Como anualizar um cálculo de variância semanal

A anualização é comumente usada para padronizar um conjunto de dados observados para resultados mais significativos.

A variância é uma medida de risco comumente usada pelos investidores para analisar os retornos históricos e esperados. É o intervalo estimado em torno de um retorno esperado em que o retorno real deve cair com algum grau de confiança e está intimamente associado a outras medidas de risco, como o desvio padrão, volatilidade e beta. Você pode calcular a variação para qualquer período de tempo, mas é comum anualizar medidas de risco, porque é padrão entre os investidores divulgar e analisar as medidas de risco e retorno em incrementos de um ano.

Variância de anualização

Anualizar a variância semanal simplesmente requer a multiplicação da variância semanal por 52, porque há 52 semanas no ano. Anualizar a variância semanal dessa forma assume que a variância semanal é uma boa estimativa para todo o ano. Nenhum crescimento ou perda é fatorado na anualização quando você multiplica a variância semanal por 52. Por exemplo, a variação semanal de 1 por cento é multiplicada por 52, resultando em variação anualizada de 52 por cento.

Considerações

Os números são mais estatisticamente significativos quando são derivados em períodos de tempo mais longos. Um valor anualizado pode não ser necessariamente mais significativo estatisticamente, devido a quaisquer possíveis imprecisões em sua suposição de que a variação semanal é um bom substituto para a variação anual. Contudo, você descobrirá que ainda é necessário calcular outras medidas de risco anuais importantes que exigem a variação anual como entrada. Por exemplo, se você precisar estimar o valor de mercado de uma opção de ações com vencimento de um ano, a volatilidade anual é um componente crítico do cálculo. A variação anual é usada para calcular a volatilidade anual. Portanto, se você só tem números de variância semanais sólidos, você os anualizaria para uso no cálculo.