Principais estratégias de apostas Spread

O que são apostas Spread?

Entre as muitas oportunidades de comércio, proteger ou especular nos mercados financeiros, As apostas espalhadas atraem aqueles que têm experiência substancial na identificação de movimentos de preços e que são adeptos de lucrar com a especulação. Uma coisa deve ficar clara:as apostas em propagação são atualmente ilegais nos Estados Unidos. ainda é uma prática legal e popular em alguns países europeus, particularmente no Reino Unido. Por esta razão, todos os exemplos citados nas seguintes estratégias são citados em libras esterlinas, ou GBP (£) .

As apostas com margem de manobra apresentam riscos elevados, mas também oferecem potencial de alto lucro. Outros recursos incluem zero impostos, Alta alavancagem, e spreads de compra e venda abrangentes. Se a propagação de apostas for legal em seu mercado, aqui estão algumas estratégias que você pode seguir.

Principais vantagens

• As apostas em spread permitem que as pessoas especulem sobre a direção de um mercado financeiro ou outra atividade sem realmente possuir o título subjacente; eles simplesmente apostam no movimento do preço.
• Existem várias estratégias usadas em apostas de propagação, de tendências a apostas baseadas em notícias.
• Outros traders procuram capitalizar em raras oportunidades de arbitragem, assumindo várias posições em mercados com preços errados e colocando-os de volta na linha.

Estratégias de análise técnica

Firmas de apostas populares como a CityIndex, com sede no Reino Unido, permitem espalhar apostas em milhares de diferentes mercados globais. Os usuários podem espalhar a aposta em ativos como ações, índices, forex, commodities, metais, títulos, opções, taxa de juros, e setores de mercado. Para isso, apostadores costumam seguir tendências, reversão de tendência, negociação breakout, e estratégias de negociação dinâmica para vários instrumentos, e em várias classes de ativos, como commodities, FX, e mercados de índices de ações.

Espalhe apostas em torno de ações corporativas

Movimentos corporativos podem desencadear uma rodada de apostas spread. Por exemplo, tomar quando uma ação declara um dividendo e o dividendo subsequentemente vai ex (o que significa que expira na data ex declarada). Os apostadores bem-sucedidos acompanham de perto as assembleias gerais anuais (AGM) de determinadas empresas para tentar obter o salto em quaisquer anúncios de dividendos em potencial, ou outras notícias corporativas críticas.

Digamos que uma empresa cujas ações são atualmente negociadas a £ 60 declare um dividendo de £ 1. O preço da ação começa a subir até o nível do dividendo:neste caso, algo em torno de £ 61. Antes do anúncio, apostadores espalhados tomam posições destinadas a ganhar com esses saltos repentinos. Por exemplo, digamos que um trader entra em uma posição de aposta longa de 1, 000 ações a £ 60, com um movimento de £ 5 por ponto. Então, em nosso exemplo, com o aumento de preço de £ 1 após o anúncio do dividendo, o comerciante ganha:

£ 5, 000 =(£ 1 x 1, 000 ações x £ 5,00).

De forma similar, os apostadores procurarão tirar vantagem da ex-data do dividendo. Suponha que um dia antes da data de ex-data, o preço das ações é de £ 63. Um trader pode assumir uma posição curta de 1, 000 ações com uma aposta spread de £ 10 por ponto. No dia seguinte, quando o dividendo vai ex, o preço das ações normalmente cai pelo valor do dividendo (agora expirado) de £ 1, desembarcando em torno de £ 62.

O trader fechará sua posição embolsando a diferença:neste caso, a £ 10, Lucro 000:

£ 10, 000 =(£ 1,00 x 1, 000 ações x £ 10 por ponto).

Os apostadores experientes também misturam apostas de spread com alguma negociação de ações. Então, por exemplo, eles podem, adicionalmente, assumir uma posição comprada em ações e receber dividendos em dinheiro, mantendo-as além da data ex. Isso permitirá que eles façam hedge entre suas duas posições, além de ganhar um pouco de receita com o dividendo real.

Estruturação de entrada e saída

Estruturar negociações para equilibrar os níveis de lucros e perdas é uma estratégia eficaz para propagação de apostas, mesmo que as probabilidades nem sempre estejam a seu favor.

Diga isso em média, um trader hipotético chamado Mike ganha quatro apostas spread de cinco, com uma taxa de vitória de 80%. Enquanto isso, um segundo trader hipotético, Paulo, ganha duas apostas spread de cinco, para uma taxa de ganho de 40%. Quem é o trader mais bem-sucedido? A resposta parece ser Mike, mas pode não ser o caso. Estruturar suas apostas com níveis de lucro favoráveis ​​pode ser uma virada de jogo.

Neste exemplo, dizem que Mike assumiu a posição de receber £ 5 por aposta vencedora e perder £ 25 por aposta perdedora. Aqui, mesmo com uma taxa de vitória de 80%, Os lucros de Mike são eliminados pelas £ 25 que ele teve que pagar em sua única aposta ruim:

(0,8 x £ 5,00 - 0,2 x £ 25,00) =- £ 1 perda

Por contraste, digamos que Paulo ganha £ 25 por aposta vencedora e perde apenas £ 5 por aposta perdedora. Mesmo com sua taxa de vitória de 40%, Paulo ainda tem um lucro de £ 7 (0,4 x £ 25 –0,6 x £ 5). Ele acaba sendo o trader vencedor, apesar de perder 60% das vezes.

Estratégias baseadas em notícias

Spread betting muitas vezes diz respeito aos movimentos de preço de um ativo subjacente, como um índice de mercado. Se você apostar £ 100 por movimento de ponto, um índice que move 10 pontos pode gerar um lucro rápido de £ 1, 000, embora uma mudança na direção oposta signifique uma perda de magnitude semelhante. Os apostadores ativos (como os corretores de notícias) geralmente escolhem ativos que são altamente sensíveis a itens de notícias e fazem apostas de acordo com um plano de negociação estruturado. Por exemplo, notícias sobre o banco central de um país fazendo uma mudança na taxa de juros reverberarão rapidamente por meio de títulos, índices de ações, e outros ativos.

Outro exemplo ideal é uma empresa listada que aguarda os resultados de uma licitação de um grande projeto. Se a empresa ganha ou perde o lance, significa uma oscilação do preço das ações em qualquer direção, com apostadores espalhados tomando posições com base em ambos os resultados.

Oportunidades de arbitragem

Oportunidades de arbitragem são raras em apostas de propagação, mas os comerciantes podem encontrar alguns em alguns instrumentos ilíquidos. Por exemplo, digamos que um índice baixo rastreado esteja atualmente no valor 205. Uma empresa de apostas está oferecendo um spread bid-ask de 200-210 para o preço de fechamento, enquanto outro oferece um spread 190-195. Assim, um trader pode operar vendido com a primeira empresa em 200 e comprado com a outra em 195, cada um com £ 20 por ponto.

• Cenário 1: O índice fecha em 215. Ela perde 15 (200-215) em sua posição curta, mas ganha 20 (215-195) em sua posição longa.
• Cenário 2 :Índice fecha em 201. Ela perde um (200-201) em sua posição curta, mas ganha seis (201-195) em sua posição longa.
• Cenário 3: O índice fecha em 185. Ela ganha 15 (200-185) em sua posição curta, mas perde 10 (185-195) em sua posição longa.

Em cada caso, ela ainda obtém um lucro de £ 250, enquanto ela ganha cinco pontos, a £ 20 por ponto. Contudo, tais oportunidades de arbitragem são raras e dependem de apostadores de spread detectando uma anomalia de preço em várias firmas de apostas de spread e agindo em tempo hábil antes que os spreads se alinhem.

The Bottom Line

O alto potencial de lucro das apostas em spread é acompanhado por seus sérios riscos:a movimentação de apenas alguns pontos significa um lucro ou prejuízo significativo. Os comerciantes só devem tentar espalhar as apostas depois de ganharem experiência de mercado suficiente, conheça os ativos certos para escolher, e aperfeiçoaram seu tempo.