As desvantagens da negociação de futuros

O trigo é uma das muitas possibilidades de negociação de futuros. p A negociação de futuros é atraente devido à ampla gama de commodities e produtos financeiros com contratos de futuros e ao mercado muito líquido em muitos futuros. Os comerciantes de futuros podem lucrar com movimentos de curto a médio prazo em commodities como milho, soja, óleo e gasolina, bem como índices de ações, taxa de juros, câmbio e títulos. Para comerciantes novos ou desconhecidos, Contudo, existem algumas desvantagens distintas na negociação de futuros.

Perigo de alavancagem

p Os contratos futuros podem ser comprados ou vendidos com um depósito de margem que é normalmente de 5 a 10 por cento do valor do contrato. Isso significa que os futuros fornecem um índice de alavancagem de 10 para 1 a 20 para 1 sobre o movimento do preço da commodity ou instrumento subjacente. Se um trader escolher a direção errada para um contrato futuro, ele pode perder grande parte ou todo o depósito de margem em um tempo muito curto. O alto nível de alavancagem oferecido pela negociação de futuros é uma faca de dois gumes, e o negociante deve ser capaz de monitorar suas negociações em todos os momentos e estar pronto para fechar as negociações antes que as perdas fiquem muito grandes.

Produtos Complicados

p Os contratos de futuros são complicados e podem ser difíceis de entender para os novos traders. Cada contrato tem um tamanho diferente e diferentes valores de movimento de preços. Por exemplo, um contrato de milho é por 5, 000 alqueires de milho e um tique na mudança de preço valem $ 12,50; o petróleo bruto é para 1, 000 barris e um tick custa $ 10; Os contratos de notas do Tesouro de 10 anos são de $ 100, 000 e um carrapato vale $ 15,625. Os comerciantes também precisam entender as datas finais de negociação e as opções de entrega possíveis. Os futuros também são negociados apenas com corretores registrados na Commodity Futures Trading Commission, e não podem ser negociados com corretores de ações regulares.

Limites de preço

p Muitas commodities têm um limite diário de quanto o preço pode mudar. Se o valor de uma mercadoria está mudando rapidamente, ele atingirá rapidamente o preço limite a cada dia e os comerciantes não poderão continuar a negociar. Um negociador de futuros que é pego do lado errado de uma operação, fazendo movimentos de limite todos os dias, pode ficar preso no contrato com poucas opções para interromper as perdas.

Grande depósito de margem para novos operadores

p Os contratos de futuros são para grandes quantidades da mercadoria ou instrumento subjacente. Mesmo que a exigência de margem seja uma pequena porcentagem do valor do contrato, o valor em dólares pode ser grande para novos investidores. Por exemplo, o depósito de margem em um contrato S&P 500 é de $ 28, 125. Mesmo o contrato do e-mini S&P 500 exige um depósito inicial de $ 5, 625. Esses valores podem ser muito grandes para o novo negociante que está tentando aprender a negociar com futuros.