentro de duas décadas com a taxa atual de produção:“Fundo Fiduciário do Seguro de Velhice e Sobreviventes (OASI), que paga benefícios de aposentadoria e sobrevivência, poderá pagar os benefícios programados em tempo hábil até 2033 ... Naquela época, as reservas do fundo se esgotarão e a receita tributária contínua será suficiente para pagar 76% dos benefícios programados. "

Claro, a ênfase está no hipotético; ainda não se sabe totalmente quais serão os efeitos duradouros da pandemia COVID-19. As projeções também não levam em conta o aumento das taxas de juros, aumento da receita, ou vários outros fatores. Finalmente, é improvável que o governo dos EUA deixe um colapso acontecer sem intervir.

No entanto, é uma data que ainda causa preocupação. Os trabalhadores nos Estados Unidos podem acessar a Internet e revisar suas contas da Previdência Social para ver quanto em benefícios estão programados para receber na aposentadoria antecipada, aposentadoria completa, e 70 anos.

As economias pessoais para aposentadoria permanecem baixas

Isso deixa nossa terceira perna, poupança pessoal. As taxas de poupança foram extremamente baixas para os trabalhadores americanos na última década - recessões e salários estagnados tornaram difícil colocar dinheiro de lado. No entanto, com o resto do banco parecendo vacilante, os indivíduos precisarão começar a economizar uma parte maior de sua renda e continuar a utilizar planos de aposentadoria com benefícios fiscais, como IRAs e anuidades, para construir seus ovos de ninho.

20%

A porcentagem do seu salário que os consultores financeiros recomendam investir regularmente em uma conta de poupança para aposentadoria.

Os consultores financeiros recomendam destinar pelo menos um quinto de seus ganhos anuais para a aposentadoria. Quanto mais cedo você começar, a melhor configuração que você está para tirar proveito dos retornos de investimento compostos. Pelo menos, consultores recomendam contribuir o suficiente para o seu 401 (k) para maximizar a correspondência do empregador, se o seu empregador oferecer um.

The Bottom Line

Com as pensões sendo substituídas por contas de poupança para aposentadoria, estamos quase reduzidos a um banquinho de duas pernas - não é algo em que você possa realmente descansar com segurança. O governo tem debatido possíveis soluções para as questões de poupança para aposentadoria dos americanos, incluindo planos de pensão híbridos, criar planos de poupança para aposentadoria em nível nacional ou estadual para pessoas que não têm um oferecido por meio de seu trabalho e até abrir o Plano de Poupança Econômica federal (um plano de contribuição definida, atualmente disponível para funcionários do governo e aqueles em serviço uniformizado) para todos os americanos. Também está avaliando opções para apoiar a Previdência Social, e garantindo que ele não fique sem fundos.

Enquanto isso, pode ajudar pensar em planos de aposentadoria com vantagens fiscais como a segunda etapa do banquinho e trabalhar na construção da terceira etapa com outras economias, incluindo investimentos como imóveis. Ou talvez apenas precisemos de uma nova metáfora.