O que é o ciclo de mercado?

O ciclo do mercado se refere às tendências econômicas observadas durante diferentes tipos de ambientes de negócios. Também é conhecido como ciclo do mercado de ações, em que uma determinada segurança, ou vários títulos e valores mobiliários SecuritiesMarketable são instrumentos financeiros de curto prazo sem restrições emitidos para títulos de capital ou de dívida de uma empresa de capital aberto. A companhia emissora cria esses instrumentos com o propósito expresso de captar recursos para financiar ainda mais as atividades e a expansão dos negócios. pertencentes à mesma classe de ativos, desempenho melhor do que outros. Pode ser porque as condições de mercado prevalecentes podem ser adequadas para o crescimento de acordo com o modelo de negócios em que os valores mobiliários são executados.

Durante um ciclo, a receita e a lucratividade de uma empresa podem ser caracterizadas por alto crescimento. As empresas que operam em um determinado setor podem apresentar padrões semelhantes, que são cíclicos por natureza e são referidos como seculares.

Resumo

• O ciclo do mercado se refere às tendências econômicas observadas durante diferentes tipos de ambientes de negócios.
• Um novo ciclo de mercado pode ser formado quando uma nova inovação tecnológica ou uma mudança nas regulamentações de mercado perturba tendências de mercado existentes e cria novas.
• As quatro fases de um ciclo de mercado incluem a fase de acumulação, fase de marcação, fase de distribuição, e fase de redução.

Como surgem novos ciclos de mercado?

Um novo ciclo de mercado pode ser formado quando uma nova inovação tecnológica ou uma mudança nas regulamentações de mercado perturba tendências de mercado existentes e cria novas. A mudança é específica do setor, o que significa que não há nenhuma mudança geral em todos os setores do mercado devido à introdução de novos produtos ou um novo regime regulatório.

Um ciclo de mercado considera ambos os indicadores técnicos, como taxas de juros; Taxa de fundos federais; nos Estados Unidos, a taxa de fundos federais é a taxa de juros que as instituições depositárias (como bancos e cooperativas de crédito) cobram de outras instituições depositárias., e indicadores fundamentais, como preços de segurança, entre outras métricas.

Como um ciclo de mercado é determinado?

É quase impossível determinar com precisão em qual ciclo de mercado a pessoa está atualmente, dado que não há começo ou fim claramente identificável. Um ciclo de mercado vem sem duração definida, o que significa que pode durar qualquer horizonte de tempo - de alguns dias a uma década. Pode ser um obstáculo à formulação da política econômica e monetária.

Usualmente, a duração de um ciclo de mercado depende da perspectiva. Uma opçãoOpções:compra e venda Uma opção é um contrato derivado que dá ao titular o direito, mas não a obrigação, comprar ou vender um ativo em certa data a um preço especificado. o comerciante pode estar interessado nos movimentos de preços durante as barras de 5 minutos, enquanto os investidores em petróleo podem querer olhar para um ciclo mais longo de cerca de 20 anos.

Os ciclos do mercado podem ser identificados em retrospecto. Usualmente, o início e o fim de um ciclo de mercado é a duração entre o preço mais alto e o mais baixo de um benchmark comum, por exemplo., o S&P 500.

Contudo, muitos grandes investidores institucionais, ou mesmo indivíduos, visam identificar mudanças futuras na direção de um ciclo de mercado com antecedência. Pode permitir que lucrem com os ciclos e façam negócios lucrativos. É o princípio básico da especulação em finanças.

Diferentes fases de um ciclo de mercado

Geralmente, um ciclo de mercado exibe quatro estágios diferentes. Em cada estágio, os títulos responderão às condições de mercado prevalecentes de maneira diferente. Por exemplo, durante um período de alta ou boom, empresas que vendem produtos de luxo apresentam altas taxas de crescimento.

Durante uma desaceleração ou recessão, a indústria de bens de consumo de rápida movimentação (FMCG) Bens de consumo de movimentação rápida (FMCG) Bens de consumo de movimentação rápida (FMCG), também chamado de bens de consumo embalados (CPG), referem-se a produtos de alta demanda, vendeu rapidamente, e acessível deve ter um desempenho superior. É porque a demanda por necessidades básicas e bens de consumo duráveis, como alimentos e produtos de higiene, permanece constante.

As quatro fases de um ciclo de mercado são as seguintes:

1. Fase de acumulação

A acumulação ocorre imediatamente após o mercado atingir o fundo do poço. Depois de descobrir que o pior já passou, investidores de valor, gerentes de dinheiro, e comerciantes experientes começam a comprar títulos, e as avaliações tornam-se extremamente importantes. Durante o período, o sentimento do mercado muda de negativo para neutro. Contudo, o mercado ainda está em baixa.

2. Fase de marcação

Durante a fase de marcação, os investidores começam a entrar em ação em grande escala, e um aumento substancial nos volumes de mercado é observado. As avaliações começam a ultrapassar as normas históricas, mas o desemprego e as dispensas continuam a crescer.

Na fase de marcação, o sentimento do mercado muda de neutro para otimista ou mesmo eufórico em alguns casos. Um clímax de venda é observado, que é um último aumento parabólico de preço devido à participação de quem está em dúvida e de investidores hesitantes ou avessos ao risco.

3. Fase de distribuição

A fase de distribuição é a terceira fase do ciclo de mercado, onde os comerciantes começam a vender títulos. O sentimento do mercado passa de otimista para misto. É o período ao final do qual o mercado muda de direção.

A transição é gradual e pode durar muito tempo. Os preços tendem a permanecer mais ou menos constantes ao longo de vários meses. Contudo, pode acelerar devido a uma mudança geopolítica negativa repentina ou más notícias econômicas, como bloqueios de pandemia.

4. Fase de redução

A fase de remarcação para baixo é a fase final de um ciclo de mercado e se mostra terrível para os investidores que ainda mantêm posições. Os preços dos títulos caem muito abaixo do que os investidores pagaram originalmente por eles. Sendo o último período, também marca o início da próxima fase de acumulação, em que novos investidores comprarão os investimentos depreciados.

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