O que considerar ao iniciar um fundo mútuo

Nas ultimas decadas, os fundos mútuos tornaram-se um veículo de investimento cada vez mais popular. Os investidores que participam de um plano de aposentadoria patrocinado por uma empresa ou que possuem uma carteira de investimento individual muitas vezes se deparam com uma escolha estonteante de fundos sem compreender as implicações para o valor geral de seu investimento. O fato preocupante é que a maioria dos fundos mútuos tem desempenho inferior ao do mercado de ações como um todo. As vezes, os investidores sentem que podem abrir um fundo mútuo por conta própria, mas eles precisam estar cientes de tudo o que isso acarreta.

Principais vantagens

• Construir um fundo mútuo requer tempo e experiência, mas pode proporcionar ao investidor taxas mais baixas e satisfação pessoal.
• Alguns fundos cobram caro dos investidores para investir seu dinheiro com eles.
• Os investidores iniciantes podem querer considerar os fundos de índice como uma opção de baixo custo antes de se aventurar e comprar ações individuais ou iniciar um fundo mútuo.

Noções básicas sobre fundos mútuos e cargas

Os fundos mútuos são essencialmente uma cesta de vários, às vezes centenas, de ações individuais. Como investidor de fundos mútuos, você está pagando ao gerente de portfólio para comprar e vender ações e / ou títulos em seu nome. Esses investidores estão repassando suas despesas para você na forma de um índice de despesas.

Infelizmente, as taxas não param por aí. Alguns fundos cobram uma 'carga' com base na classe de cotas de fundos que você compra. Cargas são taxas de compra e / ou venda de fundos. A carga em um fundo mútuo é mais alta se o fundo for comprado e vendido no curto prazo.

Tipicamente, os gerentes de fundos desejam controlar seu dinheiro por períodos mais longos e desencorajar a negociação ou o hedge de fundos mútuos. Independentemente de você estar comprando um fundo para um ou vinte anos, evitando fundos que têm uma carga você economizará dólares. Essas despesas, embora divulgado e transparente, pode consumir seu retorno potencial, particularmente em horizontes de investimento mais longos.

Como construir seu próprio fundo mútuo

Antes de você começar

Você pode começar a construir sua própria cesta de ações fazendo algumas lições de casa. O investimento de seu tempo vai economizar dinheiro a longo prazo. Além do seu tempo, sua única despesa é a taxa de transação para comprar e vender ações.

Escolher boas ações para começar é fundamental para evitar despesas comerciais recorrentes. Se você tiver que reequilibrar seu fundo com frequência, as comissões de negociação impactarão negativamente seus retornos.

Empresas como Wal-Mart (NYSE:WMT), Microsoft (Nasdaq:MSFT), Alvo (NYSE:TGT), e outros ícones dos negócios americanos, pode formar a base de uma carteira de ações centrais. Se você sabe muito pouco sobre ações, faça aulas sobre os fundamentos do investimento em uma faculdade comunitária, compre um ou dois livros sobre escolhas básicas de investimento, ou navegue pelos tutoriais de investimentos localizados neste site.

Lembre-se de que nem todos os fundos mútuos são criados iguais. Se você não tem tempo ou disposição para construir seu próprio portfólio, em seguida, segmente os fundos mútuos com uma proporção de despesas de menos de 1%.

Ficar à Frente

Talvez o fator mais crítico para decidir se um fundo vale o valor do seu investimento é seu desempenho relativo - como seus novos fundos em perspectiva se comparam ao índice e seus pares. Cada fundo tem um benchmark que o compara em desempenho e despesas. O mais comum é o índice Standard &Poor's 500, mas existem vários outros que são proeminentes.

Se o seu fundo está apresentando um desempenho inferior ao do índice e o gestor do fundo está cobrando dinheiro para um desempenho inferior, pode ser hora de seguir em frente. Sim, há alguma verdade no ditado de que o desempenho passado não garante resultados futuros, mas você pode ajudar a otimizar o desempenho futuro, minimizando custos desnecessários, como cargas e altas taxas de despesas. Sites como Morningstar e Lipper apresentam uma boa imagem de desempenho e custos relativos. Basta inserir o símbolo do seu fundo, e os dados relevantes devem estar prontamente disponíveis para sua análise.

Fundos de Índice

Outra opção que os investidores devem considerar seriamente é colocar dinheiro em um fundo de índice, que é um fundo estritamente correlacionado com um índice particular - digamos, o Dow Jones ou o Nasdaq. Esses fundos não negociam ou giram ações com frequência, portanto, as despesas são mínimas; além do que, além do mais, estes são normalmente fundos sem carga. Os especialistas do setor atribuem a Jack Bogle e sua família de fundos Vanguard os líderes em investimento vitalício de baixo custo.

Uma das desvantagens ou riscos inerentes ao investimento em fundos de índice é que você está à mercê da composição desse índice. Em outras palavras, se a composição do S&P 500 ou do Dow Jones mudar, você está preso ao que os gerentes de dinheiro chamam de efeito de reequilíbrio. Também, muitos argumentam de forma persuasiva que esses índices demoram a se adaptar à economia como um todo.