O que é um Certificado de Depósito (CD)?

Um certificado de depósito (CD) se refere a um produto financeiro que é oferecido por instituições financeiras - como bancos e cooperativas de créditoCredit UnionUma cooperativa de crédito é um tipo de organização financeira que pertence e é administrada por seus membros. As cooperativas de crédito fornecem aos membros uma variedade de serviços financeiros, incluindo contas correntes e de poupança e empréstimos. Eles são organizações sem fins lucrativos que visam fornecer serviços financeiros de alta qualidade - que permitem aos clientes ganhar um certo nível de juros sobre seus depósitos, e em troca, eles devem deixar o depósito intocado por um determinado período de tempo ou correr o risco de pagar uma multa se for retirado antecipadamente.

Modelo de Negócios de Bancos

Praticamente todos os bancos ou cooperativas de crédito oferecem certificados de depósitos ou outros produtos financeiros semelhantes aos CDs. Quando você pensa sobre o modelo de negócios de um banco, da forma mais simples, aceitará depósitos de indivíduos que não precisam do dinheiro agora. O banco mantém o dinheiro seguro e empresta uma parte do dinheiro a outras pessoas que precisam dos fundos. Para motivar as pessoas a depositar seu dinheiro, os bancos pagarão um certo nível de juros.

O banco obtém lucros cobrando juros mais altos sobre o dinheiro emprestado do que os juros pagos aos depositantes. Contudo, os bancos são obrigados a devolver os fundos dos depositantes sempre que os retirarem. Portanto, existe o risco de muitos depositantes retirarem seus fundos simultaneamente.

Para mitigar esse risco, os bancos são mantidos em um determinado índice de reserva; Índice de reserva O índice de reserva - também conhecido como índice de reserva bancária, exigência de reserva bancária, ou índice de reserva de caixa - é a porcentagem dos depósitos que uma instituição financeira deve manter em reserva como caixa. O banco central é a instituição que determina o valor necessário do índice de reserva. ou razão de capital. O índice indica quanto dos depósitos dos bancos deve ser mantido em caso de cenários estressantes, onde muitos depositantes podem desejar retirar seus fundos ao mesmo tempo.

O risco também pode ser mitigado com certificados de depósito, porque eles são mantidos por um período fixo de tempo, proporcionando maior segurança aos bancos.

Como funcionam os certificados de depósito

Embora todo banco ofereça CDs, cada um pode oferecer termos diferentes com suas ofertas de produtos. Por exemplo, os bancos podem oferecer diferentes níveis de taxas de juros. Geralmente, a taxa de juros que um CD oferece é maior do que uma conta de poupança típicaConta de poupança Uma conta de poupança é uma conta típica em um banco ou uma cooperativa de crédito que permite a um indivíduo depositar, seguro, ou retirar dinheiro quando necessário. Uma conta de poupança geralmente paga alguns juros sobre os depósitos, embora a taxa seja bastante baixa. ou outros produtos do mercado monetário porque não podem ser retirados ou revendidos.

Abrir um CD com um banco é semelhante a abrir qualquer conta de depósito bancário. Contudo, a principal diferença é que, quando você concorda em depositar seu dinheiro em um CD, você bloqueará certos fatores em relação aos fundos depositados:

• Taxa de juro
• Prazo, ou comprimento do depósito
• Diretor
• Instituição

Taxa de juro

A taxa de juros oferecida quando o CD é assinado fica bloqueada durante o período de tempo para o qual o CD é designado. A taxa de juros geralmente flutua com as taxas de juros do mercado. Uma vez que os CDs são geralmente mais curtos em termos de comprimento, a taxa de juros que um CD gera está intimamente relacionada à taxa de juros definida pelos bancos centrais dos países.

Nos E.U.A, é chamada de taxa de fundos federais; Taxa de fundos federais; nos Estados Unidos, a taxa de fundos federais é a taxa de juros que as instituições depositárias (como bancos e cooperativas de crédito) cobram de outras instituições depositárias., que é definido pelo Federal Reserve. O banco não pode alterar a taxa se a taxa de juros acabar caindo. Por outro lado, o cliente deve manter o dinheiro no depósito se a taxa de juros acabar aumentando.

Prazo

O comprimento designado para o CD é bloqueado após ser assinado. É o período de tempo em que os fundos não podem ser retirados sem incorrer em multa. Os CDs vêm em vários tamanhos (CD de 6 meses, CD de 1 ano, CD de 2 anos, etc.). O prazo expira na data de vencimento, que representa a data mais próxima em que os fundos podem ser retirados sem incorrer em penalidades.

Diretor

A quantia acordada para ser depositada no CD é travada no ato da assinatura. Não há um valor padrão de principal, e para cada CD, pode variar substancialmente.

Instituição

O banco ou instituição financeira com a qual o CD é aberto determinará os detalhes do contrato, como as penalidades e onde os fundos do CD serão depositados no vencimento.

Vantagens dos CDs

1. Segurança

Os certificados de depósito são geralmente considerados um dos tipos de investimentos mais seguros. Em primeiro lugar, a taxa de juros fixa bloqueia o montante de rendimento que vai ser ganho, reduzindo a volatilidade dos retornos para o investidor. Além disso, o depósito é garantido pelo banco que o emite.

2. Maior rendimento do que contas de poupança

Os bancos maiores geralmente são apoiados por governos, portanto, há muito pouco risco de inadimplência. Também, Os CDs oferecem um rendimento maior do que a maioria das contas de poupança ou contas do mercado monetário, o que é benéfico para aqueles que não precisam de seus fundos no momento, mas ainda desejam um rendimento seguro do investimento.

Desvantagens dos CDs

1. Falta de liquidez

Os certificados de depósito caracterizam-se pela falta de liquidez, uma vez que ficam bloqueados por um determinado período de tempo. Embora possam ser retirados mais cedo, vem com uma penalidade. A penalidade torna muito pouco atraente retirar os fundos antecipadamente.

2. Rendimento relativamente baixo

Embora os CDs ofereçam um rendimento maior do que as contas de poupança, existem muitos outros investimentos e classes de ativos que oferecem um rendimento mais alto, incluindo a maioria das ações e outros tipos de títulos.

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• Saldo disponívelSalanço disponívelO saldo disponível do titular da conta é a quantidade de fundos em sua conta que pode ser acessada imediatamente.
• Conta do mercado monetário (MMA) Conta do mercado monetário (MMA) Uma conta do mercado monetário (MMA) é um tipo de conta de poupança que apresenta as características de uma conta corrente - a saber, vem com cheques e / ou cartão de débito
• Instrumento negociável Instrumento negociável Um instrumento negociável é um documento que garante o pagamento de uma determinada quantia em dinheiro a uma pessoa específica (o beneficiário).
• Verificação de contas vs contas poupança Verificação de contas vs contas poupança Um cliente de banco pode escolher abrir contas correntes vs contas poupança, dependendo de vários fatores, como propósito, facilidade de acesso, ou outros atributos. Uma conta corrente é um tipo de conta bancária usada para transações diárias. É a conta mais básica que os bancos, cooperativas de crédito, e pequenos credores oferecem.