O que é o indicador de volume no balanço (OBV)?

On-Balance Volume Indicator (OBV) refere-se a um indicador técnico de momentum que utiliza o fluxo positivo ou negativo do volume de negociação para refletir a pressão relativa de compra e venda de um ativo financeiroAtivos financeiros Ativos financeiros referem-se a ativos que surgem de acordos contratuais em fluxos de caixa futuros ou de possuir instrumentos de patrimônio de outra entidade. Uma chave, com o objetivo de prever a direção provável das mudanças de preços no curto prazo. Em outras palavras, OBV rastreia o aumento ou diminuição do volume para projetar movimentos de preços futuros.

OBV foi criado por Joseph Granville no início dos anos 1960 e elucidado em seu livro, “A nova chave de Granville para os lucros do mercado de ações.” Granville argumentou que o volume é um fator determinante e, Portanto, um previsor confiável dos movimentos dos preços das ações.

Embora ele apenas aplicasse seu novo indicador de volume à análise de ações, desde então, tem sido usado por traders em outros mercados financeiros de negociação, como futuros de commodities e forex trading Guia de 5 etapas para ganhar Forex TradingAqui estão os segredos para ganhar forex trading que permitirá que você domine as complexidades do mercado forex. O mercado cambial é o maior mercado do mundo em termos de valor em dólares da negociação média diária, diminuindo os mercados de ações e títulos.

Resumo

• O On-Balance Volume Indicator (OBV) refere-se a um indicador técnico de momentum que utiliza o fluxo positivo ou negativo do volume de negociação para refletir a pressão relativa de compra e venda de um ativo financeiro.
• O objetivo de monitorar o OBV é prever a direção provável das mudanças de preço no curto prazo.
• A divergência entre o indicador OBV e a tendência de preço atual freqüentemente sinaliza uma mudança de tendência iminente.

Fórmula para calcular o volume no balanço

Você usa um dos três cálculos possíveis para obter o volume de equilíbrio atual, a escolha de qual depende do preço de fechamento do ativo financeiro negociado (como ações).

(Como o OBV é um indicador cumulativo - o total corrente de volume positivo e volume negativo - o cálculo começa com um valor inicial selecionado do OBV em um ponto anterior no tempo - ou seja, OBV no fechamento do pregão anterior).

Se o preço de fechamento do ativo for maior do que o preço de fechamento do dia anterior:

OBV =OBV anterior + Volume do dia atual

Se o preço de fechamento do ativo for igual ao preço de fechamento do dia anterior:

OBV =OBV anterior (+ 0)

Se o preço de fechamento do ativo for inferior ao preço de fechamento do dia anterior:

OBV =OBV anterior - Volume do dia atual

Ao adicionar o volume ao total OBV em execução nos dias em que o preço de um título sobe e subtrair o volume do dia nos dias de baixa no preço, a tendência do volume no balanço - se o total está aumentando ou diminuindo - normalmente deve espelhar a tendência de preço atual.

Contudo, quando o indicador OBV faz um movimento significativo sem um movimento de acompanhamento no preço ou na direção oposta do preço, os comerciantes começam a antecipar uma possível mudança de tendência no preço que surgirá em breve.

Não é necessário calcular manualmente o volume de saldo diário. Você pode simplesmente carregar o indicador de volume em equilíbrio em um gráfico de ações. Os valores numéricos absolutos do OBV em qualquer ponto no tempo não são considerados tão importantes quanto o movimento direcional geral do OBV, que é facilmente indicado com uma linha de gráfico.

Usando o Indicador de Volume On-Balance

De acordo com Granville, mudanças no volume - tanto na quantidade de volume quanto na tendência do volume (ou seja, se o volume diário de negociação está geralmente aumentando ou diminuindo) - são frequentemente um indicador importante das mudanças no preço de uma ação.

Em outras palavras, os comerciantes que monitoram o volume do estoque no balanço podem esperar ver uma tendência de aumento do volume muitas vezes surgir antes que uma tendência de alta no preço das ações comece. Por outro lado, uma tendência de queda de volume é interpretada como um sinal de que o próprio preço das ações provavelmente entrará em uma tendência de baixa correspondente em breve.

Granville também teorizou que se o volume começar a aumentar ou diminuir acentuadamente enquanto o preço das ações permanece relativamente estável, a pressão de maiores quantidades de compra ou venda provavelmente resultaria em um movimento muito acentuado do preço para cima ou para baixo - um pouco como soprar a tampa de uma panela de água fervente.

Muitos traders simplesmente usam o indicador de volume no balanço como um indicador técnico de confirmação da tendência de preço de uma ação. Por exemplo, quando o preço de uma ação está subindo constantemente, os comerciantes que monitoram o indicador de volume no balanço também esperam vê-lo aumentar.

Tal como acontece com outros indicadores de momentum, como o oscilador MACDMACD - Análise técnica O oscilador MACD é usado para examinar a convergência e a divergência da média móvel de curto prazo. O oscilador MACD é um indicador técnico de dois gumes, pois oferece aos comerciantes e analistas a capacidade de acompanhar as tendências do mercado, bem como avaliar a dinâmica das mudanças de preço., níveis mais altos de impulso mais forte do indicador OBV reforçam a tendência de preço atual. Quando o OBV diverge da direção do movimento do preço de um título, pode ser um indicador precoce de uma mudança de tendência pendente.

Por exemplo, se o preço de uma ação continuar a subir, mas o indicador de volume no balanço começa a diminuir, isso pode ser interpretado como se o momento anterior de compra da ação esteja começando a diminuir. O preço das ações pode atingir o pico em breve e virar para o lado negativo.

O gráfico abaixo mostra uma instância de divergência com o indicador de volume em equilíbrio. Marcado com linhas laranja no meio do gráfico, você pode ver onde o preço continua a subir para uma nova máxima, enquanto o indicador OBV (mostrado na janela do gráfico inferior) muda para o lado negativo com uma queda no volume.

A divergência pressagiou corretamente uma mudança de preço de uma tendência de alta para uma tendência de baixa que se seguiu cerca de uma semana após a tendência de volume no balanço virar para baixo. Daquele ponto em diante, o declínio contínuo no OBV confirmou a tendência de baixa em curso no preço.

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