O que é criptografia criptográfica?

A criptografia de criptografia geralmente se refere a "colocar seu dinheiro em algo e esperar obter mais dinheiro como resultado". Por razões legais, às vezes não são chamados de contas de juros, contas de poupança, ou fundos de investimento, embora em um nível funcional eles se assemelhem a esses produtos.

Este artigo irá cortar a terminologia criptográfica e explicar, Em inglês simples, precisamente o que significa piquetar e como começar. Observe que a maioria das atividades de piquetagem são altamente desregulamentadas, e muitos fundos acabam sendo golpes, hackeado, ou executado de forma negligente. Mais, os retornos são frequentemente pagos em criptomoedas, os quais são esparsamente desregulados e frequentemente altamente voláteis.

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Implantar para redes seguras

O tipo mais comum de piquetagem é piquetar (penhorar ou travar) criptomoeda em redes de blockchains de prova de aposta. Essas redes concedem aos stakers o direito de validar as transações na rede, e recompensar os stakers em criptomoeda por fazê-lo. Blockchains populares de prova de aposta incluem Tezos, Algorand, e Solana, e, mais proeminentemente, Ethereum 2.0., a próxima atualização para o segundo maior blockchain.

Estacando, também conhecido como cozimento ou validação, é uma maneira alternativa de verificar as transações para a prova de trabalho, o mecanismo de consenso que alimenta o blockchain Bitcoin e muitos outros. Computadores poderosos chamados de mineradores de Bitcoin competem contra outros mineradores gastando poder computacional. O blockchain Bitcoin interpreta o poder computacional, que é caro de produzir nas quantias necessárias para ganhar Bitcoin, como uma indicação de que um minerador tem reputação o suficiente para validar uma transação.

O objetivo da mineração ou do piquete é distribuir o trabalho de verificação das transações em uma rede distribuída de atores anônimos, em vez de ter uma única empresa (ou um punhado de empresas) administrando toda a rede. Isso torna difícil para um governo encerrar um blockchain.

Também torna os blockchains difíceis de hackear, uma vez que um hacker teria que controlar a maior parte do poder de mineração de uma rede de prova de trabalho para começar a influenciar as transações (e, portanto, minar sua autoridade), ou possuir mais de 50% de todos os tokens disponíveis em uma rede de prova de aposta. Isso é praticamente impossível em redes como Bitcoin ou Ethereum, cada um deles vale centenas de bilhões de dólares.

A desvantagem da mineração de prova de trabalho é que esse jogo é um desperdício incrível de jogar, tanto em termos de eletricidade que requer, que geralmente vem de combustíveis fósseis, e os computadores de ponta que os mineradores usam. A prova de aposta infere a reputação de um mineiro pela quantidade de moedas que ele promete. Este custo de oportunidade sugere que os stakers ricos têm uma participação no sucesso da rede, e devem, portanto, ser recompensados ​​por bloquear seu dinheiro. Isso não desperdiça eletricidade, embora os críticos digam que isso apenas torna os ricos mais ricos.

Também é muito mais barato depositar criptografia do que minerá-la, já que você não precisa comprar equipamentos de informática caros para colocar o software de piquetagem em funcionamento, como você faz com o blockchain Bitcoin. Isso é bom para a saúde da rede, uma vez que significa que mais pessoas estão disponíveis para verificar as transações, em vez de apenas alguns selecionados.

Existem muitas maneiras de estabelecer criptografia em redes de prova de participação. Muitas vezes é caro fazer isso sozinho - você precisará de 32 ETH (cerca de US $ 100, 000 USD no momento da redação deste documento) para se tornar um Ethereum 2.0. validador - mas você pode se associar a outros. Pools de piquetagem ETH 2.0 populares incluem Ankr, Apostado, e Rocket Pool, e trocas centralizadas, como Binance, Kraken, e a Coinbase também oferecem serviços de piquetagem.

No momento em que escrevo, Ethereum 2.0. tem 219, 915 validadores, o maior número de validadores em qualquer blockchain. A Fundação Ethereum, que desenvolve a rede Ethereum, espera fazer a transição do Ethereum para uma rede de prova de aposta até o final de 2021, embora a atualização leve alguns anos antes de ser totalmente implementada. Cardano tem 2, 076 validadores, Avalanche tem 1, 034, e a Tezos, 382.

Os pools de estabilização funcionam de maneiras diferentes e apresentam riscos diferentes. Binance, por exemplo, é centralizado, o que significa que há uma chance de que a empresa feche, perder todo o seu dinheiro, ou fundos desviados. Alguns pools são descentralizados, o que significa que eles são executados por algoritmos em vez de pessoas. Contudo, o código pode conter bugs ou ser vulnerável a hackers.

Os retornos variam de acordo com a quantidade de ETH apostada na ETH 2.0, e algumas piscinas cobram uma taxa administrativa. Algumas piscinas, como Binance's, emitir versões equivalentes de seus tokens ETH bloqueados para que você possa continuar usando seu dinheiro enquanto ganha recompensas.

O staking permite que você ganhe uma receita com suas participações em criptografia enquanto espera que os lucros surjam com a especulação de preços, o que pode levar anos. Você pode reinvestir sua renda em redes de piquetagem ou comprando outras criptomoedas, análogo aos juros compostos nos mercados tradicionais.

Staking faz, Contudo, vêm com riscos, e você pode ter que bloquear sua criptografia por vários meses ou anos para se beneficiar dessas devoluções, nessa altura, o valor da sua criptomoeda apostada pode ter entrado em colapso.

Outros tipos de estaqueamento

A prova de aposta está longe de ser o único tipo de piquetagem, e outras empresas de criptomoeda cooptaram o termo para comercializar qualquer prática de bloqueio de criptografia com a expectativa de retornos.

Algumas empresas ou protocolos pagarão a você para bloquear sua criptografia. Este tipo de investimento às vezes é chamado de conta poupança, conta de juros, ou oportunidade de aposta.

Na prática, é um tipo de banco de reserva fracionada, semelhante a como os bancos emprestam ou investem seus depósitos para obter retornos sobre eles, em seguida, dar-lhe-á uma pequena parte dos rendimentos, ao mesmo tempo, mantemos dinheiro suficiente em mãos para garantir que os depósitos possam ser cumpridos.

Empresas como a BlockFi fazem isso:a BlockFi empresta depósitos de clientes de Bitcoin e outras criptomoedas e paga uma parte do rendimento ao cliente. No momento em que escrevo, os depósitos do stablecoin USDC podem pagar até 7,5% ao ano. Isso é muito atraente quando comparado com as taxas de juros bancárias, que costumam ser inferiores a um único ponto percentual.

Contudo, depositar fundos em empresas como a BlockFi acarreta vários riscos. Os fundos geralmente não têm seguro (embora a BlockFi prometa que os clientes obterão os primeiros direitos em caso de insolvência).

As próprias criptomoedas podem ser proibidas em países onde a BlockFi opera, e o próprio BlockFi foi atacado por vários estados dos EUA, incluindo sua sede em New Jersey, para a oferta de títulos não regulamentados.

As criptomoedas também são voláteis. Um rendimento percentual anual de 4% sobre os depósitos de Bitcoin pagos em Bitcoin é inútil se o Bitcoin cair para 0. Esses riscos são aplicáveis ​​a empresas semelhantes - a BlockFi passa a ser a maior empresa que ainda não dobrou.

Protocolos DeFi

Você também pode encontrar a palavra apostar na comercialização de protocolos financeiros descentralizados. Finanças descentralizadas, ou DeFi para breve, é um termo abrangente que se refere a qualquer peça de tecnologia financeira que não seja de custódia. Existem alguns tipos de protocolos financeiros descentralizados que prometem retornos para fundos de investimento.

O primeiro é um protocolo de empréstimo DeFi, como Composto ou Aave. Os depósitos em criptografia são emprestados a outras pessoas na rede e rendem juros. Esses juros são pagos aos credores periodicamente, e os retornos são calculados de acordo com a escassez dessa criptografia e os termos do empréstimo. Esses protocolos também podem oferecer tokens de criptomoeda específicos de plataforma em troca de emprestar sua criptografia, cada um dos quais pode ser vendido em bolsas de criptomoedas. Você também pode "apostar" (prometer, ou bloquear temporariamente) esses tokens de governança para votar em como administrar a rede.

O segundo é um protocolo de criador de mercado automático como o Uniswap. Aqui, você aposta pares de tokens para fornecer liquidez para os token swaps. Você ganha taxas de negociação na plataforma. Uniswap é muito popular. No final de agosto de 2021, US $ 1,3 bilhão foi negociado na versão mais recente do Uniswap nas últimas 24 horas.

O terceiro tipo de protocolo DeFi é o chamado cultivo produtivo, que é onde você investe em um grande pote de dinheiro que um algoritmo muda para diferentes protocolos financeiros descentralizados para obter o maior rendimento. Estas são versões criptográficas de gerenciadores de ativos. Para esses tipos de protocolos, "Aposta" pode ser substituída apropriadamente por "investir". Contudo, leis de valores mobiliários desaprovam projetos de investimento em criptografia, que é uma das razões pelas quais “estacado” às vezes é usado em seu lugar.

Todos os protocolos DeFi carregam riscos contratuais inteligentes, o que significa que os algoritmos que alimentam os protocolos podem estar com defeito ou conter vulnerabilidades. Em agosto de 2021, um hacker explorou uma vulnerabilidade em um protocolo DeFi chamado Poly Network e levou para casa $ 600 milhões. Eles devolveram muito do dinheiro, mas, como desta escrita, nem todo mundo conseguiu seu dinheiro de volta.

Os projetos DeFi às vezes são difíceis de usar e exigem um conhecimento avançado do mercado de criptomoedas. Cada vez mais, principais trocas de criptografia, como Binance e Coinbase, estão começando a integrar esses produtos complexos em suas próprias ofertas e garantindo fundos para eliminar o risco.