A Binance é legal no Canadá?

Binance é a maior troca de criptografia do mundo. Opera no Canadá, mas não em Ontário. Contudo, a questão de saber se Binance, a maior bolsa de criptomoedas do mundo, é legal qualquer lugar permanece uma questão de confusão. Os reguladores reprimiram a bolsa no verão de 2021 e a bolsa tem saltado ao redor do mundo durante anos no que se tornou conhecido como um jogo de “arbitragem regulatória”. Aqui está o que você precisa saber.

Compre e venda Bitcoin, Ethereum, e mais de uma dúzia de outras criptomoedas com Wealthsimple. Inscreva-se e negocie aqui.

O que é Binance?

Binance é uma troca de criptomoedas. Você pode usá-lo para negociar criptomoedas como Bitcoin, Ethereum, e Dogecoin. É, de longe, a maior bolsa de criptomoedas do mundo.

No momento em que escrevo, no final de julho, 2021, A Binance processou US $ 28 bilhões em negociações de criptomoedas nas últimas 24 horas. A próxima bolsa mais movimentada (confiável), Huobi, processou $ 5,7 bilhões. E isso são apenas negociações pontuais; para negociações de derivativos mais complexas, como futuros e opções, A Binance processou US $ 98 bilhões em negociações no dia anterior. A segunda bolsa de derivativos mais popular, OKEx, facilitou $ 22 bilhões em negociações nas últimas 24 horas. (Observe que os números dos derivativos são inflados, pois muitas pessoas negociam na margem).

Binance também oferece uma série de outros serviços. Entre suas muitas linhas de negócios, Binance opera um mercado de NFT (arte criptográfica), seu próprio token, BNB (anteriormente Binance Coin), um blockchain popular chamado Binance Smart Chain, serviços de piquetagem, uma mesa de negociação ponto a ponto e, por um tempo curto, ações tokenizadas.

Ele oferece algumas das taxas mais baratas do setor. Para negociações tanto do fabricante quanto do tomador em sua troca à vista (onde os clientes compram e vendem Bitcoin com outros usuários), as taxas são de apenas 0,1% para pessoas que negociam abaixo de 50 BTC por mês - muito mais baixas do que outras bolsas de sua liga. Essas taxas diminuem para pessoas com muitos tokens BNB, que negociam muito ou que indicaram seus amigos.

Binance foi fundada na China em julho, 2017, apenas alguns meses antes da corrida de touros do Bitcoin 2017, onde o Bitcoin subiu para US $ 19, 500 - e não atingiu esses níveis até o final de 2020. Seu fundador é Changpeng Zhao, mais comumente conhecido como “CZ”. Ele nasceu na China, então, fugiu com sua família para o Canadá ainda criança. Depois de se formar na McGill University, ele foi para as finanças, em seguida, em crypto e, em seguida, fundou Binance.

Alguns meses após o lançamento do Binance, A China impediu que as trocas de criptomoedas operassem no país. Como outras bolsas chinesas importantes, como Huobi e OKEx, Binance precisava encontrar um novo lar. Assim começou a turnê mundial da bolsa. Ele foi para o Japão em 2017, depois Malta em 2018. Em 2019, Malta disse que Binance não poderia operar lá, e então funcionou a partir de ... quem sabe?

Quando foi lançado em 2017, a bolsa registrada nas Ilhas Cayman e nas Seychelles, e agora a bolsa afirma não ter escritórios - um exército de empreiteiros e trabalhadores remotos. CZ mora em Cingapura, assim como muitos de seus funcionários. “Quando as pessoas me perguntam, Eu não quero dar a eles uma resposta errada apenas para satisfazer sua definição. Eu não quero dizer a eles, 'Veja, é San Francisco, é Tóquio, é Pequim, está em qualquer lugar, '”CZ disse Descriptografar em maio.

Binance é legal no Canadá?

Depende de onde você está. Em junho, 2021, Binance saiu de Ontário. Ele disse aos clientes em 25 de junho que a província se tornou uma “jurisdição restrita” e que “não pode mais continuar a atender os usuários baseados em Ontário. Ele aconselhou os clientes a “tomar medidas imediatas para encerrar todas as posições ativas até 31 de dezembro, 2021. ”

Sua retirada ocorreu após uma série de alegações da Comissão de Valores de Ontário contra outras bolsas de criptomoedas, incluindo Bybit, Poloniex, e KuCoin. As alegações eram todas muito semelhantes:que as bolsas oferecem valores mobiliários (contratos de investimento) e derivados (produtos de investimento que representam algum ativo subjacente, como um contrato de futuros) sem ter se registrado no OSC. “O registro e a divulgação são os pilares da lei de valores mobiliários de Ontário, ”Disse o OSC.

As declarações de alegações seguem um aviso de março do OSC que disse às crypto trocas que elas “devem fazer com que suas operações estejam em conformidade com a lei de valores mobiliários de Ontário ou enfrentar uma ação regulatória potencial, ”E forneceu um prazo de 19 de abril para iniciar as discussões de conformidade.

“Se uma plataforma que atualmente negocia com derivativos ou títulos em Ontário não o fizer até esta data, serão tomadas medidas para fazer cumprir os requisitos aplicáveis ​​sob a lei de valores mobiliários, ”Disse o OSC em um comunicado em 29 de março.

Grant Vingoe, o presidente e CEO do OSC, disse que as trocas de criptografia não registradas “expõem os investidores de Ontário a riscos significativos, ”E que esses riscos são“ ampliados ”pela“ explosão recente de plataformas não registradas ”.

A afirmação de Vingoe não é totalmente inesperada. Os clientes das bolsas canadenses QuadrigaCX e Einstein Exchanges perderam seu dinheiro depois que as bolsas fecharam repentinamente. Em ambos os casos, as autoridades policiais alegaram que os operadores da bolsa desviaram o dinheiro do cliente. Conforme o mercado de criptografia começou a esquentar em 2021, a preocupação é que os investidores canadenses estavam cada vez mais expostos à "perda potencial, roubo e uso indevido de seus ativos, ”Disse Vingoe.

O OSC não emitiu uma declaração de alegações sobre Binance especificamente, mas a bolsa também oferece contratos futuros e derivativos e, possivelmente, títulos (no entanto, a Binance certamente contestaria isso, se as criptomoedas constituem títulos é uma batata quente na indústria). Não está claro por que Binance não recebeu um aviso; um porta-voz se recusou a comentar a Coindesk nas discussões regulatórias da bolsa.

Os ontarianos ainda podem negociar no Binance com VPNs? Provavelmente, contanto que não tenham listado seu endereço na província. Mas isso vem com riscos:alguns clientes da Binance com sede em Ontário relataram que seus fundos foram congelados depois que tentaram executar ordens na bolsa. Binance também baniu ontarianos em seus termos de serviço.

Esta é uma má notícia para 38% dos canadenses que vivem em Ontário. Os 62% restantes dos Canadains ainda podem usar o Binance normalmente. Eles podem negociar em mercados spot (comprar, vender e manter criptomoedas), além dos mercados de derivativos.

Os ontarianos devem buscar alternativas para negociar a criptografia. Contudo, as alternativas também restringiram alguns serviços aos ontarianos. No Kraken, uma grande troca, Os canadenses não podem negociar tokens Ethereum que foram apostados no Ethereum 2.0., a próxima atualização para Ethereum. Nem os canadenses podem negociar cerca de vinte outros tokens, incluindo SUSHI e FLOW.

A briga contínua de Binance com reguladores

Após o incidente em Ontário, vários reguladores de todo o mundo atacaram Binance, o que pode tornar as coisas mais complicadas para os canadenses no futuro.

Perto do final de junho, 2021, A Agência de Serviços Financeiros do Japão avisou aos residentes que Binance estava operando com registro na agência.

Alguns dias depois, a Autoridade de Conduta Financeira do Reino Unido disse que uma subsidiária da Binance, Binance Markets Limited, não poderia operar no país. Embora isso não proibisse a Binance Global, o mais amplo, versão global do Binance para atender clientes britânicos, Binance pausou retiradas para clientes do Reino Unido.

Um pouco depois, vários outros reguladores de países como as Ilhas Cayman, Tailândia, Cingapura, Hong Kong, e a Itália emitiu notificações semelhantes. Vários relacionados ao serviço de negociação de ações nascente da Binance, que permite aos clientes comprar e vender tokenizados (versões criptomoeda) de ações de empresas como a Apple, Tesla e Coinbase. Poucas horas depois de o regulador financeiro de Hong Kong alertar que esses tokens constituem títulos - já que os tokens, claro, representar títulos - Binance interrompeu repentinamente a negociação de ações tokenizadas.

O carismático CEO da empresa, CZ, respondeu às alegações dizendo que “compliance é uma jornada” e que estava em discussão com os reguladores. O próximo mês, CZ tweetou que estava procurando alguém para substituí-lo como CZ. Em uma coletiva de imprensa no final de julho, ele disse,

“Sempre há um grupo de candidatos que podem me suceder. Procuramos alguém com um forte histórico regulatório para intervir e ser CEO. ”

O que vem por aí para Binance no Canadá?

Não está claro se Binance será reaberto para ontarianos. Pode ser o caso de a Binance lançar uma subsidiária em Ontário, assim como fez em outras jurisdições que a impediram de operar ou oferecer certos serviços.

No Reino Unido, antes que a FCA proibisse a Binance de operar no país, havia Binance Jersey. Era para ser substituído por outra subsidiária do Reino Unido no verão de 2021, mas a proibição da FCA impediu isso; a proibição da FCA, deve-se notar, foi uma resposta à retirada da Binance de um pedido de registro na FCA, provavelmente porque não poderia atender às demandas da FCA em relação à lavagem de dinheiro.

Nos E.U.A, Binance lançou uma subsidiária chamada Binance.US. Esta é uma oferta muito mais limitada do que a bolsa principal da Binance (também conhecida como Binance Global). Embora a Binance tenha negociado US $ 16,8 bilhões nas últimas 24 horas no momento desta redação, Binance.US negociou apenas $ 476 milhões. Também oferece muito menos moedas:59 a 376 da Binance Global.

Binance.US é chefiado por Brian Brooks, o ex-Diretor Jurídico da rival Coinbase e ex-chefe interino do Escritório de Controladoria da Moeda. Tanto a Brooks quanto a CZ afirmam que a Binance.US é uma empresa totalmente separada que opera de forma totalmente independente da Binance, mas a aparência do site é quase idêntica.

Quanto aos Ontarianos, não está claro. A Canadian Security Association e o OSC têm plataformas de lançamento e sandboxes para empresas de fintech, mas a pressão dos reguladores em direção ao registro pode impedir os movimentos da Binance no país.