Como escolher os melhores fundos mútuos:7 dicas essenciais para iniciantes

Existem milhares de fundos mútuos no mercado a qualquer momento. Então, como exatamente você escolhe? Embora possa parecer difícil, não precisa ser, se você seguir o processo certo.

Os fundos mútuos permitem que grupos de investidores juntem seu dinheiro. Um gestor de fundo, então, seleciona investimentos que se alinham com a estratégia de investimento do fundo. Como resultado, os investidores individuais que compram ações do fundo estão, na verdade, investindo nos ativos selecionados pelo gestor do fundo. Por causa disso, Encontrar um fundo mútuo cujas metas se alinham com as suas é de vital importância.

Aqui estão sete dicas para ajudá-lo a selecionar os melhores fundos mútuos para suas necessidades.

1. Considere suas metas de investimento e tolerância ao risco

Com tantos fundos mútuos disponíveis, é inevitável que muitos deles não sejam o ajuste certo. Um fundo mútuo pode ser popular, mas isso não significa necessariamente que seja o certo para você. Por exemplo, você quer que seu dinheiro cresça de forma constante ao longo do tempo com um baixo nível de risco? Você quer o maior potencial de retorno? Estas são perguntas que você terá que responder por si mesmo.

Você também deve considerar sua tolerância ao risco. Por exemplo, você está disposto a tolerar grandes oscilações no valor de seu portfólio pela chance de maiores retornos de longo prazo? Se você está investindo para a aposentadoria, normalmente é melhor manter seu dinheiro investido por um longo período.

Mas se uma estratégia muito agressiva fizer com que você fique com medo e venda seus investimentos, é melhor ajustar sua estratégia para algo mais adequado à sua tolerância ao risco. Afinal, vender seus investimentos também pode resultar na perda de retornos. Mais, você pode realizar ganhos de capital e incorrer em obrigações fiscais, dependendo do tipo de conta de investimento.

Seu horizonte de tempo também é importante. Se você precisar de acesso ao seu dinheiro em menos de cinco anos, um fundo de crescimento agressivo provavelmente não é a melhor estratégia. Um exemplo de um fundo que tem o horizonte de tempo já construído é um fundo com data-alvo, que ajusta seu nível de risco de acordo com o quão perto você está da idade de aposentadoria.

2. Conheça o estilo de gestão do fundo:é ativo ou passivo?

Outra maneira pela qual os fundos mútuos podem variar é seu estilo de gerenciamento. Um dos maiores contrastes pode ser visto ao comparar fundos ativos e passivos. Com fundos gerenciados ativamente, o gestor do fundo compra e vende títulos, muitas vezes com o objetivo de bater um índice de referência, como o S&P 500 ou Russell 2000. Os gestores de fundos passam muitas horas pesquisando empresas e seus fundamentos, tendências econômicas, e outros fatores na tentativa de obter um desempenho superior.

A desvantagem com fundos gerenciados ativamente é que as taxas podem ser altas para compensar os gestores de fundos por seu tempo. Vale a pena pagar essas taxas? Isso pode parecer difícil de responder, mas se você considerar o desempenho anterior do fundo em comparação com o mercado, isso pode trazer alguma perspectiva. Você também deve ver o quão volátil o fundo tem sido, além de seu volume de negócios.

3. Compreenda as diferenças entre os tipos de fundos

Embora existam milhares de fundos mútuos diferentes, não existem tantos tipos de fundos. Existem vários tipos diferentes de fundos mútuos que geralmente se alinham com diferentes metas e objetivos de investimento. Aqui estão alguns exemplos:

• Fundos de grande capitalização. Esses fundos investem em grandes, empresas amplamente detidas com capitalizações de mercado geralmente no valor de $ 10 bilhões ou mais.
• Fundos de pequena capitalização. Esses fundos costumam investir em empresas com capitalização de mercado entre US $ 300 milhões e US $ 2 bilhões.
• Fundos de valor. Os fundos de valor consistem em ações consideradas subvalorizadas. Normalmente são empresas bem estabelecidas, mas são considerados como sendo negociados com desconto. Essas empresas podem muito bem ter taxas de preço / lucro ou preço / vendas baixas.
• Fundos de crescimento. Os fundos de crescimento investem amplamente em empresas que estão crescendo rapidamente, e cujo objetivo principal tende a ser a valorização do capital. Eles podem ter uma alta relação preço / lucro e ter maior potencial para valorização do capital a longo prazo.
• Fundos de renda. Alguns fundos pagam renda regular. Isso pode vir na forma de dividendos ou juros, como com ações de dividendos e fundos de obrigações.

4. Esteja atento às altas taxas

É importante estar ciente das taxas porque elas podem impactar muito o retorno do seu investimento. Alguns fundos têm taxas de carregamento inicial, cobrado quando você compra ações, e alguns têm taxas de carregamento de back-end, cobrado quando você vende suas ações. Outros fundos são fundos sem carga; Como você pode esperar, esses fundos não têm taxas de carregamento.

Mas as taxas de carregamento não são o único tipo de taxa. A outra taxa que chama muita atenção é a relação de despesas. Essas taxas são normalmente cobradas anualmente como um percentual dos ativos administrados. Assim, se você tiver $ 100 investidos em um fundo mútuo e ele tiver uma taxa de despesas de 1 por cento, será cobrado um dólar por ano. Com o advento dos fundos de índice e o aumento da concorrência, estamos cada vez mais vendo fundos mútuos com taxas de despesas muito baixas e um punhado de fundos mútuos sem nenhuma taxa de despesas.

De acordo com um relatório recente do Investment Company Institute, o índice médio de despesas para fundos administrados ativamente foi de 0,71% em 2020. O mesmo relatório mostrou que a média para fundos de índice foi de 0,06%. Embora 0,71 por cento possa não soar como um número alto, se você conectá-los a uma calculadora de taxas de fundos mútuos, você descobrirá que pode custar dezenas de milhares de dólares ao longo da vida.

5. Faça sua pesquisa e avalie o desempenho anterior

É importante fazer sua pesquisa antes de investir seu dinheiro suado em um fundo mútuo. Além de determinar se um fundo está alinhado com suas metas de investimento, você também deve avaliar a qualidade geral do fundo.

Por exemplo, o fundo tem uma equipe de gestão forte com uma longa história de sucesso? Os fundos de maior sucesso criaram máquinas bem lubrificadas que não dependem necessariamente de uma única pessoa para continuar funcionando sem problemas. No mundo da tecnologia, isso é semelhante ao conceito de redundância, onde a falha de uma parte não derrubará todo o sistema.

Também é importante estar atento a altos níveis de rotatividade. Isso ocorre quando o gestor do fundo compra e vende títulos com frequência. A principal razão pela qual isso é um problema é porque ele cria eventos tributáveis. Isso não é um problema se seus fundos forem mantidos em uma conta com vantagens fiscais, como um 401 (k) ou IRA. Mas para contas tributáveis, altos níveis de rotatividade podem prejudicar significativamente seus retornos.

Essas perguntas contextualizarão o desempenho geral do fundo. Verifique também o desempenho histórico do fundo. Normalmente bate seu benchmark? O fundo é excepcionalmente volátil? Isso o ajudará a saber o que esperar, caso decida investir.

6. Lembre-se de diversificar seu portfólio

Manter seu portfólio diversificado é uma das maneiras mais eficazes de garantir estabilidade e desempenho de longo prazo. Esta é uma das principais razões para o apelo dos fundos totais do mercado de ações, que possui pequenas partes de todas as empresas de capital aberto. Às vezes, há crises que podem afetar toda uma indústria, então investir em cada indústria ajuda a mitigar esse risco.

Você também pode optar por investir em fundos internacionais, títulos, imobiliária, fundos de renda fixa, e muitos outros tipos de ativos. Tudo isso pode criar uma carteira mais completa com menor volatilidade.

7. Mantenha o foco no crescimento de longo prazo

Sim, você pode perder dinheiro em fundos mútuos. Como diz o ditado, “O desempenho passado não garante resultados futuros.” É precisamente por esse motivo que você deve fazer sua pesquisa e considerar uma reunião com um consultor financeiro quando apropriado.

Dito isso, se você fizer sua devida diligência e manter um portfólio bem equilibrado e diversificado, você pode ter certeza de seu potencial de crescimento com o tempo. Como podemos ver nos últimos 100 anos de desempenho do Dow Jones Industrial Average (DJIA), o índice tem apresentado tendência de alta ao longo de sua história. A desaceleração mais longa durou de cerca de 1966 até 1982. Embora esse seja um longo período de tempo, o DJIA recuperou bruscamente, aumentando de forma consistente nos próximos 17 anos.

Isso ilustra a importância de investir no longo prazo. Embora você certamente possa perder dinheiro em um fundo mútuo, investir em fundos com forte desempenho histórico e gestores de fundos experientes ajudará a minimizar o risco no curto prazo e maximizar suas chances de crescimento a longo prazo.