Como Investir em Petróleo

Os investidores têm muitas opções para obter exposição ao petróleo como investimento. Esses métodos vêm com vários graus de risco e variam de investimento direto em petróleo como uma commodity, à exposição indireta em petróleo por meio da propriedade de ações relacionadas à energia, ETFs ou contratos de opções. Cada um desses tipos de investimento pode ser adquirido por meio de uma conta de corretora online, ou diretamente por meio de um corretor.

Principais vantagens

• O petróleo bruto é uma commodity essencial que fornece energia e produtos petrolíferos para o mercado global.
• Os investidores podem especular sobre o preço do petróleo diretamente negociando derivados de petróleo ou o produto negociado em bolsa USO, que rastreia o preço do petróleo WTI.
• Os investidores também podem jogar nos mercados de petróleo de uma maneira mais indireta, investindo em perfuradores de petróleo e empresas de serviços de petróleo, ou ETFs especializados nesses setores.

Petróleo como um Ativo

O petróleo é um recurso econômica e estrategicamente crucial para muitas nações devido à sua base para grande parte da energia que consumimos. Países como os Estados Unidos mantêm grandes reservas de petróleo bruto para uso futuro. A medida dessas reservas de petróleo atua como um indicador para os investidores; as mudanças nos níveis de estoque de petróleo são reflexos das tendências de produção e consumo.

p Na primavera de 2020, os preços do petróleo despencaram em meio à desaceleração econômica. A OPEP e seus aliados concordaram com cortes históricos de produção para estabilizar os preços, mas caíram para mínimos de 20 anos.

Os investidores de petróleo e gás procuram indicadores econômicos específicos para ajudá-los a compreender os movimentos futuros da indústria do petróleo. Como qualquer mercado de commodities, empresas de petróleo e gás, e os futuros do petróleo são sensíveis aos níveis de estoque, Produção, demanda global, políticas de taxas de juros, e dados econômicos agregados, como o produto interno bruto.

Além dos fatores de oferta e demanda, outra força que impulsiona os preços do petróleo são os investidores e especuladores que licitam contratos futuros de petróleo. Muitos grandes investidores institucionais agora envolvidos nos mercados de petróleo, como fundos de pensão e de doação, manter investimentos vinculados a commodities como parte de uma estratégia de alocação de ativos de longo prazo. Outros, incluindo especuladores de Wall Street, negocie futuros de petróleo por períodos muito curtos para obter lucros rápidos. Alguns observadores atribuem amplas oscilações de curto prazo nos preços do petróleo a esses especuladores, enquanto outros acreditam que sua influência é mínima.

Investir em petróleo diretamente

Um método direto de possuir petróleo é por meio da compra de futuros ou opções de petróleo. Os futuros são altamente voláteis e envolvem um alto grau de risco. Adicionalmente, investir em futuros pode exigir que o investidor faça muitas lições de casa, além de investir uma grande quantidade de capital.

Outro método direto de possuir petróleo é através da compra de fundos negociados em bolsa de petróleo (ETFs) baseados em commodities. Os ETFs são negociados em bolsa de valores e podem ser comprados e vendidos de maneira semelhante às ações. Por exemplo, em 24 de setembro, 2021, comprar uma ação do U.S. Oil Fund (USO) a $ 51,82 lhe daria exposição a menos de um barril de petróleo ao preço de $ 73,97 por barril. O objetivo de investimento do fundo é fornecer resultados de investimento diários correspondentes às variações percentuais diárias do preço à vista do petróleo bruto West Texas Intermediate (WTI) a ser entregue à Cushing, Oklahoma.

Investir em petróleo indiretamente

Além disso, os investidores podem obter exposição indireta ao petróleo por meio da compra de ETFs do setor de energia, como o iShares Global Energy ETF (IXC), e para fundos mútuos do setor de energia, como o T. Rowe Price New Era Fund (PRNEX). Esses ETFs e fundos mútuos específicos para energia investem exclusivamente em ações de empresas de petróleo e serviços petrolíferos e apresentam riscos mais baixos.

Outros ETFS que rastreiam o setor de perfuração de petróleo e gás são o SPDR S&P Oil &Gas Exploration &Production ETF (XOP), o iShares Dow Jones U.S. Oil &Gas Exploration &Production Index Fund (IEO), e o Portfólio Dinâmico de Exploração e Produção (PXE) da Invesco.

O que os especialistas têm a dizer:

Conselheiro Insight

p Rebecca Dawson
Dawson Capital, San Mateo, CA

p Existem muitas maneiras de investir em commodities de petróleo. Você pode até comprar petróleo real por barril.

p O petróleo é negociado na Bolsa Mercantil de Nova York como contratos futuros de petróleo leve e doce, bem como outras bolsas de mercadorias em todo o mundo. Os contratos de futuros são acordos para entregar uma quantidade de uma mercadoria a um preço e data fixos no futuro.

p As opções de petróleo são outra forma de comprar petróleo. Os contratos de opções dão ao comprador ou vendedor a opção de negociar petróleo em uma data futura. Se você optar por comprar futuros ou opções diretamente no petróleo, você precisará negociá-los em uma bolsa de mercadorias.

p A maneira mais comum de investir em petróleo para o investidor médio é comprar ações de um ETF de petróleo.

p Finalmente, você também pode investir em petróleo por meio de exposição indireta por possuir várias empresas de petróleo.