Investimento estóico:por que gerenciar suas emoções é a chave para construir riqueza

O estoicismo é uma filosofia que privilegia o longo prazo sobre o curto prazo. Se aplicarmos essa filosofia para investir, isso significa que o investimento estóico consiste em colocar seu dinheiro para trabalhar hoje, para que vocês não tem que trabalhar mais tarde .

Edward O. Thorp, Professor de matemática americano, e ex-gerente de fundos de hedge, disse isso melhor em sua biografia, A Man for All Markets:

Neste artigo, Vou compartilhar as lições que aprendi com os filósofos estóicos e com investidores que privilegiavam o longo prazo. O estoicismo pode ajudá-lo a se tornar um investidor mais consistente, através dos altos e baixos do mercado.

O investimento de longo prazo é direto

Em 1976, John Bogle, o fundador do The Vanguard Group, introduziu o primeiro fundo de índice. Depois de anos de pesquisa, e observando retornos históricos de mais de 180 anos (a bolsa de valores de Nova York existe desde 1792), ele descobriu que possuir ações individuais é muito arriscado. É muito melhor você manter uma grande cesta de ações como um investidor médio.

Então, ele introduziu o Fundo de Índice Vanguard S &P500. Este fundo de índice tem um excelente histórico, e até supera a maioria dos fundos de hedge desde seu início.

Dados recentes mostram que $ 10, 000 investido em 1º de janeiro, 2011, no Índice S&P 500 vs. Fundo de Hedge Médio, resultaria no seguinte:

• S&P 500:$ 36, 468
• Fundo de hedge médio:$ 15, 998

Você ficaria duas vezes melhor colocando seu dinheiro em um fundo de índice. Esta é obviamente uma generalização massiva.

Existem muitos fundos de hedge que superaram o S&P 500. Edward O. Thorpe, quem eu citei no começo, é na verdade um dos gerentes que durante anos obteve retornos acima do mercado. Mas esse não é o ponto.

Por que nem todo mundo está investindo?

Portanto, é do conhecimento geral que colocar seu dinheiro em um Fundo de Índice S&P 500 aumentará sua riqueza ao longo do tempo. E ainda, apenas 41% dos americanos com menos de 35 anos têm investimentos diretos ou indiretos no mercado de ações. ¹ Fonte:pewresearch.org

E em outras faixas etárias, não é muito melhor. Apenas 58% das pessoas entre 55 e 64 anos estão investidas no mercado.

Na minha opinião, todo o mundo deve investir. Por que não é esse o caso?

Investir não é O QUE fazer. Como estabelecemos, os especialistas nos mostraram que a pessoa média deve apenas colocar dinheiro em um fundo de índice todos os meses. Ao longo de um período de 30 anos, essa estratégia nunca resultou em perda. E se você está perto da aposentadoria, você deseja possuir mais títulos do que ações.

De qualquer jeito, investir significa perseverança e compreensão dos riscos. Sem essas duas coisas, é impossível ser um investidor de longo prazo.

Como gerenciar suas emoções durante as desacelerações do mercado

Quer você seja um trader experiente ou um investidor de varejo que está apenas começando, investir vem com dor.

Cada vez que você faz um investimento ou troca, você tem que lidar com o risco de perder dinheiro, perdendo grandes oportunidades, e aceitar seus retornos (sejam eles positivos ou negativos).

Se você tem medo dessas coisas, você tornará a vida desnecessariamente difícil para você - especialmente quando há uma desaceleração do mercado. Durante esses tempos, não há muito que você possa fazer para mudar o mercado geral. Se você está perto da aposentadoria, você pode retirar do mercado. Mas fora isso, você apenas tem que investir para sobreviver.

Alguns investidores culpam seu próprio julgamento ou habilidades quando perdem dinheiro. Eles tentam encontrar respostas no mercado. Eles acham que precisam de mais estudo e análise. Mas eles precisam aceitar que não há ninguém para culpar.

O filósofo estóico, Epicteto, falou sobre como frequentemente culpamos os outros pela maneira como nos sentimos. E se não culparmos os outros, nós nos culpamos. Mas isso está errado. Ele disse:

Similarmente, quando você culpa o mercado ou a si mesmo por seus resultados, você está desperdiçando sua energia. Se você não investiu em ativos de risco e tomou as decisões certas, você não pode se preocupar com as coisas que estão fora de seu controle. Esta é uma boa maneira de olhar para uma desaceleração do mercado.

Ao longo do ano, sempre há longos períodos de negatividade no mercado, o que reduz os preços. Se o mercado está reagindo ao aumento dos rendimentos dos títulos, previsões de inflação, taxa de juros, ou qualquer outra coisa, devemos nos lembrar que as crises são sempre temporárias.

Evite ativos arriscados que afetam seu sono

O estoicismo tem seus limites. Se você está investido em ativos de risco que caem 20% em um único dia, Eu não acho que mesmo a pessoa mais estóica do mundo ficaria calma.

É por isso que evito colocar meu dinheiro em ativos de risco que me fazem perder o sono. Quando eu invisto no índice S&P 500, Não me preocupo que as 500 maiores empresas do mundo ainda estarão por aí quando eu acordar. Estou 100% confiante de que o mundo continua avançando e que muitas empresas farão o mesmo.

Mas se eu mantenho uma grande posição em um SPAC que comprei com um prêmio, certas criptomoedas, ou um estoque de meme; Eu não me sinto confortável. Para mim, isso também não é investimento. Isso é especulação. E se você fizer isso com dinheiro, você pode perder, está bem. Mas se você está contando com esse dinheiro para construir riqueza ao longo do tempo, você está assumindo um grande risco.

Mantenha o curso

Digamos que você opte por uma estratégia de média de custo em dólar, e você decide investir $ 1000 em um fundo de índice S&P 500 todos os meses. Ou talvez você seja um trader dinâmico que compra ações quando elas fazem novas máximas.

Não divirta se o sentimento do mercado for ruim. Embora Epicteto não estivesse falando sobre investir quando disse o seguinte, você pode literalmente aplicar isso ao mercado de ações agora:

É claro que isso é fácil de dizer. Mas, contanto que você entenda que não está fazendo nenhum movimento arriscado, Você não tem nada com o que se preocupar.

Se quisermos construir riqueza ao longo do tempo, precisamos continuar investir para que possamos nos beneficiar do poder de composição. Não podemos permitir que nossas emoções sobre flutuações de curto prazo interfiram em nosso caminho.

A maior ameaça para um investidor é parar de investir. Eu fiz isso após o crash de 2008-2009, e, posteriormente, perdeu um dos maiores mercados em alta da história recente. Naquela época, Eu não sabia sobre os princípios do estoicismo, então permiti que minhas emoções tirassem o melhor de mim.

Quando a quebra do mercado da Covid em 2020 aconteceu, Senti uma coceira, mas continuei no mercado. Até comprei algumas ações individuais que estavam à venda - então, acabei colocando mais dinheiro no mercado. Aprendi com Epicteto a manter o curso.

Como um investidor estóico, sempre precisamos seguir nosso plano e seguir em frente, aconteça o que acontecer. É assim que a sociedade é feita. E enquanto continuar progredindo, nossos investimentos também.