Tipos de fundos mútuos

Existem basicamente três categorias amplas de fundos mútuos :aqueles cujo objetivo é fornecer renda imediata, aqueles orientados para o crescimento de longo prazo ou valorização do capital, e aqueles que oferecem ambos. O objetivo do fundo individual será declarado no início de sua prospecto . Dos literalmente milhares de variações de fundos mútuos, Aqui estão apenas alguns:

• Fundos de ações - Estoque fundos enfatizam o crescimento, com pagamentos de dividendos tipicamente baixos. Esses fundos estressam a valorização do capital em vez da receita imediata.
• Fundos de títulos - A principal vantagem de ligação fundos, em contraste com as emissões de títulos individuais, é que os fundos pagam renda pelo menos mensalmente, com reinvestimento possível no rendimento atual do fundo. Um fundo de obrigações está sempre substituindo títulos em sua carteira, deste modo, gerenciando ativamente o prazo médio dos títulos. Desta maneira, o gerente é capaz de controlar o risco e a recompensa do portfólio, bem como a quantidade de receita que gera. Os dois principais riscos associados aos fundos de obrigações são o risco de mercado se as taxas de juros subirem (porque os preços dos títulos provavelmente cairiam), e risco de crédito se a qualidade dos tomadores diminuir.
• Crescimento - Um fundo mútuo de crescimento é normalmente definido como aquele que investe em empresas que estão excedendo o crescimento da economia. Os investidores procuram empresas e setores com forte tendência de crescimento em vendas e lucros. As empresas em crescimento e os fundos mútuos de crescimento podem cobrir todas as faixas de capitalização:crescimento de grande capitalização (grandes empresas de alto crescimento com capitalização média de aproximadamente US $ 7 bilhões ou mais); crescimento mid-cap. Uma estratégia de investimento que investe em ações de (empresas de médio porte com capitalização média entre US $ 2 bilhões e US $ 7 bilhões); e crescimento de pequena capitalização (empresas com uma capitalização média de menos de US $ 2 bilhões).
• Valor - Ações de valor muitas vezes têm baixos índices book-to-market, o que significa que as ações estão sendo negociadas a um preço baixo em comparação com seu valor contábil (os ativos da empresa em um balanço patrimonial, menos suas responsabilidades, geralmente calculado com base no custo por ação). Além disso, a relação preço / lucro é geralmente menor e, Como tal, é considerado menos volátil e arriscado. Tal como acontece com as ações de crescimento, ações de valor podem cobrir todas as faixas de capitalização.
• Diversified International Blend Funds - Esses fundos transferem investimentos entre países e ações subjacentes entre crescimento e valor.
• Mercado Emergente Diversificado - Seus investimentos estão focados nas economias que ainda estão em desenvolvimento e crescimento. Estes representam alguns dos fundos mais voláteis.
• Crescimento Internacional - Seu foco está em ações de empresas internacionais de alto crescimento.
• Valor Internacional - O foco desses fundos está em ações de empresas subvalorizadas em todo o mundo.
• Fundos Equilibrados - Um fundo mútuo equilibrado inclui duas ou mais classes de ativos além de dinheiro; tipicamente, ações e títulos de renda fixa em percentuais variáveis. Ele enfatiza três objetivos principais:renda, valorização do capital, e preservação do capital. Este tipo de fundo equilibra participações como títulos, títulos conversíveis, e preferido - bem como ações ordinárias. O mix varia de acordo com a visão do gestor do fundo sobre a economia e as condições de mercado.
• Fundos de renda fixa - Os objetivos dos fundos de renda fixa são segurança e renda, em vez de valorização do capital. Os fundos conservadores de renda investem em títulos de todos os tipos, incluindo títulos corporativos e governamentais, hipotecas seguradas pelo governo, e municípios.
• Renda fixa dos EUA - Esses fundos investem em todos os tipos de títulos dos EUA, incluindo títulos governamentais e corporativos. Eles normalmente investem em investimentos de alta qualidade com pouco risco de inadimplência em uma ampla gama de prazos de vencimento.
• Alto rendimento - Esses fundos normalmente investem em dívidas de baixa qualidade e estão sujeitos a um alto risco de inadimplência. Consequentemente, eles tendem a oferecer um rendimento maior. Eles também tendem a negociar e são avaliados mais como ações ordinárias.
• Governo - Esses fundos mútuos investem em dívidas do governo dos EUA. Conservador por natureza, eles geralmente investem em todos os tipos de títulos do governo , incluindo aqueles apoiados pelo governo, mas não emitidos diretamente pelo governo.
• Renda Fixa Internacional - Esses fundos investem em títulos de governos estrangeiros e geralmente são mais arriscados do que os investimentos dos EUA, uma vez que são afetados por flutuações nos mercados de moeda estrangeira.
• Global-Bond Funds - Esses fundos investem em títulos estrangeiros e americanos. Historicamente, os fundos de títulos globais superaram os fundos de títulos domésticos, mas às custas do risco adicional de flutuação da moeda estrangeira.
• Fundos do mercado monetário - Fundos do mercado monetário são o tipo mais seguro de fundos mútuos no que diz respeito à preservação do principal. São semelhantes às contas de poupança bancárias no sentido de que o valor do investimento não flutua. Contudo, fundos do mercado monetário não são segurados como o banco certificados de depósito .