O que é um ETF - o guia definitivo

Tipos de ETFs

Embora as variedades de ETF não sejam tão abundantes quanto os grãos de areia nas praias do mundo, há um número chocante e variedade deles, possivelmente ainda mais em número do que O veloz e o furioso sequências e spin offs - e seus números estão crescendo a cada dia. Aqui estão as principais classes de ativos e produtos de investimento incluídos nas maiores categorias de ETF.

ETFs de rastreamento do mercado de ações

Os ETFs que refletem índices como o mercado de ações ou títulos têm atraído, de longe, a maior parte dos investimentos de investidores individuais. Também conhecido como índice de ETFs ou títulos de ETFs, uma vez que rastreiam um índice de mercado específico, eles são uma forma particularmente popular para os investidores terem uma pequena participação na economia americana é investir em ETFs que buscam espelhar o S&P 500, um índice das 500 empresas americanas de capital aberto com as maiores capitalizações de mercado. Uma vez que o S&P 500 ou outros grandes índices como o Dow Jones Industrial Average ou o NASDAQ-100 favorecem naturalmente as maiores empresas, aqueles que buscam diversificar seu patrimônio com empresas menores podem considerar ETFs que rastreiam, dizer, o S&P 400, ou o Russell 2000, qual trilha, respectivamente, empresas de capital aberto e de pequena capitalização.

ETFs de rastreamento de setor

Se você quiser se concentrar em um determinado setor da economia, ao invés de tudo isso, você pode querer investir em um ETF de rastreamento de setor. Dois gigantes da pesquisa financeira, MSC e Standard &Poor’s (S&P), desenvolveu uma taxonomia da economia global que poderia localizar todas as empresas de capital aberto em um dos 11 setores principais, e apelidou-o de Padrão de Classificação da Indústria Global (GICS).

Os setores do GICS são os seguintes:

1. Serviços de comunicação

2. Consumidor discricionário

3. Bens de consumo

4. Energia

5. Finanças

6. Cuidados de saúde

7. Industriais

8. Tecnologia da Informação

9. Materiais

10. Imobiliária

11. Serviços de utilidade pública

Você não só encontrará vários ETFs rastreando cada um desses setores, Os ETFs agora também estão disponíveis rastreando as subcategorias de cada setor, que do maior para o menor são categorizados como Grupo da Indústria, Indústria, e Sub-Indústria. Então, se você quiser se concentrar especificamente em uma área como empresas de petróleo bruto, há um ETF para isso. O MSCI hospeda uma ferramenta interativa útil que fornece uma visão geral de todos os onze setores e suas subcategorias.

ETFs internacionais

Aqueles que querem exposição a ações internacionais, pode optar por investir em um dos vários tipos de ETFs internacionais.

ETFs que se concentram em todas as economias fora dos EUA.

Um ETF como o Total International Stock ETF (VXUS) da Vanguard busca "rastrear o desempenho ... de ações emitidas por empresas localizadas em mercados desenvolvidos e emergentes, excluindo os Estados Unidos. ” Portanto, um preço comprará para você exposição à maioria das economias fora dos Estados Unidos. Você também pode investir em ETFs que rastreiam os mercados de ações de países específicos, como a Bolsa de Valores de Toronto (TSX) ou a Bolsa de Valores de Tóquio (TYO).

ETFs que se concentram em mercados desenvolvidos

Mercados desenvolvidos são os mercados de países com economias bem estabelecidas, geralmente um estado de direito estabelecido e são tecnologicamente avançados em relação a outros países do mundo. Alguns exemplos de países desenvolvidos são Austrália, Japão, e Alemanha. Um ETF de mercado desenvolvido proporcionaria ampla exposição a todos os mercados desenvolvidos. O iShares MSCI EAFE ETF (EFA) da BlackRock é um exemplo proeminente.

ETFs que se concentram em mercados emergentes

O termo "mercados emergentes" foi cunhado em 1981 pelo economista Antoine van Agtmael quando trabalhava para o Banco Mundial International Finance Corporation (IFC) como uma alternativa às conotações negativas sugeridas pelo termo "terceiro mundo". Economias emergentes como as do Brasil, China, A Rússia e a Turquia são países com salários médios per capita relativamente baixos, menos estáveis ​​politicamente do que os mercados desenvolvidos, mas abertos ao investimento internacional. Embora investir em mercados emergentes tenda a ser mais arriscado do que nos desenvolvidos, o risco é um pouco mitigado quando um ETF investe em muitos, muitos mercados emergentes. FTSE Emerging Markets ETF (VWO) da Vanguard, o maior do tipo por ativos sob gestão (AUM), busca “acompanhar de perto o retorno do Índice FTSE Emerging Markets All Cap China A Inclusion.”

ETFs que se concentram na economia de um país fora dos EUA.

Tem um - indesculpável alerta de trocadilho cafona - iene para investir na economia japonesa? O BlackRock iShares MSCI Japan ETF (EWJ) promete aos investidores a capacidade de "acessar o mercado de ações japonês em uma única negociação". Existem várias maneiras de investir em qualquer economia. E se você ler sobre como é difícil comprar produtos estrangeiros ações, como a Samsung da Coreia do Sul, você pode decidir que é preferível, e muito mais fácil de comprar, por exemplo, ETFs da Coreia do Sul, como iShares MSCI South Korea ETF (EWY), o que não só vai te dar uma participação no fabricante do Galaxy, mas também um pouco dos motores Hyundai para diversificar.

ETFs temáticos

Se os ETFs fossem uma família de ativos negociáveis ​​principalmente restritos, ETFs temáticos representariam o primo peculiar com o bigode de guidão e um grande papagaio no ombro. Alguns desses ETFs procuram fazer uma declaração, investindo apenas em empresas que respeitam o meio ambiente. Isso geralmente é conhecido como ESG (ambiental, social, e governança corporativa) investimento ou investimento socialmente responsável. Outros atuam como observadores de tendências financeiras, como o florescimento Alto crescimento de ETFs de maconha, criado para tirar proveito financeiro do afrouxamento das leis sobre a cannabis nos EUA e no Canadá.

Claro, você deve ser capaz de deixar sua bandeira de aberração financeira voar, mas esteja ciente de que muitos ETFs temáticos são gerenciados ativamente, e, portanto, vêm com MERs consideravelmente mais altos que muitas vezes se aproximam ou se igualam aos fundos mútuos gerenciados ativamente. Como sempre, leia as letras miúdas.

ETFs complexos

Existem muitos, muitos ETFs que não necessariamente apostam no mercado de ações apenas em alta. Existem vários fundos mais complicados, como ETFs alavancados e fundos negociados em bolsa inversa. A menos que você saiba com certeza o que está fazendo e faria, dizer, ser capaz de explicar como os derivados funcionam para um aluno da terceira série, você deve evitar esses ETFs como envenenaria a hera em um piquenique. Não tenha medo de aranhas, Contudo. Spiders são simplesmente quantos se referem a Standard and Poor’s Depositary Receipts (SPDR), alguns dos primeiros ETFs. O SPDR S&P 500, na verdade, foi o maior ETF do mundo por muitos anos.

ETFs versus fundos mútuos

Os fundos mútuos são conjuntos montados de ações ativamente negociadas por gestores de fundos e avaliados e negociados apenas uma vez por dia. ETFs tendem a ser administrados passivamente e negociados ao longo do dia em índices ao lado de ações. Na maioria dos casos, Os índices de despesas de gestão dos ETFs são menores do que os dos fundos mútuos.