Como calcular o beta do patrimônio

Use uma planilha para calcular o beta do patrimônio. p Em geral, os investidores podem investir na empresa por meio de títulos e ações. Os títulos representam uma dívida com a empresa e os investidores são remunerados pelo uso de seus recursos com juros. As ações representam uma parte da propriedade e os acionistas são compensados ​​com a valorização do preço das ações, mas não precisam ser reembolsados ​​se o preço das ações cair. As ações são consideradas mais arriscadas do que os títulos e, portanto, oferecem uma maior possibilidade de retorno. O risco de investir em uma determinada ação é medido com uma métrica conhecida como beta de ações.

Passo 1

p Procure os dados históricos do estoque. Você pode encontrar isso procurando as informações em seu site de pesquisa de investimento favorito, como o Yahoo! Finança, Google Finance ou MSN. Você também pode entrar em contato com o departamento de Relações com Investidores da empresa para solicitar dados históricos de preços. Você precisará de pelo menos um ano (365 dias) de dados.

Passo 2

p Encontre dados históricos de preços para o Dow Jones Industrial Average. Este é um dos índices de ações médios mais populares do mundo e pode ser encontrado na maioria dos jornais ou sites de pesquisa de investimento. Use isso como um proxy para preços de referência.

etapa 3

p Abra uma instância de uma planilha. Insira os dados históricos do estoque na coluna A e os dados de referência na coluna B. Calcule a mudança percentual para a coluna A e coluna B nas colunas C e D, respectivamente. O cálculo é a célula dois menos a célula um dividido pela célula um. Em seguida, multiplique a resposta por 100 para obter a porcentagem. Faça isso por todos os 365 dias para ambas as colunas.

Passo 4

p Calcule beta. Devido à natureza do cálculo, você deve usar uma fórmula dentro da planilha para calculá-lo. A função é referida como a função de inclinação e é usada para encontrar a inclinação da linha do mercado de títulos, que é a linha traçada pelas mudanças percentuais calculadas a partir da coluna A e da coluna B. A coluna A representa a primeira linha e a coluna B representa a segunda linha. A fórmula é semelhante a esta:=SLOPE (ColunaA1:ColunaA365, ColunaB1:ColunaB365).