8 sinais que um ETF não é adequado para você

p Nos últimos anos, fundos negociados em bolsa, ou ETFs, tornaram-se uma parte comum de muitas carteiras de aposentadoria. Eles funcionam como fundos mútuos, mas podem ser negociados ao longo do dia e geralmente têm custos mais baixos. Mas como saber se um ETF faz sentido para você? Afinal, existem literalmente milhares de ETFs disponíveis, todos com características e objetivos únicos.

p A maioria dos consultores financeiros sugere que os investidores mantenham as coisas simples, encontrando ETFs que rastreiam os principais índices de referência, como o S&P 500. Eles geralmente devem ter taxas baixas e se adequar a outros investimentos em seu portfólio, também.

p Aqui estão algumas maneiras importantes de determinar se um ETF não é adequado para você.

1. Tem altas taxas

p Sempre que você compra um fundo mútuo ou ETF, é importante observar quanto do seu dinheiro vai para gerentes de fundos e outras despesas. Taxas altas podem reduzir muito seus ganhos gerais, e há poucas evidências de que ETFs com taxas mais altas tenham melhor desempenho do que os mais baratos. É possível possuir ETFs muito sólidos com taxas de despesas de 0,1% ou menos. Se o índice de despesas do seu ETF for significativamente maior, pode ser hora de investir em outra coisa.

p "Qualquer coisa acima de 0,3%, e fica um pouco excessivo, "diz Justin Halverson da Great Waters Financial em Minneapolis.

2. Você não entende isso

p À medida que os ETFs cresceram em popularidade, eles também cresceram em número - e complexidade. Isso significa que existem muitos ETFs "boutique" com filosofias e objetivos muito exclusivos. Existem ETFs que se concentram em indústrias ou setores de mercado muito específicos. Existem ETFs que elaboram coisas envolvendo alavancagem, ou rastrear índices obscuros. Para a maioria dos investidores, esses ETFs são complicados e desnecessários.

p "Você pode ficar tão sofisticado quanto quiser com isso, "disse Charlie Harriman, consultor financeiro da Cloud Investments LLC em Huntsville, Alabama. "Geralmente aconselhamos os investidores a se atentarem aos produtos básicos e às coisas que eles conhecem."

3. É muito arriscado

p Alguns dos ETFs exclusivos mencionados acima são projetados para gerar grandes retornos em alguns casos, mas há uma grande desvantagem se os mercados forem para o sul. Alguns ETFs usam a alavancagem para potencialmente amplificar os retornos em duas ou três vezes um índice subjacente - assim, eles podem amplificar as perdas durante recessões. O investidor médio que está economizando para o longo prazo não precisa assumir riscos adicionais com ETFs projetados para negociação de curto prazo.

4. É muito conservador

p É importante que seus investimentos correspondam a seus objetivos financeiros. Isso significa que se você é um jovem investidor, você provavelmente não precisa de um ETF de títulos, ou um ETF com ações de dividendos de baixo crescimento. Esses tipos de ETFs podem ajudá-lo a evitar uma grande perda durante uma desaceleração do mercado, mas você nunca será capaz de acumular o tipo de riqueza de que precisa na aposentadoria, a menos que se torne um pouco mais agressivo.

5. Seus acervos se sobrepõem a outras coisas que você possui

p A diversificação é ótima, mas às vezes você pode exagerar. Quando você investe em um ETF, você está se expondo a uma ampla gama de ações, e pode haver outros ETFs com participações semelhantes. Por exemplo, um ETF que monitora o mercado de ações em geral pode possuir uma boa parte das ações da Apple, e um ETF focado em tecnologia também pode possuir muitas ações da Apple. Portanto, pode não fazer necessariamente sentido possuir ambos. Certifique-se de verificar a lista de participações para cada ETF que você possui, a fim de evitar redundância em seu portfólio.

6. Você não pode negociar de graça

p Muitas corretoras de descontos permitem que os titulares de contas negociem certos ETFs sem pagar uma comissão. Por exemplo, O Fidelity permite negociações sem taxas para todos os ETFs oferecidos pela iShares. Ao eliminar essa comissão, você poderia economizar mais de US $ 7 em cada compra de ações, o que representa muito dinheiro se você fizer compras frequentes. Isso é particularmente vantajoso para investidores mais jovens que preferem investir um pouco de cada vez em vez de uma grande soma.

p Se você está procurando um ETF para comprar, mas não está disponível sem pagar uma comissão, considere mudar para um ETF semelhante. Se o seu corretor não oferece negociações sem comissão em ETFs, talvez seja uma boa desculpa para trocar de corretor.

7. Não acompanha um índice muito bem

p Muitos ETFs são projetados para rastrear um índice de referência específico, como o S&P 500 ou Russell 2000. Se eles fizerem o que devem, seus retornos estarão estreitamente alinhados com o desempenho desses índices. Mas alguns ETFs fazem isso melhor do que outros. É fácil encontrar um "erro de rastreamento de ETF, "que mede a diferença entre o desempenho de um ETF e o benchmark que ele deveria rastrear. A maioria dos ETFs terá um erro de rastreamento de menos de um décimo de um por cento.

p "Se você vir um erro de rastreamento alto, isso pode funcionar para o benefício do investidor, mas também pode ser em detrimento deles, "Halverson diz.

8. Não é muito negociado

p A única maneira de um ETF ser vendido é se houver um comprador. Da mesma forma, você não pode comprar uma ação se ninguém estiver vendendo. Com a maioria dos ETFs, é fácil comprar e vender porque há um grande volume de negociação - o que significa que há muitos compradores e muitos vendedores. E quando há um volume alto, raramente há uma grande diferença entre os preços de "compra" e "de venda". Mas o que acontece se um ETF tiver um baixo volume de negociação?

p Halverson disse que isso pode significar que os preços de compra e venda estão distantes, e pode ser difícil concluir uma venda pelo preço que você deseja. A maioria dos investidores, ele disse, achará mais fácil e financeiramente melhor negociar ETFs que são mais comumente negociados.