Dinheiro e o coronavírus:COVID-19 está mudando nossa relação com o dinheiro

p A pandemia de coronavírus fez com que os varejistas pedissem aos clientes que usassem máscaras, mantenha o distanciamento físico e evite o uso de dinheiro quando possível. Apesar das evidências científicas indicando que a moeda não transmite COVID-19, continua a haver um cansaço sem precedentes em torno do uso de dinheiro como um todo.

p No auge da pandemia global, bancos na China e na Coréia do Sul começaram a desinfetar e colocar as notas em quarentena para desacelerar a disseminação do novo coronavírus. Outros bancos centrais se recusaram a adotar tais medidas, comunicar que os riscos decorrentes do manuseio de dinheiro são baixos em comparação com outros objetos que são tocados com frequência, como PIN pads.

p O Banco do Canadá, por exemplo, incentivou os varejistas a pararem de recusar dinheiro porque isso poderia afetar desproporcionalmente aqueles que dependem de dinheiro como forma de pagamento.

p Apesar de tais garantias, o medo de transmitir o vírus pode acelerar a tendência dos aplicativos de pagamento digital e reduzir o uso de dinheiro na sociedade.

p Embora sistemas de pagamento digital, como Apple Pay, Venmo e Google Pay se tornaram muito mais difundidos nos últimos anos, esses aplicativos de pagamento não foram feitos para substituir a moeda existente. Esses aplicativos também não reduziram substancialmente a quantidade de dinheiro em circulação.

Sem dinheiro em uma crise

p O Banco de Pagamentos Internacionais, que assessora bancos centrais em todo o mundo, divulgou um boletim em abril que dizia que a pandemia poderia acelerar a mudança para os pagamentos digitais em todo o mundo, incluindo moedas digitais do banco central. Isso não é uma surpresa. Muitas vezes, uma crise global pode atuar como um catalisador para mudanças estruturais.

p Por exemplo, o roubo de Västberga em 2009 levou a uma sociedade sem dinheiro na Suécia. Como uma série de roubos ocorreram em lojas, bancos e até ônibus, A Suécia mudou-se para reduzir a circulação de dinheiro como uma forma de proteger os trabalhadores. O uso de dinheiro na Suécia tem diminuído desde então, de 39 por cento em 2010 para 13 por cento em 2018. Atualmente, cerca de 20 por cento dos varejistas no país não aceitam mais dinheiro.

p Banco central da Suécia, o Riksbank, anunciou em 2017 que iniciaria um programa piloto explorando a viabilidade de uma moeda digital nacional chamada e-krona. O Riksbank lançou recentemente um projeto conjunto com a Accenture para determinar os aspectos técnicos do e-krona. Os únicos detalhes divulgados até agora indicam que a moeda digital usará a tecnologia blockchain. Contudo, relatórios anteriores do piloto concluíram que a e-krona seria gerenciada centralmente, garantindo que o banco central teria controle firme sobre a oferta de moeda.

Testes de moeda digital da China

p A China lançou recentemente um programa piloto de seu yuan digital em quatro grandes cidades, mas os detalhes da moeda digital nacional são escassos.

p O yuan digital é apoiado pelo banco central da China, o Banco Popular da China, e indexados à moeda nacional. É improvável que esta moeda digital soberana se pareça com as criptomoedas tradicionais, como Bitcoin, que apoiam a descentralização e não são emitidos ou geridos por uma autoridade central. A moeda digital chinesa supostamente usa criptografia assimétrica (chaves públicas / privadas) e contratos inteligentes, que permite o anonimato controlável e a prevenção da contrafação.

p O design centralizado do yuan digital proporcionaria ao governo chinês uma supervisão incomparável sobre os fluxos e transações de dinheiro. Além disso, o Banco do Povo da China entrou com mais de 50 patentes relacionadas ao yuan digital e planeja distribuir a moeda digital por meio de bancos comerciais. O banco também está explorando um sistema de rastreamento que rastrearia o movimento da moeda digital.

p O momento do lançamento do yuan digital chega quando o resto do mundo está cortando as taxas de juros e lidando com a pandemia global, proporcionando à China uma oportunidade incomum. O objetivo do yuan digital é aumentar sua circulação, com o objetivo final de se tornar uma moeda global muito parecida com o dólar americano.

p A China também pretende vencer os concorrentes privados, como o Libra do Facebook, mantendo o controle sobre a segurança financeira do país. A China acredita que as moedas digitais que não são emitidas por governos ou bancos centrais são uma ameaça à soberania.

Moeda digital chegando ao Canadá?

p O Banco do Canadá parece ter um grande interesse em repensar a natureza do dinheiro e reinventar o papel do banco central. Um recente anúncio de emprego no banco central indicou que ele estaria “embarcando em um programa de grande importância social”, projetando e presumivelmente implantando seu próprio sistema de moeda digital do banco central.

p A moeda digital proposta protegeria a privacidade do usuário, mas não proporcionaria o mesmo anonimato que as transações em dinheiro. Pretende ser acessível, indicando que a moeda digital pode ser usada por todos os canadenses, mesmo quem não tem conta em banco ou celular.

p Muitos países têm experimentado moedas digitais desde o surgimento do crescente interesse em blockchain e criptomoeda. À medida que os bancos centrais tentam entrar na corrida para o desenvolvimento de moedas digitais, os governos devem primeiro examinar se tal movimento realmente ajudará a economia. Os cidadãos também devem pensar criticamente antes de embarcar, porque as moedas digitais nacionais têm sérias implicações de privacidade.

p Parece haver alguma margem de manobra com a introdução de mudanças durante uma crise, como mostram os experimentos na China e na Suécia. Mas a introdução de uma moeda digital durante uma crise pode fornecer aos governos novos poderes assustadores. O papel do Estado pode mudar drasticamente à medida que as nações mudam para uma sociedade sem dinheiro, que incentiva os bancos centrais a se adaptarem para manter o controle firme sobre a oferta de moeda.