Os riscos comuns que você deve conhecer antes de investir no mercado de ações dos EUA

Você já pensou em quantos produtos americanos usamos em nossas vidas normais? Desde gadgets até produtos de uso regular, como sabonetes, itens alimentares, etc, Bens e serviços americanos vêm ocupando um lugar importante em nossas vidas. Com milhares de produtos sendo usados ​​em vários países do mundo, os EUA são o lar de algumas das maiores empresas do mundo. Portanto, quando se trata de diversificar sua carteira de investimentos além das fronteiras da Índia, os EUA tornam-se a opção mais provável.

Existem muitos benefícios em investir em um país desenvolvido como os EUA

• O PIB dos EUA é muito superior ao da Índia. Na verdade, o PIB dos EUA é cerca de 15% do PIB mundial.
• O mercado de ações dos EUA responde por cerca de 55% da capitalização de mercado global e está muito à frente de qualquer outro país. Em comparação, A Índia contribuiu com cerca de 3% da capitalização de mercado global.
• De acordo com os dados históricos, os investidores têm 70% de chance de fazer parte de um mercado em ascensão. Ao longo do último século, o índice Dow Jones Industrial Average subiu cerca de 70% nos anos.
• É o lar da maior bolsa de valores do mundo - a Bolsa de Valores de Nova York (NYSE)
• Beneficie-se das flutuações das taxas de câmbio.
• Maiores volumes de negociação oferecendo melhor liquidez.
• Acesso às ações de algumas das empresas líderes mundiais, como o Google, O Facebook, Amazonas, etc.

Além dos benefícios listados acima, os benefícios óbvios da diversificação geográfica de seu portfólio podem ajudá-lo a criar um plano de investimento que lhe proporcione uma melhor oportunidade de geração de riqueza. Contudo, independentemente do país em que você investe, a regra básica de investimento não muda:maior probabilidade de retorno =maiores riscos. Portanto, antes de se apressar em comprar ações no mercado dos EUA, é importante avaliar os riscos associados a eles. Aqui estão alguns riscos que você precisa conhecer:

Riscos de moeda

Quando você investe em ações da Índia nos EUA, você está negociando em duas moedas - a rupia indiana (INR) e o dólar americano (USD). Enquanto você remete INR de sua conta bancária, ele é convertido em dólares antes das ações serem compradas. Similarmente, quando você vende um estoque nos Estados Unidos, a venda acontece em dólares americanos, mas o produto é convertido em INR antes de ser creditado em sua conta. Portanto, um dos principais riscos enfrentados por você é o risco cambial. Permita-me explicar:

• Digamos que você invista INR3,5 lakh em ações nos EUA.

• O dia em que você comprar as ações, a taxa de câmbio é US $ 1 =INR70. Portanto, você investe uma quantia de US $ 5.000.

• Supondo que você compre ações do Facebook a US $ 250 por ação, você obtém 20 ações em sua conta.

• Agora, Após alguns meses, o preço das ações do Facebook aumenta para US $ 300 e você planeja vender todas as 20 ações.

• Portanto, você recebe US $ 6.000 conforme a venda prossegue.

• Contudo, a taxa de câmbio cai de INR70 para INR60 por dólar.

• Portanto, pós-conversão, o valor da venda se traduz em INR3.6 lakh - um lucro de apenas Rs.10000. Excluindo corretora, comissão, e impostos.

• Embora você tenha registrado um lucro de US $ 1.000 no comércio, a posição de lucro líquido tornou-se mínima desde que a taxa de câmbio mudou.

Isso também pode funcionar a seu favor. Por exemplo, se a taxa de câmbio tivesse aumentado para INR80 por dólar, então a mesma quantia seria INR 4,8 lakhs ou um lucro de INR 1,3 lakhs!

Uma vez que é impossível prever a direção ou magnitude da mudança nas taxas de câmbio, a maioria dos investidores indianos que desejam investir em ações dos EUA precisa estar ciente dos riscos cambiais aos quais seus investimentos estão expostos.

Riscos Relacionados ao País (Fatores PEST)

Como não moramos nos EUA e temos um conhecimento limitado do social, político, econômico, e outros aspectos da sociedade, estimar seu impacto nos mercados de ações pode ser difícil. Por exemplo, na Índia, sabemos que todos os anos, quando o orçamento anual é anunciado, os mercados tornam-se altamente voláteis e sensíveis ao menor anúncio feito pelo governo central. Portanto, planejamos nossos investimentos de acordo. Também entendemos a abordagem de vários partidos políticos e podemos estimar as áreas onde eles podem induzir mudanças e como podem impactar os mercados. Contudo, manter a mesma abordagem com os mercados dos EUA pode ser muito difícil.

Assim, enquanto você tenta se manter atualizado com todas as notícias e desenvolvimentos mais recentes nos Estados Unidos, não ser capaz de avaliar com precisão o sentimento do investidor e como os investidores podem reagir a um desenvolvimento específico pode levar a uma decisão de investimento errada. Este é outro conjunto de riscos dos quais os investidores indianos precisam estar cientes antes de se aventurarem no mercado de ações dos Estados Unidos.

Riscos de taxa de juros

Se você olhar para a história, o aumento das taxas de juros sempre teve um impacto negativo sobre os preços das ações. Como os EUA são um país com muitas dívidas, o aumento das taxas de juros ameaça os mercados de ações e de renda fixa.

Se uma empresa já está carregando uma carga pesada de dívidas ou precisa se endividar mais para suas operações, então, em um cenário de aumento da taxa de juros, estará sob mais pressão, uma vez que o custo dos empréstimos aumenta e sua capacidade de lucrar e crescer diminui. Isso resulta em um impacto negativo sobre a demanda e o preço de suas ações.

Outro impacto de um regime de taxa de juros crescente é o impacto que pode ter sobre o poder de compra dos clientes de uma empresa. Embora os retornos dos investimentos de renda fixa também aumentem, o aumento do custo dos empréstimos tem um grande impacto sobre como as pessoas gastam. Portanto, a maioria das empresas pode experimentar uma queda nas vendas e na lucratividade.

Além disso, quando as taxas de juros sobem, os investidores tendem a repensar suas estratégias de investimento e vender ações que são sensíveis a mudanças nas taxas de juros. Taxas mais altas os atraem para investimentos de renda fixa, como títulos. Isso também tem um impacto adverso nos mercados de ações.

Riscos de liquidez

O mercado de ações dos EUA é o maior do mundo, com altos volumes de negociação. Contudo, isso não significa que todas as ações sejam negociadas em altos volumes por padrão. A maioria dos investidores estrangeiros presume que sempre terá um vendedor para as ações que comprou, uma vez que os mercados dos Estados Unidos são líquidos. Isso pode fazer com que fiquem com estoques sem demanda no mercado. Portanto, como um investidor prudente, é importante ficar de olho nas novidades das empresas investidas e dos volumes de negociação das ações detidas.

Riscos regulatórios

O governo dos EUA tem diferentes relatórios e regulamentações fiscais no que diz respeito aos mercados de ações. Como na Índia, certos setores nos Estados Unidos são governados por órgãos reguladores. Quaisquer mudanças feitas pelos reguladores podem impactar todas as empresas do setor e fazer com que os preços das ações subam ou caiam. Como um investidor indiano, você precisa ficar por dentro dessas mudanças de política.

Riscos de tributação

Com base nas necessidades da economia, o governo pode alterar as leis tributárias relativas a determinados setores. Se o setor em que você está investido está recebendo certos aumentos de impostos, então, todas as empresas podem sofrer e suas ações despencar.

Além disso, falando sobre impostos, como um investidor indiano, você precisa manter os tipos de impostos em mente - imposto sobre ganhos de capital e imposto sobre dividendos. Você pode ler mais sobre as implicações fiscais para residentes indianos que investem no mercado de ações dos EUA para obter detalhes sobre o mesmo.

Leia mais:Implicações fiscais para residentes indianos que investem no mercado de ações dos EUA

Dicas rápidas para medir riscos de investimento

Existem muitas maneiras de quantificar os riscos de investimento:

• Beta - Beta ajuda a medir a volatilidade de um investimento em comparação com um índice de referência. Como um investidor indiano, você pode medir a volatilidade de seus investimentos em ações dos EUA comparando-a com o BSE SENSEX usando o coeficiente beta.
• Avaliações de analistas - Embora a maioria dos investidores não esteja qualificada para identificar todos os riscos associados a investimentos internacionais, olhar as classificações dos analistas pode ser uma boa maneira de se informar sobre o mercado.

Resumindo

Lembrar, os investimentos em ações são arriscados. Quando você pensa em investir em um novo país, é importante garantir que você entenda os riscos envolvidos em investir lá. Embora alguns riscos básicos relacionados ao mercado possam parecer familiares, os EUA, sendo um novo mercado, requer uma abordagem diferente para compreendê-los e tomar as decisões de investimento certas. Pesquise bem e tente entender o social, econômico, político, e outros fatores macroeconômicos para garantir que você possa avaliar melhor os riscos associados aos investimentos em ações.

Feliz investimento!