Explicação de investidores institucionais

Investidores institucionais são organizações ou pessoas que negociam títulos com frequência e valor suficientes para se qualificar para benefícios especiais. Esses benefícios incluem comissões mais baixas quando eles negociam por meio de corretores e menos regulamentação quando se envolvem em negociações complexas. A Securities and Exchange Commission (SEC) estabelece um limite mínimo de negociação a cada ano que qualificará um indivíduo ou grupo como uma "instituição"; a partir de 2010, esse limite era de $ 100 milhões. Quando um único investidor atinge esse limite, o investidor pode se envolver em negociações mais complexas.

Exemplos de investidores institucionais

Os investidores institucionais são normalmente instituições reais, como seguradoras ou fundos de pensão, que representam um grande número de investidores pessoas físicas. Por exemplo, um fundo de pensão administrado por um gestor de fundo é visto como uma instituição sofisticada pela SEC e, portanto, pelo mercado. De forma similar, um fundo de faculdade pode ser um investidor institucional. Ao mesmo tempo, uma única pessoa com $ 100 milhões no mercado em qualquer ponto se qualifica como um investidor institucional e será tratada como tal por qualquer corretor, negociador ou câmara de compensação.

Papel dos investidores institucionais

Os investidores institucionais são extremamente importantes para o mercado. Eles fornecem grandes quantias de financiamento de capital para várias empresas necessitadas. Sem esses grandes investidores, pequena, os investidores independentes não forneceriam recursos suficientes para apoiar o desenvolvimento de negócios em grande escala. Avançar, investidores institucionais, como fundos de pensão, gerenciam os investimentos de menores, indivíduos menos sofisticados. Essas pessoas não seriam capazes de escolher os derivados adequados, opções e outros investimentos complicados. Contudo, ao investir em uma instituição, eles podem capitalizar sobre os lucros potenciais dos mais arriscados, investimentos mais complicados, contando com um gestor de fundos.

Importância dos investidores institucionais

Se você não for um investidor institucional e não estiver envolvido em um grande fundo, você ainda deve prestar atenção aos investidores institucionais. No todo, são considerados o grupo mais sofisticado do mercado. Isso significa que eles podem fornecer informações importantes sobre o que ocorrerá no mercado a qualquer momento. Se uma instituição começa a retirar os títulos de ouro, este pode ser um indicador de que você deve fazer o mesmo. O desejo do mercado de rastrear investidores institucionais também pode ser problemático. Se as instituições se tornarem muito especulativas e tomarem decisões erradas, como muitos fizeram antes do colapso do mercado de 2007, investidores menos sofisticados podem seguir sem entender o risco de seus investimentos. As instituições podem causar bolhas por meio de suas ações se forem irresponsáveis.

Regras exclusivas para investidores institucionais

A SEC aplica regras exclusivas às instituições. Por exemplo, os investidores institucionais podem investir diretamente em mercados estrangeiros. As empresas estrangeiras não listadas em nenhum mercado dos EUA podem comercializar especificamente para instituições. A SEC não permite que comercializem para investidores comuns porque a SEC não aprovou a entrada de empresas estrangeiras no mercado dos Estados Unidos; isso significa que as empresas estrangeiras podem não seguir uma contabilidade comum ou outras normas. A remoção dessa fronteira para investidores institucionais é apenas um exemplo do acesso que eles têm a produtos financeiros mais criativos e mais arriscados.