Visão geral da Lei Sarbanes Oxley

p o Sarbanes-Oxley A lei de 2002 foi aprovada em resposta ao notório Escândalo Enron. O objetivo da lei é fornecer maior governança corporativa para contabilidade financeira e conhecimento interno de nível executivo, a fim de proteger o público, funcionários de uma empresa e seus investidores. Em última análise, a lei Sarbanes-Oxley prevê maior supervisão das corporações por meio da criação de 11 "títulos" aplicáveis ​​a todas as organizações de capital aberto.

p Título I:Conselho de Supervisão de Contabilidade de Empresas Públicas

p O Conselho de Supervisão de Contabilidade de Empresas Públicas é estabelecido para garantir que as diretrizes da Sarbanes-Oxley sejam seguidas. O conselho informa sobre governança corporativa e processa aqueles que violam as disposições da Sarbanes-Oxley. Em 2010, uma mudança na Lei Sarbanes-Oxley permite que o Presidente dos Estados Unidos remova, ou substitua, membros do conselho conforme necessário.

p Título II:Independência do Auditor

p Este título explica os serviços que um auditor pode realizar enquanto permanece independente de qualquer conflito de interesses. Isso é chamado de cláusula de "independência do auditor". Simplificando, impede que um indivíduo com interesse pessoal no resultado de uma auditoria a realize.

p Título III:Responsabilidade Corporativa

p Este título opera com a convicção de que o conselho de administração de uma empresa deve ser responsável pelos relatórios financeiros da organização. Essencialmente, evita que a alta administração alegue ignorância caso ocorra fraude. Este título estabelece a necessidade de comitês de auditoria dentro de uma organização e descreve as responsabilidades dos executivos em supervisionar a contabilidade. Também exige que os executivos avisem com antecedência antes de um "período de blackout", quando os funcionários não poderão alterar suas opções 401k. Períodos de blackout ocorrem durante a reestruturação da empresa, e eles ainda são legais, mas agora os empregadores devem notificar.

p Título IV:Exatidão das divulgações

p Este título evita qualquer conflito de interesse entre analistas nas divisões de pesquisa de investimento e banco de investimento de duas empresas. Essencialmente, ele estabelece áreas potenciais de conflito de interesse entre analistas de investimento e empresas de capital aberto. Os analistas não podem receber pré-aprovação de suas pesquisas e recomendações para firmas de banco de investimento por alguém que trabalhe diretamente para a empresa.

p Título V:Apoiando a Comissão

p Este título fornece vários recursos para apoiar o trabalho da comissão, incluindo a publicação de estudos regulares sobre empresas de contabilidade, agências de classificação e bancos de investimento.

p Título VI:Malfeitoria Corporativa

p Qualquer empresa anteriormente envolvida em uma ação judicial de fraude ou acusada de improbidade estará sujeita a escrutínio no futuro de acordo com o Título VI.

p Título VIII:Lei de Responsabilidade por Fraude Corporativa e Criminal de 2002

p Este título é especificamente nomeado porque é o título usado para processar qualquer pessoa que viole as disposições estabelecidas na Sarbanes-Oxley. Ele descreve as ramificações jurídicas exatas para qualquer pessoa envolvida em fraude corporativa de acordo com a lei.

p Títulos V-XI:Fraude Corporativa

p Todos os três títulos finais da Lei Sarbanes Oxley referem-se às responsabilidades de uma empresa de relatar seus próprios impostos e evitar fraudes corporativas. Eles estão menos preocupados com a forma como a empresa interage com o público. Embora as disposições anteriores estejam preocupadas com o comportamento interno, essas disposições descrevem os requisitos para executivos e corporações se engajarem em práticas éticas, negócios legais externamente.