Fundo Equilibrado

O que é um fundo equilibrado?

Um fundo equilibrado é um fundo mútuo que normalmente contém um componente de ações e títulos. Um fundo mútuo é uma cesta de títulos que os investidores podem comprar. Tipicamente, os fundos equilibrados seguem uma alocação de ativos fixos de ações e títulos, como ações de 70% e títulos de 30%. Títulos são instrumentos de dívida que geralmente pagam um estável, taxa fixa de retorno.

O objetivo de investimento para um fundo mútuo equilibrado tende a ser uma mistura de crescimento e renda, o que conduz à natureza equilibrada do fundo. Os fundos mútuos equilibrados são voltados para investidores que procuram uma mistura de segurança, renda, e modesta valorização do capital.

Principais vantagens

• Os fundos balanceados são fundos mútuos que investem dinheiro em classes de ativos, incluindo uma combinação de ações e títulos de baixo a médio risco.
• Os fundos equilibrados investem com o objetivo de valorização de renda e capital.
• Fundos equilibrados podem beneficiar investidores com baixa tolerância ao risco, como aposentados, oferecendo valorização de capital e renda.

Compreendendo os fundos equilibrados

Um fundo equilibrado é um tipo de fundo híbrido, que é um fundo de investimento caracterizado pela diversificação entre duas ou mais classes de ativos. Os valores que o fundo investe em cada classe de ativos geralmente devem permanecer dentro de um valor mínimo e máximo definido. Outro nome para um fundo equilibrado é um fundo de alocação de ativos.

Carteiras de fundos balanceados não alteram materialmente seu mix de ativos, ao contrário dos fundos do ciclo de vida, que ajustam as participações para reduzir o risco à medida que a data de aposentadoria do investidor se aproxima. Os fundos equilibrados também diferem dos fundos geridos ativamente, que pode evoluir em resposta à mudança do apetite risco-retorno do investidor ou às condições gerais do mercado de investimento.

Elementos de uma carteira de fundos equilibrados

Aposentados ou investidores com tolerância de baixo risco podem utilizar fundos equilibrados para um crescimento saudável e renda complementar. Os elementos de fundos equilibrados incluem uma mistura de ações e títulos.

Componente de capital

O componente de capital ajuda a evitar a erosão do poder de compra e a garantir a preservação a longo prazo dos ovos de ninho de aposentadoria.

As participações em ações de um fundo equilibrado tendem a grandes ações, como as encontradas no índice S&P 500, que contém 500 das maiores empresas de capital aberto dos Estados Unidos. Os fundos equilibrados também podem incluir empresas pagadoras de dividendos. Os dividendos são pagamentos em dinheiro feitos pelas empresas aos seus acionistas como recompensa pela posse de suas ações. As empresas que pagam dividendos de forma consistente no longo prazo tendem a ser bem estabelecidas e lucrativas.

Componente de título

O componente de títulos de um fundo equilibrado serve a dois propósitos.

1. Cria um fluxo de renda
2. Tempera a volatilidade do portfólio, que são as flutuações de preço do componente de capital

Títulos de grau de investimento, como dívida corporativa AAA e títulos do Tesouro dos EUA fornecem receita de juros por meio de pagamentos semestrais, enquanto as ações de grandes empresas oferecem pagamentos de dividendos trimestrais para aumentar o rendimento. Também, em vez de reinvestir distribuições, investidores aposentados podem receber dinheiro para aumentar sua renda com pensões, poupança pessoal, e subsídios governamentais.

Enquanto eles negociam diariamente, obrigações e títulos do Tesouro com alta classificação geralmente não experimentam oscilações de preço selvagens que as ações podem experimentar. Como resultado, a estabilidade dos títulos de renda fixa evita saltos violentos no preço das ações de um fundo mútuo equilibrado. Também, os preços dos títulos de dívida não se movem em sincronia com as ações e podem se mover na direção oposta. Esta estabilidade de títulos fornece fundos equilibrados com lastro, suavizando ainda mais o retorno do investimento de seu portfólio ao longo do tempo.

Os fundos balanceados são iguais aos fundos de alocação de ativos.

Vantagens de fundos equilibrados

Como os fundos balanceados raramente precisam mudar sua combinação de ações e títulos, eles tendem a ter menores taxas de despesas totais (ERs), que representam o custo do fundo. Além disso, porque eles distribuem automaticamente o dinheiro do investidor por uma variedade de tipos de ações, o risco de mercado é minimizado se certas ações ou setores apresentarem desempenho inferior. Finalmente, os fundos balanceados permitem que os investidores retirem dinheiro periodicamente sem afetar a alocação de ativos.

• Diversificado, portfólio constantemente reequilibrado

• Razões de despesas baixas

• Menos volatilidade

• Baixo risco

• Alocações de ativos fixos

• Inadequado para estratégias de redução de impostos

• Investimentos "Os suspeitos de sempre"

• Retornos seguros, mas enfadonhos

Desvantagens de fundos equilibrados

No lado negativo, o fundo controla a alocação de ativos, não o investidor, que pode não corresponder à estratégia de planejamento tributário de um investidor. Por exemplo, muitos investidores preferem manter títulos de geração de renda em contas com vantagens fiscais e ações de crescimento em contas tributáveis, mas você não pode separar os dois em um fundo equilibrado. Também, os investidores não podem usar uma estratégia de escalonamento de títulos - comprar títulos com datas de vencimento escalonadas - para ajustar os fluxos de caixa e o reembolso do principal de acordo com sua situação financeira.

A alocação característica de um fundo equilibrado - geralmente 60% de ações, Títulos de 40% - nem sempre atendem às metas financeiras de um investidor, pois as necessidades e preferências podem mudar com o tempo. Alguns fundos equilibrados jogam com segurança, evitando mercados internacionais ou fora do mainstream, o que pode prejudicar seus retornos.

Exemplo do mundo real de um fundo equilibrado

O Vanguard Balanced Index Fund Admiral Shares (VBIAX) tem uma classificação de risco abaixo da média da Morningstar com um perfil de recompensa acima da média. A alocação do fundo consiste em 60% de ações e 40% de títulos. Nos últimos 10 anos - a partir de 31 de março, 2021 — o fundo retornou 9,82% ao ano. O Vanguard Balanced Index Fund Admiral Shares tem uma relação de despesas de 0,07% e US $ 3, 000 montante mínimo de investimento.