Como a amortização de um título desconta o método indireto de fluxo de caixa

A amortização de um título e o método indireto de fluxo de caixa envolvem despesas financeiras não monetárias. Ao resolver o fluxo de caixa usando o método indireto, os contadores devem ajustar quaisquer despesas não monetárias da receita líquida, um lucro contábil contendo elementos de despesas monetárias e não monetárias. Assim, com a amortização de títulos, contadores desconto adicional, ou ajustar, o método indireto de fluxo de caixa sobre despesas de juros relacionadas. Dependendo do tipo de amortização do título, o ajuste ao lucro líquido pode ser uma adição ou uma subtração.

Amortização de títulos

A amortização de títulos é um processo de alocar o valor do desconto ou prêmio do título a cada um dos períodos de pagamento de juros de um título ao longo do prazo do título. Os títulos podem ser emitidos com um desconto ou prêmio em relação ao seu valor de face quando a taxa de juros do mercado for maior ou menor do que a taxa de cupom do título. Embora os juros de cupom sejam o valor do pagamento de juros em dinheiro para cada período de pagamento de juros, o valor da amortização do desconto do título ou da amortização do prêmio do título em cada período é adicionado ou subtraído do pagamento do cupom do período para chegar à despesa efetiva de juros usada no cálculo do lucro líquido.

Método indireto de fluxo de caixa

O método indireto calcula o fluxo de caixa das atividades operacionais com base no lucro líquido. O lucro líquido não é fluxo de caixa e os contadores devem ajustar isso incluindo qualquer entrada e saída de caixa que não contam como receitas e despesas, e excluindo quaisquer receitas e despesas não monetárias. Por exemplo, quando um contador usa anteriormente uma despesa não monetária para calcular o lucro líquido, o contador adiciona de volta a quantia de despesas não monetárias para resolver o fluxo de caixa. Além disso, quando um contador não considera a saída de caixa como uma despesa e não a usa no cálculo do lucro líquido, o contador deve subtrair a quantidade de saída de caixa não despesa da receita líquida para calcular o fluxo de caixa.

Desconto de títulos

A amortização de um desconto de título sempre resulta em um real, ou eficaz, despesa de juros que é maior do que o pagamento de juros do cupom do título para cada período. Quando um título é vendido com desconto, o real, ou mercado, a taxa de juros é maior do que o cupom, ou nominal, avaliar. Portanto, os contadores adicionam o valor da amortização do desconto do título para cada período ao pagamento do cupom em dinheiro para chegar à despesa real de juros para o cálculo do lucro líquido. Para resolver o fluxo de caixa, os contadores adicionam a parte não monetária da despesa de juros na amortização do desconto do título de volta ao lucro líquido.

Bond Premium

A amortização de um prêmio de título sempre leva ao valor real do título, ou eficaz, a despesa de juros deve ser menor do que o pagamento de juros do cupom do título para cada período. Quando um título é vendido com um prêmio, o real, ou mercado, a taxa de juros é menor do que o cupom, ou nominal, avaliar. Portanto, os contadores subtraem o valor da amortização do prêmio do título para cada período do pagamento do cupom em dinheiro para chegar à despesa real de juros para o cálculo do lucro líquido. Para resolver o fluxo de caixa, os contadores subtraem do lucro líquido como saída de caixa a parte do pagamento do cupom em dinheiro que não é contabilizada como despesa de juros na amortização do prêmio do título.