Armadilha para urso

O que é uma armadilha para ursos?

Uma armadilha de urso é um padrão técnico que ocorre quando a ação do preço de uma ação ou índice sinaliza incorretamente uma reversão de uma tendência de baixa para uma tendência de alta. Um analista técnico pode dizer que os traders institucionais tentam criar armadilhas de urso como uma forma de tentar os investidores de varejo a assumir posições compradas. Se o trader institucional for bem-sucedido, e o preço sobe rapidamente, dá aos negociantes institucionais a capacidade de descarregar maiores posições de estoque que, de outra forma, empurrariam os preços muito para baixo.

Principais vantagens

• Uma armadilha de urso é uma falsa indicação técnica de uma reversão de um mercado de baixa para alta que pode atrair investidores desavisados.
• Isso pode ocorrer em todos os tipos de mercados de ativos, incluindo ações, futuros, títulos, e moedas.
• Uma armadilha de urso é frequentemente desencadeada por um declínio que induz os participantes do mercado a abrir vendas a descoberto, que então perdem valor em uma reversão quando os participantes devem cobrir as posições vendidas.

Como funciona uma armadilha para ursos

Em alguns mercados, pode haver muitos investidores querendo comprar ações, mas poucos vendedores dispostos a aceitar suas ofertas. Nesse caso, os compradores podem aumentar seu lance - o preço que estão dispostos a pagar pelo estoque. Isso provavelmente atrairá mais vendedores para o mercado, e o mercado sobe devido ao desequilíbrio entre a pressão de compra e venda.

Contudo, quando as ações são adquiridas, eles automaticamente se tornam pressão de venda sobre essas ações, porque os investidores só obtêm lucros quando as vendem. Portanto, se muitas pessoas compram as ações, diminuirá a pressão de compra e aumentará a pressão de venda potencial.

Para aumentar a demanda e fazer com que os preços das ações subam, as instituições podem empurrar os preços para baixo para que os mercados pareçam pessimistas. Isso faz com que investidores novatos vendam ações. Assim que o estoque cair, os investidores voltam ao mercado, e os preços das ações sobem com o aumento da demanda.

Considerações Especiais

Uma armadilha de urso pode levar um participante do mercado a esperar um declínio no valor de um instrumento financeiro, solicitando a execução de uma posição curta no ativo. Contudo, o valor do ativo permanece estável ou sobe neste cenário, e o participante é forçado a incorrer em uma perda.

Um negociante altista pode vender um ativo em declínio para reter os lucros, enquanto um negociante baixista pode tentar vender esse ativo para recomprá-lo depois que o preço cair para um determinado nível. Se essa tendência de queda nunca ocorrer ou se inverter após um breve período, a reversão do preço é identificada como uma armadilha de urso.

Os participantes do mercado costumam confiar em padrões técnicos para analisar tendências de mercado e avaliar estratégias de investimento. Os comerciantes técnicos tentam identificar as armadilhas para ursos e evitá-las usando uma variedade de ferramentas analíticas que incluem retrações de Fibonacci, osciladores de força relativa, e indicadores de volume. Essas ferramentas podem ajudar os comerciantes a compreender e prever se a tendência atual do preço de um título é legítima e sustentável.

Bear Traps vs. Short Selling

Um urso é um investidor ou negociante nos mercados financeiros que acredita que o preço de um título está prestes a cair. Os ursos também podem acreditar que a direção geral de um mercado financeiro pode estar em declínio. Uma estratégia de investimento de baixa tenta lucrar com a queda no preço de um ativo, e uma posição curta é freqüentemente executada para implementar essa estratégia.

Uma posição curta é uma técnica de negociação que toma emprestado ações ou contratos de um ativo de uma corretora por meio de uma conta de margem. O investidor vende esses instrumentos emprestados para recomprá-los quando o preço cai, registrando um lucro com o declínio. Quando um investidor baixista identifica incorretamente a queda no preço, o risco de ser pego em uma armadilha para ursos aumenta.

Os vendedores a descoberto são obrigados a cobrir as posições à medida que os preços sobem para minimizar as perdas. Um aumento subsequente na atividade de compra pode iniciar ainda mais alta, que pode continuar a impulsionar os preços. Após a compra de short-sellers, os instrumentos necessários para cobrir suas posições vendidas, o momentum ascendente do ativo tende a diminuir.

Um vendedor a descoberto corre o risco de maximizar a perda ou disparar uma chamada de margem quando o valor de um índice ou ação continua a subir. Um investidor pode minimizar os danos das armadilhas colocando stop loss ao executar ordens de mercado.