O que é a moeda fiduciária?

Você pode ter ouvido o termo “moeda fiduciária” sem saber exatamente o que isso significa. Notas de papel tradicionais, como o dólar americano e o euro, se qualificam como moeda fiduciária, o que significa que são apoiadas por um órgão governamental, como o governo dos EUA ou a União Europeia (UE). A maior parte do dinheiro que usamos hoje é moeda fiduciária, mas nem sempre foi assim. No passado, a maioria das pessoas usava ouro e outros bens tangíveis para comprar bens.

A moeda está evoluindo mais uma vez à medida que mais investidores trocam suas moedas apoiadas pelo governo por commodities descentralizadas como Bitcoin. Saiba mais sobre a história e o propósito da moeda fiduciária e como ela se relaciona com outros tipos de commodities.

O que é dinheiro fiduciário?

A palavra fiat vem do latim. Ele se traduz como "que seja feito" ou "será", que é uma maneira de dizer que o governo desejou que a moeda existisse.

A moeda fiduciária é uma invenção relativamente nova quando você olha para a história humana. Não foi até a Grande Depressão no século 20 que os EUA decidiram implementar sua própria moeda fiduciária. Com tantas pessoas desempregadas, o governo promulgou a Lei Bancária de Emergência (EBA) em 1933 para impulsionar a economia e restaurar a confiança do público no sistema financeiro. Antes desse projeto de lei se tornar lei, o dólar americano era lastreado em ouro, mas a EBA acabou afastando o país do Gold Standard. O dólar não é mais apoiado por commodities tradicionais como o ouro, tornando-se uma moeda fiduciária.

O que determina o valor da moeda fiduciária?

O valor da moeda fiduciária está sempre mudando. Cabe ao governo controlar o valor da moeda. Como a moeda não é apoiada por commodities tradicionais, seu valor depende de uma série de fatores econômicos. O governo sempre pode imprimir mais dinheiro, fazendo parecer que há oferta ilimitada; no entanto, isso pode reduzir o valor da moeda e levar à inflação. As regulamentações governamentais e outras políticas fiscais também podem afetar o valor da moeda.

O valor de uma moeda em comparação com outras moedas depende da relação entre as duas nações. Por exemplo, os EUA e a UE. têm uma relação forte, razão pela qual o dólar permanece próximo em valor do euro. No entanto, os desequilíbrios comerciais, a inflação crescente, a confiança dos investidores e o clima político local podem atrapalhar esse relacionamento, fazendo com que uma moeda suba e a outra caia.

Qual ​​é a diferença entre moeda fiduciária e moeda representativa?

Tanto a moeda fiduciária quanto o dinheiro representativo são controlados pelo governo. No entanto, o dinheiro representativo é lastreado em commodities e bens com valor intrínseco, como ouro, prata ou mesmo imóveis e outros ativos. Isso limita o número de contas que podem ser produzidas.

O dinheiro representativo não é como uma moeda normal. Geralmente é distribuído como cartão de crédito ou cheque, o que representa uma intenção de pagamento.

Quais são os benefícios da moeda fiduciária?

Há uma razão pela qual quase todos os países usam moeda fiduciária como moeda legal. A maioria das nações tem um sistema bancário centralizado, que coloca o governo no controle da moeda.

Isso pode ser benéfico por vários motivos. Primeiro, permite que o governo ajuste o valor da moeda como achar melhor. Nos EUA, o valor do dólar é amplamente controlado pelo Secretário do Tesouro dos EUA e pelo Federal Reserve. Os funcionários do governo podem alterar as políticas monetárias ou trabalhar para melhorar as relações internacionais para aumentar o valor da moeda. Isso pode ajudar os países a evitar uma recessão ou depressão.

No entanto, isso pode ser uma faca de dois gumes. Uma boa política financeira aumenta o valor da moeda, mas uma política financeira ruim também reduz o valor. Sempre há uma chance de que o governo imprima muito dinheiro ou implemente políticas de empréstimos imprudentes que prejudiquem os consumidores comuns, como vimos durante a crise financeira de 2008 ou mais recentemente na Turquia, onde a lira caiu recentemente em valor.

O Bitcoin é uma moeda fiduciária?

Não, o Bitcoin não se qualifica como moeda fiduciária. Bitcoin é um tipo de criptomoeda, o que significa que é descentralizado e não controlado por nenhum governo. A criptomoeda vive no blockchain, que vive exclusivamente online. Cada transação é registrada no blockchain em uma série de livros; no entanto, o sistema oculta a identidade do comprador. Bitcoins precisam ser minerados, o que geralmente requer muito poder de computação. Se você deseja investir em Bitcoin, pode comprá-los em vários aplicativos e sites. Você então adicionará a moeda à sua carteira digital.

Você pode usar Bitcoin e outros tokens digitais para comprar bens e serviços, mas provavelmente precisará trocá-los por uma moeda fiduciária primeiro. Isso porque a maioria das empresas não aceita criptomoedas como forma de licitação.

O valor da criptomoeda pode subir e descer tão rapidamente quanto o valor da moeda fiduciária. A maioria dos usuários de Bitcoin troca suas moedas por moeda fiduciária, criando um relacionamento entre os dois. O valor da criptomoeda aumentará e diminuirá com base em vários fatores econômicos, assim como as moedas fiduciárias.

O resultado final

O dinheiro da Fiat não vai desaparecer tão cedo, apesar do que alguns especialistas podem acreditar. É verdade que o Bitcoin e outras criptomoedas vêm ganhando popularidade nos últimos anos, mas provavelmente levará um tempo até que eles substituam completamente as notas de papel. Se você estiver investindo em criptomoeda, ainda precisará usar moeda fiduciária em algum momento. O valor de ambas as moedas ainda vai subir e descer. Acompanhe o valor do dólar ou de qualquer moeda que você use para evitar investir em uma moeda com pouco ou nenhum valor.